Сравнение NTSK vs SOUN

Тикер 1

Тикер 2

NTSK20

14SOUN

Инвесторы часто выбирают между NTSK и SOUN — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. Ни NTSK (P/E -6.82), ни SOUN (P/E -16.93) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. SOUN работает в убыток — ROE -40.15%, тогда как NTSK показывает рентабельность 342.69%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. NTSK убыточен — чистая маржа -95.82%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу NTSK сильнее: 84/100 против 46/100 у SOUN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 20:14 — убедительное преимущество NTSK. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Netskope, Inc. Class A Common Stock

NTSKNASDAQ

11,57 $-0,18 $ (-1,53%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,63 млрд $

ETP Rank3.9

Стоимость

5.8

Качество

5.8

Рост

5.2

Техника

8.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

SoundHound AI, Inc.

SOUNNASDAQ

8,32 $-0,13 $ (-1,54%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,60 млрд $

ETP Rank4.1

Стоимость

6.9

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

NTSKSOUN

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E NTSK — -6.82, SOUN — -16.93. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/S (цена/выручка) NTSK дешевле: 6.63 против 19.88. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) SOUN дешевле: 6.21 против 23.83. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. SOUN работает в убыток — ROE -40.15%, тогда как NTSK показывает рентабельность 342.69%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. NTSK несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.88, тогда как SOUN практически без долга (D/E 0.01). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

NTSKSOUN

Показатель	NTSK	SOUN
Мультипликаторы оценки
P/E	-6.82	-16.93
P/B	23.83	6.21
P/S	6.63	19.88
PEG	0.03	0.01
EV/EBITDA	-7.95	-27.70
Рентабельность
ROE	342.69%	-40.15%
ROA	-38.33%	-26.20%
Валовая маржа	68.08%	37.96%
Операц. маржа	-92.04%	-115.93%
Чистая маржа	-95.82%	-91.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.88	0.01
Текущая ликв.	2.13	3.94
Быстрая ликв.	2.12	3.94
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-1.72	$-0.50
Балансовая стоим.	$0.49	$1.37

Технический анализ

NTSK набирает 84 из 100 по техническому скорингу, SOUN — 46 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NTSK — 64.2 (нейтральная зона), SOUN — 50.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: NTSK на 19.2%, SOUN на 8.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: NTSK — 23.8 (слабый тренд), SOUN — 23.3 (слабый тренд). По бете NTSK стабильнее (2.86 vs 3.16). Дневная волатильность (ATR%) SOUN составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NTSKSOUN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NTSK	SOUN
Осцилляторы
RSI (14)	64.23	50.72
Stochastic %K	98.38	21.46
CCI (20)	110.76	-33.01
MFI	78.33	51.76
Williams %R	-1.62	-78.54
MACD гистограмма	0.08	-0.09
Momentum (10)	1.20	-1.31
Тренд
ADX	23.79	23.28
Цена vs EMA 9	+4.85%	-1.55%
Цена vs EMA 20	+8.89%	-0.56%
Цена vs SMA 50	+19.22%	+8.83%
Цена vs SMA 200	—	-27.53%
Объём
CMF	0.28	0.21
Volume Ratio	76.92	82.73
Волатильность и статистика
Beta	2.86	3.16
ATR %	5.55%	6.47%
Sharpe (1г)	—	0.16
RS Rating	—	25.00
52w от хая	-58.02	-62.47
BB ширина	24.69	23.74

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): NTSK — 709 млн $, SOUN — 168,92 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: NTSK — -679,39 млн $, SOUN — -14,01 млн $. SOUN генерирует больше чистой прибыли. FCF: NTSK генерирует 15,15 млн $, SOUN — 0 $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	NTSK	SOUN
Выручка	709 млн $	168,92 млн $
Чистая прибыль	-679,39 млн $	-14,01 млн $
EPS (TTM)	$-3.18	$-0.03
Операц. Cash Flow	38,07 млн $	-98,22 млн $
Free Cash Flow	15,15 млн $	0 $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	NTSK	SOUN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NTSK — апреле (+19.00%), для SOUN — феврале (+89.30%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для NTSK — ноябрь (-24.24%), для SOUN — март (-11.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: сентябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NTSK

-12.1

-23.4

-18.8

+19.0

+0.0

+1.1

+11.0

-24.2

-1.2

SOUN

-4.6

+89.3

-11.5

-4.3

+3.5

-5.9

+4.0

+4.3

+1.1

-5.6

+9.9

+35.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Netskope, Inc. Class A Common Stock или SoundHound AI, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — NTSK или SOUN?

ROE NTSK — 342.69%, SOUN — -40.15%. NTSK демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Netskope, Inc. Class A Common Stock и SoundHound AI, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Netskope, Inc. Class A Common Stock или SoundHound AI, Inc.?

По объёму выручки: NTSK — 709 млн $, SOUN — 168,92 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — NTSK или SOUN?

Технический скоринг: NTSK — 84/100, SOUN — 46/100. NTSK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NTSK или SOUN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 40 метрик NTSK выигрывает 20, SOUN — 14. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией