Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение MSGS vs SPHR

Тикер 1

Тикер 2

MSGS14

27SPHR

MSGS против SPHR — два эмитента индустрии «Развлечения», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MSGS крупнее в 1,6× (9,80 млрд $ vs 6,04 млрд $). SPHR имеет отрицательный P/E (-73,36), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — MSGS прибылен с P/E 1272,41. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Отрицательная чистая маржа SPHR (-5,18%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. SPHR набирает 80 из 100 по техническому скорингу, MSGS — 61 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. SPHR побеждает по числу метрик: 27 против 14 у MSGS. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Madison Square Garden Sports Corp.

MSGSNYSE

$407,17-$5,81 (-1,41%)

Телекоммуникации · Развлечения

Капитализация: 9,80 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

2.0

Качество

3.0

Рост

8.1

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

4.0

Sphere Entertainment Co.

SPHRNYSE

$168,00-$8,38 (-4,75%)

Телекоммуникации · Развлечения

Капитализация: 6,04 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

5.7

Качество

4.0

Рост

6.5

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

MSGSSPHR

Фундаментальный анализ

P/E у SPHR отрицательный (-73,36) — компания генерирует убытки. MSGS прибылен, P/E составляет 1272,41. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) SPHR оценён ниже: 4,45 против 8,50. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA SPHR оценён ниже: 33,80 vs 255,21. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Отрицательная чистая маржа SPHR (-5,18%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MSGS — -4,34, SPHR — 0,43. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MSGS ниже 1 (0,50), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MSGSSPHR

Показатель	MSGS	SPHR
Мультипликаторы оценки
P/E	1272,41	-73,36
P/B	-37,35	2,72
P/S	8,50	4,45
PEG	14,74	0,09
EV/EBITDA	255,21	33,80
Рентабельность
ROE	-2,73%	-3,17%
ROA	0,50%	-1,59%
Валовая маржа	27,74%	54,23%
Операц. маржа	2,50%	-5,65%
Чистая маржа	0,67%	-5,18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-4,34	0,43
Текущая ликв.	0,50	1,07
Быстрая ликв.	0,50	1,05
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	16,55%	0,00%
EPS	$0,32	-$1,95
Балансовая стоим.	-$10,90	$61,78

Технический анализ

Техническая картина в пользу SPHR: скоринг 80/100 vs 61/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MSGS — 59,4, SPHR — 60,4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: MSGS на 4,4%, SPHR на 10,6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MSGS — 23,7 (слабый тренд), SPHR — 25,6 (выраженный тренд). Волатильность: бета MSGS — 0,54, SPHR — 1,36. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SPHR составляет 5,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MSGSSPHR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MSGS	SPHR
Осцилляторы
RSI (14)	59,38	60,39
Stochastic %K	43,22	71,72
CCI (20)	135,73	114,48
MFI	56,12	83,32
Williams %R	-56,78	-28,28
MACD гистограмма	1,19	2,90
Momentum (10)	13,49	24,75
Тренд
ADX	23,74	25,62
Цена vs EMA 9	+1,38%	+2,45%
Цена vs EMA 20	+2,48%	+7,04%
Цена vs SMA 50	+4,42%	+10,62%
Цена vs SMA 200	+29,13%	+42,74%
Объём
CMF	-0,16	0,10
Volume Ratio	203,35	69,28
Волатильность и статистика
Beta	0,54	1,36
ATR %	3,04%	5,17%
Sharpe (1г)	2,50	2,91
RS Rating	93,00	99,00
52w от хая	-7,24	-7,50
BB ширина	7,26	34,34

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MSGS генерирует 1,15 млрд $, SPHR — 1,22 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SPHR — +18,80%, MSGS — +11,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MSGS — 7,76 млн $, SPHR — 33,41 млн $. SPHR генерирует больше чистой прибыли. FCF: MSGS генерирует 61,26 млн $, SPHR — 191 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MSGS	SPHR
Выручка	1,15 млрд $	1,22 млрд $
Рост выручки (г/г)	+11.00%	+18.80%
Чистая прибыль	7,76 млн $	33,41 млн $
EPS (TTM)	$0,32	$0,93
Операц. Cash Flow	62,66 млн $	243,35 млн $
Free Cash Flow	61,26 млн $	191 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. MSGS выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как SPHR не имеет дивидендной истории.

Показатель	MSGS	SPHR
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$7,00	—
Коэфф. выплат	16,55%	—
Лет выплат	1	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MSGS показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+4,30%), SPHR — в феврале (+13,62%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MSGS — март (-1,88%), для SPHR — апрель (-3,56%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, июль, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SPHR: +33,95% против +13,12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MSGS

+0,3

+4,1

-1,9

+1,7

+0,4

+1,1

+2,8

-1,0

-0,0

-1,0

+2,4

+4,3

SPHR

+3,6

+13,6

-3,4

-3,6

-0,1

+0,7

+8,1

+4,0

-0,0

-2,6

+5,1

+8,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Madison Square Garden Sports Corp. или Sphere Entertainment Co.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — MSGS или SPHR?

ROE MSGS — -2,73%, SPHR — -3,17%. MSGS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Madison Square Garden Sports Corp. и Sphere Entertainment Co.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Madison Square Garden Sports Corp. или Sphere Entertainment Co.?

По объёму выручки: MSGS — 1,15 млрд $, SPHR — 1,22 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — MSGS или SPHR?

Технический скоринг: MSGS — 61/100, SPHR — 80/100. SPHR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MSGS или SPHR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик MSGS выигрывает 14, SPHR — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией