Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение NNN vs WPC

Тикер 1

Тикер 2

NNN26

12WPC

Сравнение NNN REIT, Inc. (NNN) и W. P. Carey Inc. (WPC) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Фонды недвижимости (REIT)». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации WPC крупнее в 1,8× (16,36 млрд $ vs 8,91 млрд $). NNN торгуется с P/E 22,96, тогда как WPC — с P/E 24,51. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. ROE NNN — 8,70%, у WPC — 7,83%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. NNN удерживает чистую маржу на уровне 40,35%, опережая WPC (34,33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности WPC впереди: 5,15% годовых против 5,17% у NNN. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу NNN: скоринг 42/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. NNN побеждает по числу метрик: 26 против 12 у WPC. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

NNN REIT, Inc.

NNNNYSE

$46,84-$0,16 (-0,34%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,91 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

7.2

Качество

6.1

Рост

4.8

Техника

3.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

W. P. Carey Inc.

WPCNYSE

$71,81-$0,04 (-0,06%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 16,36 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

7.5

Качество

5.8

Рост

4.7

Техника

3.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

NNNWPC

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу NNN — P/E 22,96 vs 24,51 у WPC. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. EV/EBITDA NNN — 15,91, у WPC — 18,18. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует NNN (8,70% vs 7,83%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа NNN — 40,35%, у WPC — 34,33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у NNN — 1,12, у WPC — 1,03. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности WPC ниже 1 (0,46), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

NNNWPC

Показатель	NNN	WPC
Мультипликаторы оценки
P/E	22,96	24,51
P/B	1,99	1,87
P/S	9,35	8,62
PEG	-6,92	0,26
EV/EBITDA	15,91	18,18
Рентабельность
ROE	8,70%	7,83%
ROA	4,00%	3,50%
Валовая маржа	81,78%	52,76%
Операц. маржа	62,14%	33,62%
Чистая маржа	40,35%	34,33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1,12	1,03
Текущая ликв.	0,66	0,46
Быстрая ликв.	0,66	0,46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	5,17%	5,15%
Коэфф. выплат	117,87%	124,75%
EPS	$2,03	$2,88
Балансовая стоим.	$23,59	$38,45

Технический анализ

По техническому скорингу NNN сильнее: 42/100 против 30/100 у WPC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у NNN составляет 42,1 (нейтральная зона), у WPC — 39,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. NNN торгуется выше SMA 50 (0,1%), тогда как WPC ниже этой средней (-2,3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: NNN — 22,4 (слабый тренд), WPC — 20,8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. NNN менее волатилен — бета -0,07 против -0,05 у WPC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

NNNWPC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NNN	WPC
Осцилляторы
RSI (14)	42,10	39,52
Stochastic %K	12,04	9,52
CCI (20)	-108,65	-102,60
MFI	48,48	33,82
Williams %R	-87,96	-90,48
MACD гистограмма	-0,33	-0,41
Momentum (10)	-2,54	-4,88
Тренд
ADX	22,39	20,83
Цена vs EMA 9	-1,51%	-1,54%
Цена vs EMA 20	-1,89%	-2,19%
Цена vs SMA 50	+0,05%	-2,33%
Цена vs SMA 200	+7,43%	+1,79%
Объём
CMF	0,05	-0,03
Volume Ratio	76,47	57,28
Волатильность и статистика
Beta	-0,07	-0,05
ATR %	1,89%	1,97%
Sharpe (1г)	0,45	0,31
RS Rating	47,00	45,00
52w от хая	-6,30	-7,00
BB ширина	7,63	8,81

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): NNN — 926,21 млн $, WPC — 1,72 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу WPC: +8,90% г/г vs +6,60%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: NNN — 389,78 млн $, WPC — 466,36 млн $. WPC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): NNN — 667,13 млн $, WPC — 1,09 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	NNN	WPC
Выручка	926,21 млн $	1,72 млрд $
Рост выручки (г/г)	+6.60%	+8.90%
Чистая прибыль	389,78 млн $	466,36 млн $
Рост прибыли (г/г)	-1.80%	+1.20%
EPS (TTM)	$2,07	$2,11
Операц. Cash Flow	667,13 млн $	1,28 млрд $
Free Cash Flow	667,13 млн $	1,09 млрд $

Дивиденды

NNN и WPC — дивидендные акции. Доходность: NNN — 5,17%, WPC — 5,15%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: NNN — 13 лет, WPC — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NNN — 117,87%, WPC — 124,75%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	NNN	WPC
Див. доходность	5,17%	5,15%
Годовые дивиденды	$1,82	$1,87
Коэфф. выплат	117,87%	124,75%
Лет выплат	13	13
CAGR дивидендов (5л)	-2,82%	-14,96%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность NNN приходится на июне (+3,05%), а WPC — на июле (+3,91%). Наименее удачные месяцы: NNN — сентябрь (-3,12%), WPC — сентябрь (-5,17%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, август, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WPC: +5,30% против +3,62%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NNN

+0,8

+1,3

-2,4

-0,5

+0,5

+3,0

+1,4

-0,3

-3,1

-1,8

+3,0

+1,7

WPC

+2,5

-0,1

-1,8

+2,5

+1,9

+0,1

+3,9

-0,6

-5,2

-0,7

+3,2

-0,4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — NNN REIT, Inc. или W. P. Carey Inc.?

По P/E NNN REIT, Inc. оценена ниже: 22,96 против 24,51. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — NNN или WPC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): NNN — 8,70%, WPC — 7,83%. Преимущество у NNN.

Какие дивиденды у NNN REIT, Inc. и W. P. Carey Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность NNN — 5,17%, WPC — 5,15%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — NNN REIT, Inc. или W. P. Carey Inc.?

Выручка NNN за TTM — 926,21 млн $, WPC — 1,72 млрд $. WPC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — NNN или WPC?

Чистая маржа NNN — 40,35%, WPC — 34,33%. NNN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — NNN или WPC?

Технический скоринг: NNN — 42/100, WPC — 30/100. NNN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NNN или WPC?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:12 в пользу NNN по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией