Сравнение NNSB vs STSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E STSBP оценён рынком дешевле: 3.00 против 8.71 у NNSB (разница составляет 65.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу STSBP: 0.10 vs 0.33 у NNSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) STSBP дешевле: 0.98 против 35.98. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA STSBP оценён ниже: 2.32 vs 5.76. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NNSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 413.20% против 32.73% у STSBP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NNSB — 3.82%, STSBP — 3.33%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. NNSB несёт высокую долговую нагрузку — D/E 37.07, тогда как STSBP практически без долга (D/E 0.92). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NNSB ниже 1 (0.56), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NNSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.71 | 3.00 | |
| P/B | 35.98 | 0.98 | |
| P/S | 0.33 | 0.10 | |
| PEG | — | 0.11 | |
| EV/EBITDA | 5.76 | 2.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 413.20% | 32.73% | |
| ROA | 10.85% | 17.07% | |
| Валовая маржа | 47.37% | — | |
| Операц. маржа | 4.81% | 3.92% | |
| Чистая маржа | 3.82% | 3.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 37.07 | 0.92 | |
| Текущая ликв. | 0.56 | 1.28 | |
| Быстрая ликв. | 0.56 | 1.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 10.19% | |
| Коэфф. выплат | 7.78% | 48.48% | |
| EPS | $405.08 | $0.97 | |
| Балансовая стоим. | $98.03 | $2.23 | |
Технический анализ
По техническому скорингу STSBP сильнее: 29/100 против 18/100 у NNSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у NNSB составляет 37.5 (нейтральная зона), у STSBP — 31.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: NNSB на -6.7%, STSBP на -14.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: NNSB — 15.8 (нет тренда), STSBP — 35.3 (выраженный тренд). STSBP демонстрирует выраженный тренд, а NNSB — нет. Дневная волатильность (ATR%) STSBP составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | NNSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.50 | 31.56 | |
| Stochastic %K | 7.14 | 16.43 | |
| CCI (20) | -80.51 | -62.57 | |
| MFI | 20.23 | 24.05 | |
| Williams %R | -92.86 | -83.57 | |
| MACD гистограмма | -8.36 | -0.02 | |
| Momentum (10) | -90.00 | -0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.84 | 35.30 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.05% | -1.90% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.48% | -6.55% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.74% | -14.53% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.11% | -10.47% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.32 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 25.49 | 23.14 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | — | 0.52 | |
| ATR % | 3.71% | 4.67% | |
| Sharpe (1г) | — | 0.26 | |
| RS Rating | 75.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -37.95 | -34.43 | |
| BB ширина | 12.42 | 39.10 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): NNSB — 52,85 млрд ₽, STSBP — 24,59 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу STSBP: +10.62% г/г vs +5.29%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: NNSB — 2,02 млрд ₽, STSBP — 818339 ₽. NNSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: NNSB генерирует 266,88 млн ₽, STSBP — 671469 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | NNSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,85 млрд ₽ | 24,59 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.29% | +10.62% | |
| Чистая прибыль | 2,02 млрд ₽ | 818339 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +21.27% | — |
| EPS (TTM) | $405.08 | $0.73 | |
| Операц. Cash Flow | 616,88 млн ₽ | 995792 ₽ | |
| Free Cash Flow | 266,88 млн ₽ | 671469 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: STSBP обеспечивает 10.19% годовой доходности, NNSB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. NNSB платит дивиденды 8 лет подряд, STSBP — 16. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NNSB — 7.78%, STSBP — 48.48%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | NNSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 10.19% | |
| Годовые дивиденды | $31.53 | $0.47 | |
| Коэфф. выплат | 7.78% | 48.48% | |
| Лет выплат | 8.00% | 16.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -22.17% | 74.88% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность NNSB приходится на августе (+13.87%), а STSBP — на январе (+15.42%). Слабые месяцы: для NNSB — май (-7.91%), для STSBP — сентябрь (-1.78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: январь, март, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у STSBP: +54.19% против +30.03%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго НН или СтаврЭнСб привилегированные?
У кого выше рентабельность — NNSB или STSBP?
Какие дивиденды у ТНС энерго НН и СтаврЭнСб привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго НН или СтаврЭнСб привилегированные?
У кого выше маржинальность — NNSB или STSBP?
Какая акция лучше по технике — NNSB или STSBP?
Что лучше купить — NNSB или STSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией