Сравнение NTNX vs PANW

Тикер 1

Тикер 2

NTNX13

27PANW

Nutanix, Inc. (NTNX) и Palo Alto Networks, Inc. (PANW) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PANW крупнее в 14.5× (172,37 млрд $ vs 11,85 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует NTNX с P/E 45.36 (у PANW — 133.73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. NTNX работает в убыток — ROE -36.77%, тогда как PANW показывает рентабельность 15.49%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Чистая маржа PANW — 12.96%, у NTNX — 9.95%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По техническому скорингу PANW сильнее: 69/100 против 58/100 у NTNX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 27:13 в пользу PANW. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Nutanix, Inc.

NTNXNASDAQ

44,69 $-0,34 $ (-0,76%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,85 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.1

Качество

5.5

Рост

8.5

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Palo Alto Networks, Inc.

PANWNASDAQ

252,92 $+6,26 $ (+2,54%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 172,37 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

2.4

Качество

5.7

Рост

6.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

NTNXPANW

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, NTNX выглядит привлекательнее: 45.36 против 133.73. Премия к оценке PANW может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) NTNX дешевле: 4.45 против 16.99. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA NTNX — 38.20, у PANW — 74.63. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. NTNX работает в убыток — ROE -36.77%, тогда как PANW показывает рентабельность 15.49%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. PANW удерживает чистую маржу на уровне 12.96%, опережая NTNX (9.95%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у NTNX — -1.86, у PANW — 0.04. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

NTNXPANW

Показатель	NTNX	PANW
Мультипликаторы оценки
P/E	45.36	133.73
P/B	-14.58	18.25
P/S	4.45	16.99
PEG	0.01	-126.38
EV/EBITDA	38.20	74.63
Рентабельность
ROE	-36.77%	15.49%
ROA	8.15%	5.13%
Валовая маржа	87.14%	73.50%
Операц. маржа	8.02%	14.40%
Чистая маржа	9.95%	12.96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-1.86	0.04
Текущая ликв.	1.65	1.04
Быстрая ликв.	1.65	1.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.99	$1.84
Балансовая стоим.	$-3.09	$13.52

Технический анализ

PANW набирает 69 из 100 по техническому скорингу, NTNX — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NTNX — 53.9 (нейтральная зона), PANW — 80.2 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. NTNX и PANW находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8.5% и +36.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. PANW выше SMA 200 (+31.9%), NTNX — ниже (-17.4%). Долгосрочный тренд в пользу PANW. ADX: NTNX — 19.9 (нет тренда), PANW — 38.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете NTNX стабильнее (0.62 vs 0.97). Значение ниже 0.8 делает NTNX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) NTNX составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NTNXPANW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NTNX	PANW
Осцилляторы
RSI (14)	53.92	80.19
Stochastic %K	33.57	95.40
CCI (20)	30.37	119.03
MFI	46.84	81.67
Williams %R	-66.43	-4.60
MACD гистограмма	0.01	4.67
Momentum (10)	-1.24	62.98
Тренд
ADX	19.92	37.95
Цена vs EMA 9	-1.93%	+6.94%
Цена vs EMA 20	+0.96%	+16.62%
Цена vs SMA 50	+8.50%	+36.75%
Цена vs SMA 200	-17.37%	+31.86%
Объём
CMF	0.11	0.48
Volume Ratio	167.55	117.54
Волатильность и статистика
Beta	0.62	0.97
ATR %	4.30%	4.02%
Sharpe (1г)	-1.21	0.74
RS Rating	9.00	65.00
52w от хая	-45.78	-1.34
BB ширина	20.16	51.70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): NTNX — 2,54 млрд $, PANW — 9,22 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: NTNX — 188,37 млн $, PANW — 1,13 млрд $. PANW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): NTNX — 750,17 млн $, PANW — 3,47 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	NTNX	PANW
Выручка	2,54 млрд $	9,22 млрд $
Чистая прибыль	188,37 млн $	1,13 млрд $
EPS (TTM)	$0.70	$1.71
Операц. Cash Flow	821,46 млн $	3,72 млрд $
Free Cash Flow	750,17 млн $	3,47 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	NTNX	PANW
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NTNX — августе (+10.36%), для PANW — августе (+5.64%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: NTNX — март (-6.71%), PANW — март (-0.56%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PANW: +23.75% против +15.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NTNX

+3.1

-0.7

-6.7

+2.8

+3.4

+0.3

-3.3

+10.4

-2.7

+1.8

+8.5

-1.8

PANW

+4.9

+1.1

-0.6

+3.5

+1.9

+2.5

+1.1

+5.6

+0.1

+0.3

+3.2

+0.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Nutanix, Inc. или Palo Alto Networks, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Nutanix, Inc.: P/E 45.36 против 133.73. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — NTNX или PANW?

Рентабельность собственного капитала (ROE): NTNX — -36.77%, PANW — 15.49%. Преимущество у PANW.

Какие дивиденды у Nutanix, Inc. и Palo Alto Networks, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Nutanix, Inc. или Palo Alto Networks, Inc.?

Выручка NTNX за TTM — 2,54 млрд $, PANW — 9,22 млрд $. PANW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — NTNX или PANW?

Чистая маржа NTNX — 9.95%, PANW — 12.96%. PANW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — NTNX или PANW?

Технический скоринг: NTNX — 58/100, PANW — 69/100. PANW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NTNX или PANW?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:27 в пользу PANW по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией