Сравнение NNN vs NSA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует NNN с P/E 22.11 (у NSA — 41.76). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) NSA дешевле: 4.38 против 9.21. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B NNN — 1.95, у NSA — 3.59. EV/EBITDA NSA — 14.12, у NNN — 15.48. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NNN — 8.81%, у NSA — 8.20%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. NNN удерживает чистую маржу на уровне 41.38%, опережая NSA (10.48%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у NNN — 1.10, у NSA — 3.77. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности NSA ниже 1 (0.10), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NNN | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.11 | 41.76 | |
| P/B | 1.95 | 3.59 | |
| P/S | 9.21 | 4.38 | |
| PEG | -5.28 | 1.45 | |
| EV/EBITDA | 15.48 | 14.12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.81% | 8.20% | |
| ROA | 4.11% | 1.56% | |
| Валовая маржа | 81.38% | 33.85% | |
| Операц. маржа | 63.13% | 37.60% | |
| Чистая маржа | 41.38% | 10.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.10 | 3.77 | |
| Текущая ликв. | 0.48 | 0.10 | |
| Быстрая ликв. | 0.48 | 0.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.30% | 5.36% | |
| Коэфф. выплат | 115.78% | 249.21% | |
| EPS | $2.05 | $1.02 | |
| Балансовая стоим. | $23.25 | $19.13 | |
Технический анализ
NNN набирает 77 из 100 по техническому скорингу, NSA — 69 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NNN — 58.6 (нейтральная зона), NSA — 55.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. NNN и NSA находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2.6% и +5.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: NNN — 16.5 (нет тренда), NSA — 18.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете NNN стабильнее (0.15 vs 0.89). Значение ниже 0.8 делает NNN защитной акцией.
| Индикатор | NNN | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.57 | 55.77 | |
| Stochastic %K | 76.69 | 64.51 | |
| CCI (20) | 151.88 | -9.45 | |
| MFI | 46.71 | 25.69 | |
| Williams %R | -23.31 | -35.49 | |
| MACD гистограмма | 0.08 | -0.24 | |
| Momentum (10) | 0.47 | -0.55 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.54 | 18.84 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.92% | +0.98% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.46% | +1.25% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.57% | +5.28% | |
| Цена vs SMA 200 | +6.04% | +27.90% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.10 | 0.01 | |
| Volume Ratio | 88.48 | 53.02 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.15 | 0.89 | |
| ATR % | 1.53% | 2.39% | |
| Sharpe (1г) | 0.33 | 0.62 | |
| RS Rating | 50.00 | 57.00 | |
| 52w от хая | -2.28 | -2.81 | |
| BB ширина | 4.27 | 7.49 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): NNN — 926,21 млн $, NSA — 752,93 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: NNN — 389,78 млн $, NSA — 73,78 млн $. NNN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): NNN — 667,13 млн $, NSA — 299,81 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | NNN | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 926,21 млн $ | 752,93 млн $ | |
| Чистая прибыль | 389,78 млн $ | 73,78 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.07 | $0.70 | |
| Операц. Cash Flow | 667,13 млн $ | 338,50 млн $ | |
| Free Cash Flow | 667,13 млн $ | 299,81 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность NNN — 5.30%, NSA — 5.36%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: NNN — 13 лет, NSA — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NNN — 115.78%, NSA — 249.21%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | NNN | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.30% | 5.36% | |
| Годовые дивиденды | $1.20 | $1.14 | |
| Коэфф. выплат | 115.78% | 249.21% | |
| Лет выплат | 13.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.59% | -6.44% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NNN — ноябре (+2.95%), для NSA — ноябре (+3.38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: NNN — сентябрь (-3.12%), NSA — сентябрь (-3.79%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NSA: +13.10% против +3.02%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — NNN REIT, Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше рентабельность — NNN или NSA?
Какие дивиденды у NNN REIT, Inc. и National Storage Affiliates Trust?
Какая компания крупнее по выручке — NNN REIT, Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше маржинальность — NNN или NSA?
Какая акция лучше по технике — NNN или NSA?
Что лучше купить — NNN или NSA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией