Сравнение NTRA vs TWST

Тикер 1

Тикер 2

NTRA25

14TWST

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: Natera, Inc. (NTRA) и Twist Bioscience Corporation (TWST). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации NTRA крупнее в 8.0× (29,17 млрд $ vs 3,66 млрд $). Ни NTRA (P/E -128.12), ни TWST (P/E -40.74) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. NTRA убыточен — чистая маржа -9.05%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Техническая картина в пользу NTRA: скоринг 61/100 vs 32/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Счёт 25:14 — убедительное преимущество NTRA. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Natera, Inc.

NTRANASDAQ

203,69 $-1,23 $ (-0,60%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 29,17 млрд $

ETP Rank4.1

Стоимость

2.0

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Twist Bioscience Corporation

TWSTNASDAQ

58,84 $+5,18 $ (+9,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,66 млрд $

ETP Rank3.3

Стоимость

3.0

Качество

5.5

Рост

4.8

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

NTRATWST

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E NTRA — -128.12, TWST — -40.74. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Мультипликатор P/S также в пользу TWST: 8.16 vs 11.73 у NTRA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TWST дешевле: 7.28 против 16.35. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: NTRA — 0.14, TWST — 0.21. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

NTRATWST

Показатель	NTRA	TWST
Мультипликаторы оценки
P/E	-128.12	-40.74
P/B	16.35	7.28
P/S	11.73	8.16
PEG	4.25	-0.59
EV/EBITDA	-103.77	-56.93
Рентабельность
ROE	-15.13%	-17.46%
ROA	-8.66%	-12.02%
Валовая маржа	65.16%	52.07%
Операц. маржа	-12.97%	-33.90%
Чистая маржа	-9.05%	-19.85%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.14	0.21
Текущая ликв.	2.96	2.70
Быстрая ликв.	2.83	2.42
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-1.60	$-1.32
Балансовая стоим.	$12.54	$7.38

Технический анализ

По техническому скорингу NTRA сильнее: 61/100 против 32/100 у TWST. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у NTRA составляет 52.0 (нейтральная зона), у TWST — 48.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: NTRA на 1.4%, TWST на 2.3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: NTRA — 13.6 (нет тренда), TWST — 17.7 (нет тренда). NTRA менее волатилен — бета 1.20 против 2.41 у TWST. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TWST составляет 6.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NTRATWST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NTRA	TWST
Осцилляторы
RSI (14)	52.02	48.37
Stochastic %K	54.72	43.71
CCI (20)	8.39	-90.23
MFI	54.09	42.02
Williams %R	-45.28	-56.29
MACD гистограмма	-0.70	-1.08
Momentum (10)	-10.17	-5.87
Тренд
ADX	13.64	17.68
Цена vs EMA 9	+2.48%	+1.24%
Цена vs EMA 20	+1.45%	-1.49%
Цена vs SMA 50	+1.38%	+2.31%
Цена vs SMA 200	+1.39%	+38.49%
Объём
CMF	0.09	-0.20
Volume Ratio	94.13	146.30
Волатильность и статистика
Beta	1.20	2.41
ATR %	5.15%	6.76%
Sharpe (1г)	0.77	1.09
RS Rating	70.00	84.00
52w от хая	-20.55	-18.77
BB ширина	15.56	25.50

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): NTRA — 2,31 млрд $, TWST — 376,57 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: NTRA — -208,16 млн $, TWST — -77,67 млн $. TWST генерирует больше чистой прибыли. FCF: NTRA генерирует 109,11 млн $, TWST — -75,63 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	NTRA	TWST
Выручка	2,31 млрд $	376,57 млн $
Чистая прибыль	-208,16 млн $	-77,67 млн $
EPS (TTM)	$-1.52	$-1.30
Операц. Cash Flow	215,30 млн $	-47,63 млн $
Free Cash Flow	109,11 млн $	-75,63 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	NTRA	TWST
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность NTRA приходится на августе (+16.45%), а TWST — на ноябре (+19.06%). Слабые месяцы: для NTRA — декабрь (-2.73%), для TWST — февраль (-7.61%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NTRA: +43.64% против +37.81%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NTRA

-0.4

+0.1

-2.0

+5.3

+9.4

+12.9

-0.3

+16.4

-2.6

-2.4

+10.0

-2.7

TWST

+8.2

-7.6

-5.6

-3.2

+7.7

+17.5

+11.0

-6.9

-3.7

-0.6

+19.1

+2.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Natera, Inc. или Twist Bioscience Corporation?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — NTRA или TWST?

ROE NTRA — -15.13%, TWST — -17.46%. NTRA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Natera, Inc. и Twist Bioscience Corporation?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Natera, Inc. или Twist Bioscience Corporation?

По объёму выручки: NTRA — 2,31 млрд $, TWST — 376,57 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — NTRA или TWST?

Технический скоринг: NTRA — 61/100, TWST — 32/100. NTRA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NTRA или TWST?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик NTRA выигрывает 25, TWST — 14. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией