Сравнение NLY vs OHI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NLY торгуется с P/E 7.13, тогда как OHI — с P/E 23.02. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) NLY оценён ниже: 2.31 против 11.78. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) NLY дешевле: 0.96 против 2.80. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA OHI оценён ниже: 15.65 vs 18.14. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала NLY составляет 14.41%, что превышает показатель OHI (12.40%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности OHI впереди: 51.02% против 31.96% у NLY. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. NLY несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7.18, тогда как OHI практически без долга (D/E 0.86). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NLY ниже 1 (0.03), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NLY | OHI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.13 | 23.02 | |
| P/B | 0.96 | 2.80 | |
| P/S | 2.31 | 11.78 | |
| PEG | 0.03 | 0.76 | |
| EV/EBITDA | 18.14 | 15.65 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14.41% | 12.40% | |
| ROA | 1.58% | 6.18% | |
| Валовая маржа | 99.22% | 85.02% | |
| Операц. маржа | 105.21% | 64.35% | |
| Чистая маржа | 31.96% | 51.02% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 7.18 | 0.86 | |
| Текущая ликв. | 0.03 | 3.04 | |
| Быстрая ликв. | 0.03 | 3.04 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 12.99% | 5.47% | |
| Коэфф. выплат | 91.72% | 124.92% | |
| EPS | $3.02 | $2.13 | |
| Балансовая стоим. | $22.59 | $18.36 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу OHI: скоринг 76/100 vs 21/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: NLY — 39.5, OHI — 59.4. Обе акции находятся в одной зоне. OHI торгуется выше SMA 50 (4.1%), тогда как NLY ниже этой средней (-2.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. OHI выше SMA 200 (+9.1%), NLY — ниже (-2.2%). Долгосрочный тренд в пользу OHI. Сила тренда по ADX: NLY — 23.3 (слабый тренд), OHI — 12.6 (нет тренда). Волатильность: бета OHI — -0.10, NLY — 0.65. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | NLY | OHI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39.45 | 59.37 | |
| Stochastic %K | 21.07 | 73.21 | |
| CCI (20) | -162.91 | 118.05 | |
| MFI | 20.95 | 51.39 | |
| Williams %R | -78.93 | -26.79 | |
| MACD гистограмма | -0.14 | 0.16 | |
| Momentum (10) | -0.98 | 2.13 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.29 | 12.63 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.30% | +0.48% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.40% | +1.81% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.07% | +4.12% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.16% | +9.11% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.27 | 0.11 | |
| Volume Ratio | 104.01 | 81.17 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.65 | -0.10 | |
| ATR % | 1.79% | 1.90% | |
| Sharpe (1г) | 0.31 | 1.32 | |
| RS Rating | 51.00 | 71.00 | |
| 52w от хая | -12.07 | -2.16 | |
| BB ширина | 8.30 | 7.37 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: NLY генерирует 6,70 млрд $, OHI — 1,20 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: NLY — 2,03 млрд $, OHI — 590,11 млн $. NLY генерирует больше чистой прибыли. FCF: NLY генерирует -222,16 млн $, OHI — 878,55 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | NLY | OHI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,70 млрд $ | 1,20 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,03 млрд $ | 590,11 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.92 | $2.02 | |
| Операц. Cash Flow | 692,91 млн $ | 878,55 млн $ | |
| Free Cash Flow | -222,16 млн $ | 878,55 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: NLY платит 12.99%, OHI — 5.47%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. NLY платит дивиденды 13 лет подряд, OHI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NLY — 91.72%, OHI — 124.92%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | NLY | OHI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 12.99% | 5.47% | |
| Годовые дивиденды | $0.70 | $1.34 | |
| Коэфф. выплат | 91.72% | 124.92% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.47% | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет NLY показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.11%), OHI — в мае (+4.85%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для NLY — сентябрь (-5.24%), для OHI — сентябрь (-2.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Annaly Capital Management, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?
У кого выше рентабельность — NLY или OHI?
Какие дивиденды у Annaly Capital Management, Inc. и Omega Healthcare Investors, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Annaly Capital Management, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?
У кого выше маржинальность — NLY или OHI?
Какая акция лучше по технике — NLY или OHI?
Что лучше купить — NLY или OHI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией