Сравнение NI vs PPL

Тикер 1

Тикер 2

NI26

15PPL

Инвесторы часто выбирают между NI и PPL — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Коммунальные услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. PPL торгуется с P/E 21.86, тогда как NI — с P/E 23.42. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. NI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 10.37% против 8.32% у PPL. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NI — 14.10%, PPL — 13.09%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. PPL предлагает более высокую дивидендную доходность (3.11% vs 2.47%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу NI сильнее: 56/100 против 21/100 у PPL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 26:15 — убедительное преимущество NI. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

NiSource Inc.

NINYSE

47,71 $+0,69 $ (+1,47%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 22,87 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.2

Качество

4.4

Рост

9.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

PPL Corporation

PPLNYSE

36,17 $+0,73 $ (+2,06%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 27,21 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

5.5

Качество

4.7

Рост

8.2

Техника

4.0

Дивиденды

8.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

NIPPL

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу PPL — P/E 21.86 vs 23.42 у NI. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) PPL дешевле: 1.77 против 2.33. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PPL оценён ниже: 12.12 vs 12.65. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала NI составляет 10.37%, что превышает показатель PPL (8.32%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности NI впереди: 14.10% против 13.09% у PPL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: NI — 1.74, PPL — 1.35. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NI ниже 1 (0.65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

NIPPL

Показатель	NI	PPL
Мультипликаторы оценки
P/E	23.42	21.86
P/B	2.33	1.77
P/S	3.30	2.86
PEG	2.72	1.02
EV/EBITDA	12.65	12.12
Рентабельность
ROE	10.37%	8.32%
ROA	2.63%	2.63%
Валовая маржа	55.92%	35.20%
Операц. маржа	27.78%	23.53%
Чистая маржа	14.10%	13.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.74	1.35
Текущая ликв.	0.65	1.00
Быстрая ликв.	0.56	0.88
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.47%	3.11%
Коэфф. выплат	56.91%	66.12%
EPS	$2.01	$1.62
Балансовая стоим.	$24.90	$19.98

Технический анализ

NI набирает 56 из 100 по техническому скорингу, PPL — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NI — 53.6 (нейтральная зона), PPL — 34.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: NI выше на 1.1%, PPL — ниже на -6.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. NI выше SMA 200 (+8.3%), PPL — ниже (-3.3%). Долгосрочный тренд в пользу NI. Сила тренда по ADX: NI — 16.4 (нет тренда), PPL — 39.9 (выраженный тренд). PPL демонстрирует выраженный тренд, а NI — нет. По бете PPL стабильнее (0.09 vs 0.25). Значение ниже 0.8 делает PPL защитной акцией.

NIPPL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NI	PPL
Осцилляторы
RSI (14)	53.56	34.33
Stochastic %K	60.98	20.11
CCI (20)	-1.44	-84.37
MFI	47.58	25.59
Williams %R	-39.02	-79.89
MACD гистограмма	-0.04	-0.18
Momentum (10)	0.69	-1.44
Тренд
ADX	16.35	39.92
Цена vs EMA 9	+1.06%	-0.79%
Цена vs EMA 20	+0.85%	-3.02%
Цена vs SMA 50	+1.06%	-6.19%
Цена vs SMA 200	+8.34%	-3.33%
Объём
CMF	-0.16	-0.39
Volume Ratio	63.72	73.48
Волатильность и статистика
Beta	0.25	0.09
ATR %	1.89%	1.95%
Sharpe (1г)	1.07	0.07
RS Rating	64.00	42.00
52w от хая	-2.59	-11.63
BB ширина	5.31	14.52

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): NI — 6,64 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: NI — 929,50 млн $, PPL — 1,18 млрд $. PPL генерирует больше чистой прибыли. FCF: NI генерирует -420 млн $, PPL — -1,40 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	NI	PPL
Выручка	6,64 млрд $	9,04 млрд $
Чистая прибыль	929,50 млн $	1,18 млрд $
EPS (TTM)	$1.96	$1.60
Операц. Cash Flow	2,36 млрд $	2,63 млрд $
Free Cash Flow	-420 млн $	-1,40 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность NI — 2.47%, PPL — 3.11%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. NI платит дивиденды 13 лет подряд, PPL — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NI — 56.91%, PPL — 66.12%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	NI	PPL
Див. доходность	2.47%	3.11%
Годовые дивиденды	$0.90	$0.57
Коэфф. выплат	56.91%	66.12%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	0.45%	-19.25%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NI — марте (+3.03%), для PPL — январе (+2.48%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для NI — сентябрь (-2.83%), для PPL — февраль (-3.04%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NI: +11.84% против +4.24%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+2.9

+0.6

+3.0

+0.9

+2.1

+0.5

+2.3

-1.4

-2.8

+1.0

+2.7

-0.1

PPL

+2.5

-3.0

+1.5

+0.8

-2.6

+2.1

+0.4

-2.0

+2.2

+2.4

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — NiSource Inc. или PPL Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит PPL Corporation: P/E 21.86 против 23.42. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — NI или PPL?

ROE NI — 10.37%, PPL — 8.32%. NI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у NiSource Inc. и PPL Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность NI — 2.47%, PPL — 3.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — NiSource Inc. или PPL Corporation?

По объёму выручки: NI — 6,64 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — NI или PPL?

Чистая маржа NI — 14.10%, PPL — 13.09%. NI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — NI или PPL?

Технический скоринг: NI — 56/100, PPL — 21/100. NI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NI или PPL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик NI выигрывает 26, PPL — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией