Сравнение NVST vs STE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, STE выглядит привлекательнее: 28,85 против 48,66. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу NVST: 1,64 vs 3,82 у STE. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) STE дешевле: 3,20 против 1 510 954,39. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA STE оценён ниже: 13,60 vs 13,30. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. STE демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11,27% против 4,10% у NVST. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: STE — 13,33%, NVST — 3,33%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: NVST — 0,52, STE — 0,28. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | NVST | STE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 48,66 | 28,85 | |
| P/B | 1 510 954,39 | 3,20 | |
| P/S | 1,64 | 3,82 | |
| PEG | 0,54 | 1,15 | |
| EV/EBITDA | 13,30 | 13,60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 4,10% | 11,27% | |
| ROA | 1 697 307,53% | 7,50% | |
| Валовая маржа | 55,50% | 44,43% | |
| Операц. маржа | 9,92% | 18,91% | |
| Чистая маржа | 3,33% | 13,33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,52 | 0,28 | |
| Текущая ликв. | 2,43 | 1,91 | |
| Быстрая ликв. | 2,07 | 1,35 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 1,07% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 30,68% | |
| EPS | $0,59 | $8,25 | |
| Балансовая стоим. | $0,00 | $73,99 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 76/100 и 74/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у NVST составляет 62,2 (нейтральная зона), у STE — 64,2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: NVST на 9,5%, STE на 9,2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: NVST — 19,8 (нет тренда), STE — 18,5 (нет тренда). STE менее волатилен — бета 0,52 против 1,36 у NVST. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) NVST составляет 3,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | NVST | STE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 62,16 | 64,19 | |
| Stochastic %K | 90,14 | 83,73 | |
| CCI (20) | 114,63 | 78,21 | |
| MFI | 76,33 | 52,55 | |
| Williams %R | -9,86 | -16,27 | |
| MACD гистограмма | 0,08 | 0,94 | |
| Momentum (10) | 0,34 | 1,77 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,81 | 18,48 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,23% | +1,05% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,23% | +3,65% | |
| Цена vs SMA 50 | +9,54% | +9,23% | |
| Цена vs SMA 200 | +16,42% | +1,00% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,09 | 0,28 | |
| Volume Ratio | 72,25 | 87,04 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,36 | 0,52 | |
| ATR % | 3,21% | 2,67% | |
| Sharpe (1г) | 0,89 | 0,15 | |
| RS Rating | 74,00 | 38,00 | |
| 52w от хая | -5,62 | -12,19 | |
| BB ширина | 11,74 | 17,50 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): NVST — 2,72 млрд $, STE — 5,94 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу STE: +8,70% г/г vs +8,30%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: NVST — 47 млн $, STE — 785,10 млн $. STE генерирует больше чистой прибыли. FCF: NVST генерирует 230,40 млн $, STE — 972,40 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | NVST | STE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,72 млрд $ | 5,94 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.30% | +8.70% | |
| Чистая прибыль | 47 млн $ | 785,10 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +27.70% | — |
| EPS (TTM) | $0,28 | $7,93 | |
| Операц. Cash Flow | 275,70 млн $ | 1,34 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 230,40 млн $ | 972,40 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: STE обеспечивает 1,07% годовой доходности, NVST реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. STE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как NVST не имеет дивидендной истории.
| Показатель | NVST | STE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1,07% | |
| Годовые дивиденды | — | $1,95 | |
| Коэфф. выплат | — | 30,68% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 3,27% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность NVST приходится на январе (+4,23%), а STE — на мае (+4,06%). Слабые месяцы: для NVST — март (-7,29%), для STE — сентябрь (-1,34%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у STE: +11,50% против +5,87%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Envista Holdings Corp или STERIS plc?
У кого выше рентабельность — NVST или STE?
Какие дивиденды у Envista Holdings Corp и STERIS plc?
Какая компания крупнее по выручке — Envista Holdings Corp или STERIS plc?
У кого выше маржинальность — NVST или STE?
Какая акция лучше по технике — NVST или STE?
Что лучше купить — NVST или STE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией