Сравнение MSRS vs UPRO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу MSRS — P/E 1.69 vs 2.37 у UPRO. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) MSRS оценён ниже: 0.25 против 0.70. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MSRS дешевле: 0.27 против 0.42. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. UPRO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 17.60% против 16.23% у MSRS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: UPRO — 29.33%, MSRS — 14.66%. У UPRO маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MSRS — 1.24, UPRO — 0.07. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MSRS ниже 1 (0.30), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MSRS | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.69 | 2.37 | |
| P/B | 0.27 | 0.42 | |
| P/S | 0.25 | 0.70 | |
| PEG | 0.04 | 0.09 | |
| EV/EBITDA | 1.46 | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16.23% | 17.60% | |
| ROA | 7.24% | 16.49% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 22.10% | 23.27% | |
| Чистая маржа | 14.66% | 29.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.24 | 0.07 | |
| Текущая ликв. | 0.30 | 11.97 | |
| Быстрая ликв. | 0.26 | 11.97 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 10.96% | — | |
| Коэфф. выплат | 17.50% | 20.47% | |
| EPS | $0.86 | $0.62 | |
| Балансовая стоим. | $5.29 | $3.55 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу MSRS: скоринг 42/100 vs 31/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MSRS — 47.7, UPRO — 40.8. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MSRS выше на 2.3%, UPRO — ниже на -3.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MSRS выше SMA 200 (+22.8%), UPRO — ниже (-6.5%). Долгосрочный тренд в пользу MSRS. Сила тренда по ADX: MSRS — 15.8 (нет тренда), UPRO — 23.8 (слабый тренд). Волатильность: бета MSRS — 0.58, UPRO — 0.94. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MSRS составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MSRS | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47.73 | 40.77 | |
| Stochastic %K | 38.89 | 34.64 | |
| CCI (20) | -123.80 | -63.15 | |
| MFI | 62.87 | 59.00 | |
| Williams %R | -61.11 | -65.36 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -0.09 | 0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.83 | 23.84 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.05% | -0.54% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.85% | -1.27% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.26% | -3.71% | |
| Цена vs SMA 200 | +22.75% | -6.48% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.11 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 29.94 | 46.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.58 | 0.94 | |
| ATR % | 4.95% | 2.19% | |
| Sharpe (1г) | 0.72 | -0.31 | |
| RS Rating | 96.00 | 39.00 | |
| 52w от хая | -10.25 | -27.46 | |
| BB ширина | 10.06 | 4.70 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MSRS генерирует 284,96 млрд ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MSRS — +12.59%, UPRO — +8.28%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MSRS — 41,78 млрд ₽, UPRO — 39,39 млрд ₽. MSRS генерирует больше чистой прибыли.
| Показатель | MSRS | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 284,96 млрд ₽ | 134,30 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +12.59% | +8.28% | |
| Чистая прибыль | 41,78 млрд ₽ | 39,39 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +45.90% | +22.80% | |
| EPS (TTM) | $0.86 | $0.62 | |
| Операц. Cash Flow | 98,15 млрд ₽ | — | — |
| Free Cash Flow | -3,24 млрд ₽ | — | — |
Дивиденды
MSRS выплачивает дивиденды с доходностью 10.96% годовых, тогда как UPRO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MSRS платит дивиденды 16 лет подряд, UPRO — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MSRS — +28.86%, UPRO — +3.28%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MSRS — 17.50%, UPRO — 20.47%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MSRS | UPRO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 10.96% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.15 | $0.32 | |
| Коэфф. выплат | 17.50% | 20.47% | |
| Лет выплат | 16.00% | 10.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 28.86% | 3.28% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MSRS показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+8.66%), UPRO — в январе (+3.86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MSRS — февраль (-6.78%), для UPRO — сентябрь (-3.91%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Московский регион или Юнипро?
У кого выше рентабельность — MSRS или UPRO?
Какие дивиденды у Россети Московский регион и Юнипро?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Московский регион или Юнипро?
У кого выше маржинальность — MSRS или UPRO?
Какая акция лучше по технике — MSRS или UPRO?
Что лучше купить — MSRS или UPRO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией