Сравнение MTSI vs MU

Тикер 1

Тикер 2

MTSI13

25MU

MTSI против MU — два эмитента индустрии «Полупроводники», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MU крупнее в 29.6× (859,44 млрд $ vs 29,03 млрд $). MU торгуется с P/E 34.15, тогда как MTSI — с P/E 159.54. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала MU составляет 40.84%, что превышает показатель MTSI (13.19%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MU впереди: 41.49% против 16.46% у MTSI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MU выплачивает дивиденды с доходностью 0.07% годовых, тогда как MTSI дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По технике ситуация паритетная: 84/100 и 84/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. MU побеждает по числу метрик: 25 против 13 у MTSI. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

MACOM Technology Solutions Holdings, Inc.

MTSINASDAQ

380,45 $+4,74 $ (+1,26%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 29,03 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

3.3

Качество

6.7

Рост

7.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

9.0

Micron Technology, Inc.

MUNASDAQ

762,10 $+30,11 $ (+4,11%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 859,44 млрд $

ETP Rank9.1

Стоимость

8.4

Качество

10.0

Рост

10.0

Техника

10.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

MTSIMU

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу MU — P/E 34.15 vs 159.54 у MTSI. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) MU оценён ниже: 14.20 против 26.69. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MU дешевле: 11.36 против 19.89. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MU оценён ниже: 22.18 vs 106.43. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MU демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 40.84% против 13.19% у MTSI. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MU — 41.49%, MTSI — 16.46%. У MU маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MTSI — 0.27, MU — 0.15. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MTSIMU

Показатель	MTSI	MU
Мультипликаторы оценки
P/E	159.54	34.15
P/B	19.89	11.36
P/S	26.69	14.20
PEG	0.25	0.08
EV/EBITDA	106.43	22.18
Рентабельность
ROE	13.19%	40.84%
ROA	8.77%	23.76%
Валовая маржа	55.34%	58.44%
Операц. маржа	15.96%	48.52%
Чистая маржа	16.46%	41.49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.27	0.15
Текущая ликв.	7.52	2.90
Быстрая ликв.	5.84	2.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.07%
Коэфф. выплат	0.00%	2.19%
EPS	$2.36	$21.44
Балансовая стоим.	$18.89	$64.41

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 84/100 и 84/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: MTSI — 71.6, MU — 65.0. MTSI в зоне зона перекупленности, а MU — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: MTSI на 36.7%, MU на 45.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MTSI — 35.3 (выраженный тренд), MU — 36.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета MTSI — 1.76, MU — 2.61. MU значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) MU составляет 6.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MTSIMU

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MTSI	MU
Осцилляторы
RSI (14)	71.60	64.95
Stochastic %K	79.68	71.90
CCI (20)	79.64	56.68
MFI	68.74	59.78
Williams %R	-20.32	-28.10
MACD гистограмма	2.08	-1.44
Momentum (10)	65.90	65.40
Тренд
ADX	35.26	36.64
Цена vs EMA 9	+4.41%	+2.76%
Цена vs EMA 20	+12.46%	+12.13%
Цена vs SMA 50	+36.67%	+45.03%
Цена vs SMA 200	+91.30%	+132.83%
Объём
CMF	0.32	0.16
Volume Ratio	100.92	107.30
Волатильность и статистика
Beta	1.76	2.61
ATR %	5.07%	6.58%
Sharpe (1г)	2.48	3.43
RS Rating	96.00	99.00
52w от хая	-6.28	-10.59
BB ширина	51.76	67.98

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MTSI генерирует 967,26 млн $, MU — 37,38 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: MU зарабатывает 8,54 млрд $, а MTSI фиксирует убыток (-54,21 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: MTSI генерирует 192,82 млн $, MU — 1,67 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MTSI	MU
Выручка	967,26 млн $	37,38 млрд $
Чистая прибыль	-54,21 млн $	8,54 млрд $
EPS (TTM)	$-0.73	$7.65
Операц. Cash Flow	235,37 млн $	17,52 млрд $
Free Cash Flow	192,82 млн $	1,67 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: MU обеспечивает 0.07% годовой доходности, MTSI реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MU выплачивает дивиденды 12 лет подряд, тогда как MTSI не имеет дивидендной истории.

Показатель	MTSI	MU
Див. доходность	—	0.07%
Годовые дивиденды	—	$0.15
Коэфф. выплат	—	2.19%
Лет выплат	0.00%	12.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-5.59%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MTSI показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+12.87%), MU — в мае (+8.41%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MTSI — март (-7.00%), для MU — март (-1.04%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MU: +39.41% против +27.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MTSI

+2.6

-3.5

-7.0

+3.7

+8.3

+1.5

+9.9

-0.6

-0.1

-1.6

+12.9

+1.6

+4.4

+2.4

-1.0

+1.3

+8.4

+1.6

+1.4

+2.1

+5.1

+3.1

+6.6

+4.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. или Micron Technology, Inc.?

Мультипликатор P/E у Micron Technology, Inc. ниже (34.15 vs 159.54), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MTSI или MU?

ROE MTSI — 13.19%, MU — 40.84%. MU демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. и Micron Technology, Inc.?

Micron Technology, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.07%. MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. или Micron Technology, Inc.?

По объёму выручки: MTSI — 967,26 млн $, MU — 37,38 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MTSI или MU?

Чистая маржа MTSI — 16.46%, MU — 41.49%. MU оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MTSI или MU?

Технический скоринг: MTSI — 84/100, MU — 84/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MTSI или MU?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик MTSI выигрывает 13, MU — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией