Сравнение NFAZ vs SVAV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность NFAZ (P/E -4,41) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. SVAV показывает P/E 7,87. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу NFAZ: 0,07 vs 0,29 у SVAV. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA SVAV оценён ниже: 3,39 vs 34,86. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE NFAZ отрицательный (-31,29%), что говорит об убыточности. SVAV генерирует прибыль с ROE 9,15%. По этому критерию преимущество однозначно. NFAZ убыточен — чистая маржа -1,59%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: NFAZ — 15,31, SVAV — 2,24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NFAZ ниже 1 (0,96), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | NFAZ | SVAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -4,41 | 7,87 | |
| P/B | 1,38 | 1,12 | |
| P/S | 0,07 | 0,29 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 34,86 | 3,39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -31,29% | 9,15% | |
| ROA | -1,92% | 2,83% | |
| Валовая маржа | 3,54% | 19,71% | |
| Операц. маржа | -0,22% | 7,48% | |
| Чистая маржа | -1,59% | 3,68% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 15,31 | 2,24 | |
| Текущая ликв. | 0,96 | 0,97 | |
| Быстрая ликв. | 0,73 | 0,64 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 5,94% | |
| Коэфф. выплат | — | 34,96% | |
| EPS | -$62,88 | $72,95 | |
| Балансовая стоим. | $200,93 | $510,61 | |
Технический анализ
По техническому скорингу NFAZ сильнее: 76/100 против 50/100 у SVAV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у NFAZ составляет 60,1 (нейтральная зона), у SVAV — 46,7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: NFAZ на 21,4%, SVAV на 2,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: NFAZ — 36,9 (выраженный тренд), SVAV — 38,9 (выраженный тренд). NFAZ менее волатилен — бета 0,90 против 1,46 у SVAV. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) NFAZ составляет 8,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | NFAZ | SVAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60,14 | 46,69 | |
| Stochastic %K | 52,41 | 22,65 | |
| CCI (20) | 61,03 | -69,12 | |
| MFI | 68,70 | 78,59 | |
| Williams %R | -47,59 | -77,35 | |
| MACD гистограмма | 1,09 | -2,56 | |
| Momentum (10) | 36,00 | -17,50 | |
| Тренд | |||
| ADX | 36,92 | 38,93 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,89% | -7,32% | |
| Цена vs EMA 20 | +8,01% | -4,68% | |
| Цена vs SMA 50 | +21,43% | +2,40% | |
| Цена vs SMA 200 | -7,08% | -25,30% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,01 | 0,29 | |
| Volume Ratio | 203,60 | 19,33 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,90 | 1,46 | |
| ATR % | 8,80% | 8,09% | |
| Sharpe (1г) | -0,72 | -0,63 | |
| RS Rating | 31,00 | 19,00 | |
| 52w от хая | -36,73 | -44,63 | |
| BB ширина | 58,96 | 33,12 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): NFAZ — 31,79 млрд ₽, SVAV — 62,45 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу NFAZ: -25,50% г/г vs -31,90%. SVAV показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. По чистой прибыли ситуация полярная: SVAV зарабатывает 2,30 млрд ₽, а NFAZ фиксирует убыток (-505,48 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: NFAZ генерирует 626,98 млн ₽, SVAV — 763 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | NFAZ | SVAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 31,79 млрд ₽ | 62,45 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -25.50% | -31.90% | |
| Чистая прибыль | -505,48 млн ₽ | 2,30 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -38.50% | — |
| EPS (TTM) | -$62,88 | $72,95 | |
| Операц. Cash Flow | 885,95 млн ₽ | 4,81 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 626,98 млн ₽ | 763 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SVAV обеспечивает 5,94% годовой доходности, NFAZ реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. NFAZ платит дивиденды 1 лет подряд, SVAV — 7. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | NFAZ | SVAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 5,94% | |
| Годовые дивиденды | $10,75 | $25,50 | |
| Коэфф. выплат | — | 34,96% | |
| Лет выплат | 1 | 7 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -13,45% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность NFAZ приходится на августе (+25,25%), а SVAV — на январе (+4,35%). Слабые месяцы: для NFAZ — май (-4,55%), для SVAV — февраль (-4,14%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август, сентябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Нефаз или СОЛЛЕРС?
У кого выше рентабельность — NFAZ или SVAV?
Какие дивиденды у Нефаз и СОЛЛЕРС?
Какая компания крупнее по выручке — Нефаз или СОЛЛЕРС?
Какая акция лучше по технике — NFAZ или SVAV?
Что лучше купить — NFAZ или SVAV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией