Сравнение MSFT vs WK

Тикер 1

Тикер 2

MSFT29

12WK

Microsoft Corporation (MSFT) и Workiva Inc. (WK) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации MSFT крупнее в 1109.0× (3,11 трлн $ vs 2,81 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MSFT с P/E 24.97 (у WK — 194.56). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE WK отрицательный (-46.74%), что говорит об убыточности. MSFT генерирует прибыль с ROE 33.13%. По этому критерию преимущество однозначно. MSFT удерживает чистую маржу на уровне 39.34%, опережая WK (1.53%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. MSFT выплачивает дивиденды с доходностью 0.83% годовых, тогда как WK дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MSFT набирает 63 из 100 по техническому скорингу, WK — 36 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. MSFT побеждает по числу метрик: 29 против 12 у WK. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Microsoft Corporation

MSFTNASDAQ

419,09 $-1,97 $ (-0,47%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,11 трлн $

ETP Rank7.9

Стоимость

8.8

Качество

8.6

Рост

7.6

Техника

4.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Workiva Inc.

WKNYSE

50,02 $+1,46 $ (+3,01%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,81 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

4.4

Качество

3.6

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

MSFTWK

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, MSFT выглядит привлекательнее: 24.97 против 194.56. Премия к оценке WK может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) WK оценён ниже: 2.94 против 9.83. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA MSFT — 15.69, у WK — 97.86. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE WK отрицательный (-46.74%), что говорит об убыточности. MSFT генерирует прибыль с ROE 33.13%. По этому критерию преимущество однозначно. Чистая маржа MSFT — 39.34%, у WK — 1.53%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MSFT — 0.14, у WK — -62.90. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

MSFTWK

Показатель	MSFT	WK
Мультипликаторы оценки
P/E	24.97	194.56
P/B	7.55	-218.97
P/S	9.83	2.94
PEG	0.84	0.54
EV/EBITDA	15.69	97.86
Рентабельность
ROE	33.13%	-46.74%
ROA	18.04%	1.00%
Валовая маржа	68.31%	79.40%
Операц. маржа	46.80%	-0.26%
Чистая маржа	39.34%	1.53%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.14	-62.90
Текущая ликв.	1.28	1.52
Быстрая ликв.	1.27	1.52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.83%	0.00%
Коэфф. выплат	20.65%	0.00%
EPS	$16.86	$0.25
Балансовая стоим.	$55.80	$-0.22

Технический анализ

Техническая картина в пользу MSFT: скоринг 63/100 vs 36/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MSFT — 54.9, WK — 45.3. Обе акции находятся в одной зоне. MSFT торгуется выше SMA 50 (4.8%), тогда как WK ниже этой средней (-9.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MSFT — 16.3 (нет тренда), WK — 26.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета WK — 0.07, MSFT — 0.87. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) WK составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MSFTWK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MSFT	WK
Осцилляторы
RSI (14)	54.87	45.25
Stochastic %K	57.23	48.87
CCI (20)	53.53	-40.56
MFI	59.34	46.78
Williams %R	-42.77	-51.13
MACD гистограмма	-0.43	0.22
Momentum (10)	-1.68	-2.27
Тренд
ADX	16.26	26.62
Цена vs EMA 9	+0.73%	+1.87%
Цена vs EMA 20	+1.33%	-1.37%
Цена vs SMA 50	+4.84%	-9.75%
Цена vs SMA 200	-9.44%	-32.95%
Объём
CMF	0.04	0.09
Volume Ratio	108.45	70.04
Волатильность и статистика
Beta	0.87	0.07
ATR %	2.56%	5.63%
Sharpe (1г)	-0.40	-0.49
RS Rating	33.00	16.00
52w от хая	-24.55	-48.48
BB ширина	6.95	27.31

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MSFT генерирует 281,72 млрд $, WK — 884,57 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: MSFT зарабатывает 101,83 млрд $, а WK фиксирует убыток (-26,17 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): MSFT — 71,61 млрд $, WK — 138 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	MSFT	WK
Выручка	281,72 млрд $	884,57 млн $
Чистая прибыль	101,83 млрд $	-26,17 млн $
EPS (TTM)	$13.70	$-0.47
Операц. Cash Flow	136,16 млрд $	140,07 млн $
Free Cash Flow	71,61 млрд $	138 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: MSFT обеспечивает 0.83% годовой доходности, WK реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MSFT выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как WK не имеет дивидендной истории.

Показатель	MSFT	WK
Див. доходность	0.83%	—
Годовые дивиденды	$1.82	—
Коэфф. выплат	20.65%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.57%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MSFT показывает лучшую среднюю доходность в июне (+3.80%), WK — в ноябре (+8.08%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MSFT — февраль (-1.85%), WK — февраль (-3.37%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WK: +20.18% против +19.43%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MSFT

+2.2

-1.9

+1.2

+2.8

+2.7

+3.8

+3.6

+0.8

-1.6

+2.0

+3.8

-0.1

-0.5

-3.4

-3.0

-1.0

+3.7

+3.6

+2.9

+7.7

+2.1

-2.6

+8.1

+2.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Microsoft Corporation или Workiva Inc.?

Мультипликатор P/E у Microsoft Corporation ниже (24.97 vs 194.56), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MSFT или WK?

Рентабельность собственного капитала (ROE): MSFT — 33.13%, WK — -46.74%. Преимущество у MSFT.

Какие дивиденды у Microsoft Corporation и Workiva Inc.?

Microsoft Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.83%. Workiva Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Microsoft Corporation или Workiva Inc.?

Выручка MSFT за TTM — 281,72 млрд $, WK — 884,57 млн $. MSFT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — MSFT или WK?

Чистая маржа MSFT — 39.34%, WK — 1.53%. MSFT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MSFT или WK?

Технический скоринг: MSFT — 63/100, WK — 36/100. MSFT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MSFT или WK?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:12 в пользу MSFT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией