Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение MRNA vs VNDA

Тикер 1

Тикер 2

MRNA21

18VNDA

MRNA против VNDA — два эмитента индустрии «Биотехнологии», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MRNA крупнее в 80,9× (25,26 млрд $ vs 312,10 млн $). Ни MRNA (P/E -7,98), ни VNDA (P/E -1,12) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. MRNA убыточен — чистая маржа -141,43%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. MRNA набирает 55 из 100 по техническому скорингу, VNDA — 45 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:18 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Moderna, Inc.

MRNANASDAQ

$63,67+$3,10 (+5,12%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 25,26 млрд $

ETP Rank2.6

Стоимость

7.3

Качество

5.0

Рост

2.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

4.0

Сезонность

3.0

Vanda Pharmaceuticals Inc.

VNDANASDAQ

$5,19+$0,26 (+5,27%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 312,10 млн $

ETP Rank3.8

Стоимость

10.0

Качество

4.6

Рост

3.6

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

MRNAVNDA

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E MRNA — -7,98, VNDA — -1,12. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По соотношению цены к выручке (P/S) VNDA оценён ниже: 1,45 против 11,34. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) VNDA дешевле: 1,42 против 3,73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MRNA — 0,19, VNDA — 0,10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MRNAVNDA

Показатель	MRNA	VNDA
Мультипликаторы оценки
P/E	-7,98	-1,12
P/B	3,73	1,42
P/S	11,34	1,45
PEG	0,94	0,01
EV/EBITDA	-8,78	-1,67
Рентабельность
ROE	-39,20%	-84,95%
ROA	-28,75%	-66,64%
Валовая маржа	-12,57%	92,82%
Операц. маржа	-149,01%	-86,07%
Чистая маржа	-141,43%	-127,41%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,19	0,10
Текущая ликв.	2,29	1,61
Быстрая ликв.	2,18	1,60
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	-$7,96	-$4,56
Балансовая стоим.	$17,07	$3,66

Технический анализ

Техническая картина в пользу MRNA: скоринг 55/100 vs 45/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRNA — 57,4, VNDA — 43,7. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRNA выше на 5,8%, VNDA — ниже на -9,2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MRNA выше SMA 200 (+38,1%), VNDA — ниже (-19,9%). Долгосрочный тренд в пользу MRNA. Сила тренда по ADX: MRNA — 16,3 (нет тренда), VNDA — 42,0 (выраженный тренд). Волатильность: бета VNDA — 0,85, MRNA — 1,71. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRNA составляет 6,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRNAVNDA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MRNA	VNDA
Осцилляторы
RSI (14)	57,36	43,71
Stochastic %K	94,95	77,14
CCI (20)	126,31	-39,38
MFI	58,43	38,74
Williams %R	-5,05	-22,86
MACD гистограмма	0,68	0,01
Momentum (10)	9,18	0,14
Тренд
ADX	16,29	42,03
Цена vs EMA 9	+7,64%	+1,47%
Цена vs EMA 20	+7,29%	-1,67%
Цена vs SMA 50	+5,83%	-9,24%
Цена vs SMA 200	+38,09%	-19,86%
Объём
CMF	-0,11	0,05
Volume Ratio	112,73	107,83
Волатильность и статистика
Beta	1,71	0,85
ATR %	6,22%	5,04%
Sharpe (1г)	1,58	0,58
RS Rating	95,00	52,00
52w от хая	-25,62	-47,79
BB ширина	20,02	11,78

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MRNA генерирует 1,94 млрд $, VNDA — 216,10 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VNDA — +8,70%, MRNA — -39,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRNA — -2,82 млрд $, VNDA — -220,47 млн $. VNDA генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRNA генерирует -2,06 млрд $, VNDA — -110,44 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MRNA	VNDA
Выручка	1,94 млрд $	216,10 млн $
Рост выручки (г/г)	-39.20%	+8.70%
Чистая прибыль	-2,82 млрд $	-220,47 млн $
EPS (TTM)	-$7,26	-$3,74
Операц. Cash Flow	-1,87 млрд $	-109,44 млн $
Free Cash Flow	-2,06 млрд $	-110,44 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	MRNA	VNDA
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MRNA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+23,00%), VNDA — в июне (+7,57%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MRNA — август (-5,23%), для VNDA — июль (-7,40%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MRNA

+8,3

+4,7

+0,6

+9,6

+4,3

+4,1

+5,9

-5,2

-1,1

-1,2

+23,0

-2,9

VNDA

-6,4

+0,0

-6,4

+0,5

+1,6

+7,6

-7,4

+1,6

-0,4

-3,4

+5,9

+4,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Moderna, Inc. или Vanda Pharmaceuticals Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — MRNA или VNDA?

ROE MRNA — -39,20%, VNDA — -84,95%. MRNA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Moderna, Inc. и Vanda Pharmaceuticals Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Moderna, Inc. или Vanda Pharmaceuticals Inc.?

По объёму выручки: MRNA — 1,94 млрд $, VNDA — 216,10 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — MRNA или VNDA?

Технический скоринг: MRNA — 55/100, VNDA — 45/100. MRNA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MRNA или VNDA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик MRNA выигрывает 21, VNDA — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией