Сравнение MTSI vs QRVO

Тикер 1

Тикер 2

MTSI20

19QRVO

Обе компании работают в индустрии «Полупроводники»: MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. (MTSI) и Qorvo, Inc. (QRVO). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации MTSI крупнее в 3.4× (29,03 млрд $ vs 8,60 млрд $). Если ориентироваться на P/E, QRVO выглядит привлекательнее: 26.70 против 159.54. Премия к оценке MTSI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. MTSI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 13.19% против 9.69% у QRVO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MTSI — 16.46%, QRVO — 9.22%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Техническая картина в пользу MTSI: скоринг 84/100 vs 74/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 20:19 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

MACOM Technology Solutions Holdings, Inc.

MTSINASDAQ

380,45 $+4,74 $ (+1,26%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 29,03 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

3.3

Качество

6.7

Рост

7.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

9.0

Qorvo, Inc.

QRVONASDAQ

97,74 $-1,04 $ (-1,05%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 8,60 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

10.0

Качество

6.5

Рост

7.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

4.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

MTSIQRVO

Фундаментальный анализ

QRVO торгуется с P/E 26.70, тогда как MTSI — с P/E 159.54. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу QRVO: 2.36 vs 26.69 у MTSI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) QRVO дешевле: 2.71 против 19.89. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA QRVO оценён ниже: 13.69 vs 106.43. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MTSI составляет 13.19%, что превышает показатель QRVO (9.69%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MTSI впереди: 16.46% против 9.22% у QRVO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MTSI — 0.27, QRVO — 0.46. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MTSIQRVO

Показатель	MTSI	QRVO
Мультипликаторы оценки
P/E	159.54	26.70
P/B	19.89	2.71
P/S	26.69	2.36
PEG	0.25	0.05
EV/EBITDA	106.43	13.69
Рентабельность
ROE	13.19%	9.69%
ROA	8.77%	5.82%
Валовая маржа	55.34%	45.89%
Операц. маржа	15.96%	11.18%
Чистая маржа	16.46%	9.22%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.27	0.46
Текущая ликв.	7.52	3.24
Быстрая ликв.	5.84	2.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.36	$3.70
Балансовая стоим.	$18.89	$36.50

Технический анализ

По техническому скорингу MTSI сильнее: 84/100 против 74/100 у QRVO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MTSI составляет 71.6 (зона перекупленности), у QRVO — 65.3 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: MTSI на 36.7%, QRVO на 15.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MTSI — 35.3 (выраженный тренд), QRVO — 25.9 (выраженный тренд). QRVO менее волатилен — бета 1.18 против 1.76 у MTSI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MTSI составляет 5.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MTSIQRVO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MTSI	QRVO
Осцилляторы
RSI (14)	71.60	65.30
Stochastic %K	79.68	89.24
CCI (20)	79.64	152.01
MFI	68.74	55.93
Williams %R	-20.32	-10.76
MACD гистограмма	2.08	0.40
Momentum (10)	65.90	8.77
Тренд
ADX	35.26	25.95
Цена vs EMA 9	+4.41%	+3.58%
Цена vs EMA 20	+12.46%	+6.88%
Цена vs SMA 50	+36.67%	+15.75%
Цена vs SMA 200	+91.30%	+13.43%
Объём
CMF	0.32	0.24
Volume Ratio	100.92	96.65
Волатильность и статистика
Beta	1.76	1.18
ATR %	5.07%	3.38%
Sharpe (1г)	2.48	0.77
RS Rating	96.00	63.00
52w от хая	-6.28	-8.05
BB ширина	51.76	16.38

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MTSI — 967,26 млн $, QRVO — 3,68 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: QRVO зарабатывает 338,99 млн $, а MTSI фиксирует убыток (-54,21 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: MTSI генерирует 192,82 млн $, QRVO — 679,56 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MTSI	QRVO
Выручка	967,26 млн $	3,68 млрд $
Чистая прибыль	-54,21 млн $	338,99 млн $
EPS (TTM)	$-0.73	$3.66
Операц. Cash Flow	235,37 млн $	808,63 млн $
Free Cash Flow	192,82 млн $	679,56 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	MTSI	QRVO
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MTSI приходится на ноябре (+12.87%), а QRVO — на июле (+6.53%). Слабые месяцы: для MTSI — март (-7.00%), для QRVO — сентябрь (-4.52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, август, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MTSI: +27.80% против +6.93%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MTSI

+2.6

-3.5

-7.0

+3.7

+8.3

+1.5

+9.9

-0.6

-0.1

-1.6

+12.9

+1.6

QRVO

+1.3

-0.4

-2.9

+2.5

+2.7

+2.4

+6.5

-1.3

-4.5

-1.9

+0.9

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. или Qorvo, Inc.?

По P/E Qorvo, Inc. оценена ниже: 26.70 против 159.54. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — MTSI или QRVO?

ROE MTSI — 13.19%, QRVO — 9.69%. MTSI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. и Qorvo, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. или Qorvo, Inc.?

По объёму выручки: MTSI — 967,26 млн $, QRVO — 3,68 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MTSI или QRVO?

Чистая маржа MTSI — 16.46%, QRVO — 9.22%. MTSI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MTSI или QRVO?

Технический скоринг: MTSI — 84/100, QRVO — 74/100. MTSI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MTSI или QRVO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик MTSI выигрывает 20, QRVO — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией