Сравнение NDAQ vs TW

Тикер 1

Тикер 2

NDAQ29

15TW

Инвесторы часто выбирают между NDAQ и TW — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Брокеры и инвестбанки». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации NDAQ крупнее в 2.3× (51,13 млрд $ vs 22,52 млрд $). TW торгуется с P/E 26.10, тогда как NDAQ — с P/E 26.67. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала NDAQ составляет 15.91%, что превышает показатель TW (13.64%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TW впереди: 40.25% против 23.15% у NDAQ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. NDAQ предлагает более высокую дивидендную доходность (1.20% vs 0.47%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу NDAQ сильнее: 63/100 против 28/100 у TW. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 29:15 в пользу NDAQ. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Nasdaq, Inc.

NDAQNASDAQ

90,41 $+0,40 $ (+0,44%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 51,13 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

4.4

Качество

7.3

Рост

8.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Tradeweb Markets Inc.

TWNASDAQ

105,69 $-1,02 $ (-0,96%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 22,52 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

5.2

Качество

7.9

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

NDAQTW

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу TW — P/E 26.10 vs 26.67 у NDAQ. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) NDAQ дешевле: 6.16 против 10.53. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA TW оценён ниже: 13.90 vs 19.21. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NDAQ демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.91% против 13.64% у TW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: TW — 40.25%, NDAQ — 23.15%. У TW маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: NDAQ — 0.78, TW — 0.02. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

NDAQTW

Показатель	NDAQ	TW
Мультипликаторы оценки
P/E	26.67	26.10
P/B	4.24	3.43
P/S	6.16	10.53
PEG	0.53	0.40
EV/EBITDA	19.21	13.90
Рентабельность
ROE	15.91%	13.64%
ROA	7.01%	10.48%
Валовая маржа	54.81%	67.98%
Операц. маржа	29.53%	42.97%
Чистая маржа	23.15%	40.25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.78	0.02
Текущая ликв.	10.15	3.64
Быстрая ликв.	10.15	3.64
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.20%	0.47%
Коэфф. выплат	32.20%	12.25%
EPS	$3.38	$4.09
Балансовая стоим.	$21.24	$34.37

Технический анализ

NDAQ набирает 63 из 100 по техническому скорингу, TW — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): NDAQ — 52.0 (нейтральная зона), TW — 34.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: NDAQ выше на 2.7%, TW — ниже на -9.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: NDAQ — 12.1 (нет тренда), TW — 23.3 (слабый тренд). По бете TW стабильнее (0.09 vs 0.75). Значение ниже 0.8 делает TW защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TW составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

NDAQTW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	NDAQ	TW
Осцилляторы
RSI (14)	52.00	34.38
Stochastic %K	42.63	20.87
CCI (20)	-1.95	-196.73
MFI	53.42	36.86
Williams %R	-57.37	-79.13
MACD гистограмма	0.01	-0.09
Momentum (10)	0.81	-4.76
Тренд
ADX	12.10	23.26
Цена vs EMA 9	-0.75%	-3.20%
Цена vs EMA 20	+0.06%	-4.94%
Цена vs SMA 50	+2.73%	-9.67%
Цена vs SMA 200	-0.34%	-7.19%
Объём
CMF	0.06	0.00
Volume Ratio	133.23	171.22
Волатильность и статистика
Beta	0.75	0.09
ATR %	2.43%	3.26%
Sharpe (1г)	0.31	-1.19
RS Rating	55.00	20.00
52w от хая	-11.57	-28.87
BB ширина	6.03	9.18

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): NDAQ — 8,22 млрд $, TW — 2,05 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: NDAQ — 1,79 млрд $, TW — 812,79 млн $. NDAQ генерирует больше чистой прибыли. FCF: NDAQ генерирует 1,99 млрд $, TW — 1,13 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	NDAQ	TW
Выручка	8,22 млрд $	2,05 млрд $
Чистая прибыль	1,79 млрд $	812,79 млн $
EPS (TTM)	$3.13	$3.81
Операц. Cash Flow	2,25 млрд $	1,17 млрд $
Free Cash Flow	1,99 млрд $	1,13 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность NDAQ — 1.20%, TW — 0.47%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. NDAQ платит дивиденды 13 лет подряд, TW — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): NDAQ — 32.20%, TW — 12.25%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	NDAQ	TW
Див. доходность	1.20%	0.47%
Годовые дивиденды	$0.58	$0.28
Коэфф. выплат	32.20%	12.25%
Лет выплат	13.00%	8.00%
CAGR дивидендов (5л)	-22.76%	-2.64%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для NDAQ — июле (+6.66%), для TW — ноябре (+6.85%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для NDAQ — сентябрь (-4.10%), для TW — сентябрь (-6.64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TW: +20.51% против +17.96%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

NDAQ

+3.1

-2.5

-0.3

+1.8

+2.7

+1.6

+6.7

+2.5

-4.1

+0.4

+6.3

-0.2

-0.1

+6.7

+0.2

-0.2

+5.9

-1.2

+4.3

+0.3

-6.6

+2.8

+6.8

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Nasdaq, Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит обе компании: P/E 26.10 против 26.67. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — NDAQ или TW?

ROE NDAQ — 15.91%, TW — 13.64%. NDAQ демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Nasdaq, Inc. и Tradeweb Markets Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность NDAQ — 1.20%, TW — 0.47%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Nasdaq, Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

По объёму выручки: NDAQ — 8,22 млрд $, TW — 2,05 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — NDAQ или TW?

Чистая маржа NDAQ — 23.15%, TW — 40.25%. TW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — NDAQ или TW?

Технический скоринг: NDAQ — 63/100, TW — 28/100. NDAQ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — NDAQ или TW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик NDAQ выигрывает 29, TW — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией