Сравнение NKNC vs TRMK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность TRMK (P/E -5.13) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. NKNC показывает P/E 5.17. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) TRMK дешевле: 0.27 против 0.55. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B NKNC — 0.37, у TRMK — 3.20. NKNC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA NKNC — 4.93, у TRMK — 5.35. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TRMK отрицательный (-75.03%), что говорит об убыточности. NKNC генерирует прибыль с ROE 7.12%. По этому критерию преимущество однозначно. TRMK убыточен — чистая маржа -6.05%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка TRMK значительно выше: D/E 17.30 vs 0.94 у NKNC. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности NKNC ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NKNC | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 5.17 | -5.13 | |
| P/B | 0.37 | 3.20 | |
| P/S | 0.55 | 0.27 | |
| PEG | 0.19 | — | |
| EV/EBITDA | 4.93 | 5.35 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7.12% | -75.03% | |
| ROA | 3.68% | -4.10% | |
| Валовая маржа | — | 22.23% | |
| Операц. маржа | 8.30% | 7.08% | |
| Чистая маржа | 10.63% | -6.05% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.94 | 17.30 | |
| Текущая ликв. | 0.52 | 0.93 | |
| Быстрая ликв. | 0.42 | 0.65 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.43% | — | |
| Коэфф. выплат | 5.61% | — | |
| EPS | $14.80 | $-20.01 | |
| Балансовая стоим. | $207.55 | $32.05 | |
Технический анализ
TRMK набирает 32 из 100 по техническому скорингу, NKNC — 25 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NKNC — 34.0 (нейтральная зона), TRMK — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: NKNC на -7.9%, TRMK на -3.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: NKNC — 21.8 (слабый тренд), TRMK — 16.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете NKNC стабильнее (0.59 vs 0.87). Значение ниже 0.8 делает NKNC защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TRMK составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | NKNC | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 33.98 | 47.53 | |
| Stochastic %K | 14.84 | 42.11 | |
| CCI (20) | -119.60 | -28.54 | |
| MFI | 53.10 | 52.84 | |
| Williams %R | -85.16 | -57.89 | |
| MACD гистограмма | 0.03 | 0.42 | |
| Momentum (10) | -1.35 | 2.58 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21.82 | 16.16 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.14% | -1.51% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.44% | -1.24% | |
| Цена vs SMA 50 | -7.87% | -3.58% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.77% | -12.14% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.27 | -0.10 | |
| Volume Ratio | 169.05 | 198.77 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.59 | 0.87 | |
| ATR % | 3.16% | 3.98% | |
| Sharpe (1г) | -0.89 | 0.46 | |
| RS Rating | 34.00 | 44.00 | |
| 52w от хая | -27.49 | -28.10 | |
| BB ширина | 7.28 | 15.71 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): NKNC — 254,75 млрд ₽, TRMK — 404,36 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: NKNC зарабатывает 27,08 млрд ₽, а TRMK фиксирует убыток (-24,46 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): NKNC — 3,69 млрд ₽, TRMK — 2,14 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | NKNC | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 254,75 млрд ₽ | 404,36 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | — | -13.70% | — |
| Чистая прибыль | 27,08 млрд ₽ | -24,46 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | $14.80 | $-20.01 | |
| Операц. Cash Flow | 117,48 млрд ₽ | 19,09 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,69 млрд ₽ | 2,14 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: NKNC обеспечивает 3.43% годовой доходности, TRMK реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: NKNC — 17 лет, TRMK — 16 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | NKNC | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.43% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.83 | $9.51 | |
| Коэфф. выплат | 5.61% | — | |
| Лет выплат | 17.00% | 16.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -39.53% | 30.12% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NKNC — октябре (+11.82%), для TRMK — июле (+5.57%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: NKNC — апрель (-7.88%), TRMK — сентябрь (-5.99%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NKNC: +12.41% против +7.96%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Нижнекамскнефтехим или Трубная Металлургическая Компания?
У кого выше рентабельность — NKNC или TRMK?
Какие дивиденды у Нижнекамскнефтехим и Трубная Металлургическая Компания?
Какая компания крупнее по выручке — Нижнекамскнефтехим или Трубная Металлургическая Компания?
Какая акция лучше по технике — NKNC или TRMK?
Что лучше купить — NKNC или TRMK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией