Сравнение NNSB vs TGKA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TGKA торгуется с P/E 5.79, тогда как NNSB — с P/E 8.71. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Балансовая оценка: P/B TGKA — 0.29, у NNSB — 35.98. TGKA торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA TGKA — 2.50, у NNSB — 5.76. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NNSB — 413.20%, у TGKA — 4.90%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. TGKA удерживает чистую маржу на уровне 6.96%, опережая NNSB (3.82%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка NNSB значительно выше: D/E 37.07 vs 0.34 у TGKA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности NNSB ниже 1 (0.56), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NNSB | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.71 | 5.79 | |
| P/B | 35.98 | 0.29 | |
| P/S | 0.33 | 0.37 | |
| PEG | — | 0.01 | |
| EV/EBITDA | 5.76 | 2.50 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 413.20% | 4.90% | |
| ROA | 10.85% | 3.65% | |
| Валовая маржа | 47.37% | — | |
| Операц. маржа | 4.81% | 9.30% | |
| Чистая маржа | 3.82% | 6.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 37.07 | 0.34 | |
| Текущая ликв. | 0.56 | 1.63 | |
| Быстрая ликв. | 0.56 | 1.63 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 7.78% | — | |
| EPS | $405.08 | — | |
| Балансовая стоим. | $98.03 | $0.03 | |
Технический анализ
TGKA набирает 48 из 100 по техническому скорингу, NNSB — 18 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NNSB — 37.5 (нейтральная зона), TGKA — 45.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: NNSB на -6.7%, TGKA на -4.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: NNSB — 15.8 (нет тренда), TGKA — 16.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) NNSB составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | NNSB | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.50 | 45.73 | |
| Stochastic %K | 7.14 | 64.00 | |
| CCI (20) | -80.51 | -9.21 | |
| MFI | 20.23 | 59.79 | |
| Williams %R | -92.86 | -36.00 | |
| MACD гистограмма | -8.36 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -90.00 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.84 | 16.15 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.05% | +0.39% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.48% | -0.50% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.74% | -4.03% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.11% | -0.45% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.32 | -0.08 | |
| Volume Ratio | 25.49 | 76.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | — | 0.14 | |
| ATR % | 3.71% | 3.27% | |
| Sharpe (1г) | — | 0.83 | |
| RS Rating | 75.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -37.95 | -25.87 | |
| BB ширина | 12.42 | 7.84 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): NNSB — 52,85 млрд ₽, TGKA — 102,28 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. NNSB растёт быстрее по выручке: +5.29% год к году против +3.42% у TGKA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: NNSB — 2,02 млрд ₽, TGKA — 7,11 млрд ₽. TGKA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): NNSB — 266,88 млн ₽, TGKA — 805 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | NNSB | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,85 млрд ₽ | 102,28 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.29% | +3.42% | |
| Чистая прибыль | 2,02 млрд ₽ | 7,11 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -11.95% | — |
| EPS (TTM) | $405.08 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 616,88 млн ₽ | 17,87 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 266,88 млн ₽ | 805 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: NNSB — 8 лет, TGKA — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | NNSB | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $31.53 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 7.78% | — | |
| Лет выплат | 8.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -22.17% | 34.84% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NNSB — августе (+13.87%), для TGKA — декабре (+6.47%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: NNSB — май (-7.91%), TGKA — сентябрь (-5.10%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NNSB: +30.03% против +20.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго НН или ТГК-1?
У кого выше рентабельность — NNSB или TGKA?
Какие дивиденды у ТНС энерго НН и ТГК-1?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго НН или ТГК-1?
У кого выше маржинальность — NNSB или TGKA?
Какая акция лучше по технике — NNSB или TGKA?
Что лучше купить — NNSB или TGKA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией