Сравнение NNSBP vs UPRO

Тикер 1

Тикер 2

NNSBP19

19UPRO

NNSBP против UPRO — два эмитента индустрии «Электросети», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации UPRO крупнее в 59.2× (86,85 млрд ₽ vs 1,47 млрд ₽). Стоимостная оценка в пользу UPRO — P/E 2.37 vs 8.71 у NNSBP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала NNSBP составляет 413.20%, что превышает показатель UPRO (17.60%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности UPRO впереди: 29.33% против 3.82% у NNSBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. NNSBP набирает 66 из 100 по техническому скорингу, UPRO — 31 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

ТНС энерго НН привилегированные

NNSBPRU

1 380,00 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 1,47 млрд ₽

ETP Rank2.8

Стоимость

3.5

Качество

7.8

Рост

8.8

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Юнипро

UPRORU

1,38 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 86,85 млрд ₽

ETP Rank6.1

Стоимость

8.5

Качество

8.2

Рост

7.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

NNSBPUPRO

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E UPRO оценён рынком дешевле: 2.37 против 8.71 у NNSBP (разница составляет 72.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) NNSBP оценён ниже: 0.33 против 0.70. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) UPRO дешевле: 0.42 против 35.98. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. NNSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 413.20% против 17.60% у UPRO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: UPRO — 29.33%, NNSBP — 3.82%. У UPRO маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. NNSBP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 37.07, тогда как UPRO практически без долга (D/E 0.07). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NNSBP ниже 1 (0.56), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

NNSBPUPRO

Показатель	NNSBP	UPRO
Мультипликаторы оценки
P/E	8.71	2.37
P/B	35.98	0.42
P/S	0.33	0.70
PEG	—	0.09
EV/EBITDA	5.76	—
Рентабельность
ROE	413.20%	17.60%
ROA	10.85%	16.49%
Валовая маржа	47.37%	—
Операц. маржа	4.81%	23.27%
Чистая маржа	3.82%	29.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	37.07	0.07
Текущая ликв.	0.56	11.97
Быстрая ликв.	0.56	11.97
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	—
Коэфф. выплат	7.78%	20.47%
EPS	$405.08	$0.62
Балансовая стоим.	$98.03	$3.55

Технический анализ

Техническая картина в пользу NNSBP: скоринг 66/100 vs 31/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: NNSBP — 54.6, UPRO — 40.8. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: NNSBP выше на 3.0%, UPRO — ниже на -3.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. NNSBP выше SMA 200 (+4.1%), UPRO — ниже (-6.5%). Долгосрочный тренд в пользу NNSBP. Сила тренда по ADX: NNSBP — 21.5 (слабый тренд), UPRO — 23.8 (слабый тренд). Волатильность: бета NNSBP — 0.42, UPRO — 0.94. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) NNSBP составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NNSBPUPRO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NNSBP	UPRO
Осцилляторы
RSI (14)	54.56	40.77
Stochastic %K	44.59	34.64
CCI (20)	51.47	-63.15
MFI	53.68	59.00
Williams %R	-55.41	-65.36
MACD гистограмма	-0.72	0.00
Momentum (10)	6.00	0.01
Тренд
ADX	21.52	23.84
Цена vs EMA 9	+0.33%	-0.54%
Цена vs EMA 20	+1.11%	-1.27%
Цена vs SMA 50	+3.03%	-3.71%
Цена vs SMA 200	+4.06%	-6.48%
Объём
CMF	0.11	-0.05
Volume Ratio	6.02	46.71
Волатильность и статистика
Beta	0.42	0.94
ATR %	3.95%	2.19%
Sharpe (1г)	0.59	-0.31
RS Rating	78.00	39.00
52w от хая	-13.75	-27.46
BB ширина	11.68	4.70

Финансовая отчётность

По объёму выручки: NNSBP генерирует 52,85 млн ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: UPRO — +8.28%, NNSBP — +5.29%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: NNSBP — 2,02 млн ₽, UPRO — 39,39 млрд ₽. UPRO генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	NNSBP	UPRO	Лидер
Выручка	52,85 млн ₽	134,30 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+5.29%	+8.28%
Чистая прибыль	2,02 млн ₽	39,39 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	—	+22.80%	—
EPS (TTM)	$405.08	$0.62
Операц. Cash Flow	616878 ₽	—	—
Free Cash Flow	266880 ₽	—	—

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. NNSBP платит дивиденды 8 лет подряд, UPRO — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NNSBP — 7.78%, UPRO — 20.47%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	NNSBP	UPRO
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$31.53	$0.32
Коэфф. выплат	7.78%	20.47%
Лет выплат	8.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	-22.17%	3.28%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет NNSBP показывает лучшую среднюю доходность в августе (+12.09%), UPRO — в январе (+3.86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для NNSBP — май (-5.28%), для UPRO — сентябрь (-3.91%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, апрель, май, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NNSBP

+7.8

-4.5

+5.4

-2.2

-5.3

+6.3

+4.9

+12.1

-4.5

-2.4

-3.7

-1.9

UPRO

+3.9

-1.4

-0.5

-2.0

-2.6

+1.4

+2.1

+0.7

-3.9

+1.8

+0.6

-1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго НН привилегированные или Юнипро?

Мультипликатор P/E у Юнипро ниже (2.37 vs 8.71), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — NNSBP или UPRO?

ROE NNSBP — 413.20%, UPRO — 17.60%. NNSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ТНС энерго НН привилегированные и Юнипро?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго НН привилегированные или Юнипро?

По объёму выручки: NNSBP — 52,85 млн ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — NNSBP или UPRO?

Чистая маржа NNSBP — 3.82%, UPRO — 29.33%. UPRO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — NNSBP или UPRO?

Технический скоринг: NNSBP — 66/100, UPRO — 31/100. NNSBP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NNSBP или UPRO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 41 метрик NNSBP выигрывает 19, UPRO — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией