Сравнение NTNX vs PCOR

Тикер 1

Тикер 2

NTNX33

7PCOR

Nutanix, Inc. (NTNX) и Procore Technologies, Inc. (PCOR) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации NTNX крупнее в 1.7× (11,85 млрд $ vs 7 млрд $). PCOR имеет отрицательный P/E (-93.33), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — NTNX прибылен с P/E 45.36. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. PCOR убыточен — чистая маржа -5.61%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. NTNX набирает 58 из 100 по техническому скорингу, PCOR — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте NTNX уверенно лидирует со счётом 33:7. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Nutanix, Inc.

NTNXNASDAQ

44,69 $-0,34 $ (-0,76%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,85 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.1

Качество

5.5

Рост

8.5

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Procore Technologies, Inc.

PCORNYSE

46,38 $-1,16 $ (-2,44%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 7 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

6.1

Качество

4.5

Рост

4.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

NTNXPCOR

Фундаментальный анализ

P/E у PCOR отрицательный (-93.33) — компания генерирует убытки. NTNX прибылен, P/E составляет 45.36. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. EV/EBITDA NTNX — 38.20, у PCOR — 158.84. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. PCOR убыточен — чистая маржа -5.61%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у NTNX — -1.86, у PCOR — 0.08. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

NTNXPCOR

Показатель	NTNX	PCOR
Мультипликаторы оценки
P/E	45.36	-93.33
P/B	-14.58	5.98
P/S	4.45	5.23
PEG	0.01	-1.94
EV/EBITDA	38.20	158.84
Рентабельность
ROE	-36.77%	-6.27%
ROA	8.15%	-3.65%
Валовая маржа	87.14%	79.60%
Операц. маржа	8.02%	-6.64%
Чистая маржа	9.95%	-5.61%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-1.86	0.08
Текущая ликв.	1.65	1.12
Быстрая ликв.	1.65	1.12
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.99	$-0.51
Балансовая стоим.	$-3.09	$7.95

Технический анализ

Техническая картина в пользу NTNX: скоринг 58/100 vs 29/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: NTNX — 53.9, PCOR — 38.7. Обе акции находятся в одной зоне. NTNX торгуется выше SMA 50 (8.5%), тогда как PCOR ниже этой средней (-12.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: NTNX — 19.9 (нет тренда), PCOR — 17.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета NTNX — 0.62, PCOR — 1.09. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) PCOR составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NTNXPCOR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NTNX	PCOR
Осцилляторы
RSI (14)	53.92	38.68
Stochastic %K	33.57	14.64
CCI (20)	30.37	-99.83
MFI	46.84	38.68
Williams %R	-66.43	-85.36
MACD гистограмма	0.01	-0.65
Momentum (10)	-1.24	-5.42
Тренд
ADX	19.92	17.12
Цена vs EMA 9	-1.93%	-2.30%
Цена vs EMA 20	+0.96%	-6.68%
Цена vs SMA 50	+8.50%	-12.50%
Цена vs SMA 200	-17.37%	-26.51%
Объём
CMF	0.11	0.10
Volume Ratio	167.55	52.57
Волатильность и статистика
Beta	0.62	1.09
ATR %	4.30%	5.86%
Sharpe (1г)	-1.21	-0.70
RS Rating	9.00	14.00
52w от хая	-45.78	-42.25
BB ширина	20.16	34.78

Финансовая отчётность

По объёму выручки: NTNX генерирует 2,54 млрд $, PCOR — 1,32 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: NTNX зарабатывает 188,37 млн $, а PCOR фиксирует убыток (-100,78 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): NTNX — 750,17 млн $, PCOR — 215,11 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	NTNX	PCOR
Выручка	2,54 млрд $	1,32 млрд $
Чистая прибыль	188,37 млн $	-100,78 млн $
EPS (TTM)	$0.70	$-0.67
Операц. Cash Flow	821,46 млн $	298,87 млн $
Free Cash Flow	750,17 млн $	215,11 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	NTNX	PCOR
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет NTNX показывает лучшую среднюю доходность в августе (+10.36%), PCOR — в июле (+10.02%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: NTNX — март (-6.71%), PCOR — апрель (-8.35%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NTNX: +15.12% против +1.47%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NTNX

+3.1

-0.7

-6.7

+2.8

+3.4

+0.3

-3.3

+10.4

-2.7

+1.8

+8.5

-1.8

PCOR

-2.0

+3.7

-4.1

-8.3

-1.1

+4.1

+10.0

-4.4

-0.2

+3.1

+0.8

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Nutanix, Inc. или Procore Technologies, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — NTNX или PCOR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): NTNX — -36.77%, PCOR — -6.27%. Преимущество у PCOR.

Какие дивиденды у Nutanix, Inc. и Procore Technologies, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Nutanix, Inc. или Procore Technologies, Inc.?

Выручка NTNX за TTM — 2,54 млрд $, PCOR — 1,32 млрд $. NTNX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — NTNX или PCOR?

Технический скоринг: NTNX — 58/100, PCOR — 29/100. NTNX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NTNX или PCOR?

Однозначного ответа нет. Счёт 33:7 в пользу NTNX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией