ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы

Сравнение MRKY vs VRSB

Тикер 1
Тикер 2
MRKY28
16VRSB
Россети Юг (MRKY) и ТНС энерго Воронеж (VRSB) представляют одну индустрию — «Электросети». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По мультипликатору P/E MRKY оценён рынком дешевле: 5,18 против 10,84 у VRSB. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE VRSB — 19,87%, у MRKY — 10,82%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MRKY удерживает чистую маржу на уровне 7,45%, опережая VRSB (5,43%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность MRKY составляет 5,31%, у VRSB — 0,78%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. MRKY набирает 40 из 100 по техническому скорингу, VRSB — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. MRKY побеждает по числу метрик: 28 против 16 у VRSB. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
MRKY
Россети Юг
MRKYRU
₽0,07
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank6.3
Стоимость
8.9
Качество
6.2
Рост
5.8
Техника
7.0
Дивиденды
7.5
Прогнозы
—
Сезонность
5.0
VRSB
ТНС энерго Воронеж
VRSBRU
₽240,00
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank5.3
Стоимость
4.0
Качество
8.0
Рост
5.0
Техника
3.0
Дивиденды
5.8
Прогнозы
—
Сезонность
7.0

Динамика цен

MRKYVRSB

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MRKY с P/E 5,18 (у VRSB — 10,84). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) MRKY оценён ниже: 0,39 против 0,59. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MRKY — 0,56, у VRSB — 2,15. EV/EBITDA MRKY — 3,84, у VRSB — 8,55. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует VRSB (19,87% vs 10,82%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MRKY — 7,45%, у VRSB — 5,43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKY — 1,44, у VRSB — 0,55. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKY ниже 1 (0,76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MRKYVRSB
ПоказательMRKYVRSBЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E5,1810,84
P/B0,562,15
P/S0,390,59
PEG—0,33
EV/EBITDA3,848,55
Рентабельность
ROE10,82%19,87%
ROA4,43%12,80%
Валовая маржа——
Операц. маржа12,93%5,29%
Чистая маржа7,45%5,43%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,440,55
Текущая ликв.0,761,69
Быстрая ликв.0,491,69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность5,31%0,78%
Коэфф. выплат37,70%9,53%
EPS$0,01$27,05
Балансовая стоим.$0,54$136,15

Технический анализ

Техническая картина в пользу MRKY: скоринг 40/100 vs 29/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRKY — 48,9, VRSB — 36,5. Обе акции находятся в одной зоне. MRKY торгуется выше SMA 50 (1,5%), тогда как VRSB ниже этой средней (-13,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MRKY — 22,2 (слабый тренд), VRSB — 31,8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета VRSB — 0,57, MRKY — 0,78. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VRSB составляет 6,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRKYVRSB
Общая оценка
40
29
Осцилляторы
45
48
Тренд
46
24
Объём
44
44
Волатильность
45
43
ИндикаторMRKYVRSBЛидер
Осцилляторы
RSI (14)48,9336,55
Stochastic %K30,1817,00
CCI (20)-72,77-103,96
MFI76,2968,98
Williams %R-69,82-83,00
MACD гистограмма0,000,57
Momentum (10)0,00-5,50
Тренд
ADX22,1931,75
Цена vs EMA 9-1,18%-3,21%
Цена vs EMA 20-0,80%-5,41%
Цена vs SMA 50+1,46%-13,53%
Цена vs SMA 200-7,53%-28,54%
Объём
CMF-0,18-0,16
Volume Ratio48,0955,00
Волатильность и статистика
Beta0,780,57
ATR %4,32%5,97%
Sharpe (1г)-0,64-1,37
RS Rating78,0034,00
52w от хая-28,07-43,21
BB ширина10,4613,22

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MRKY генерирует 96,98 млрд ₽, VRSB — 37,31 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKY — +71,90%, VRSB — +15,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKY — 5,60 млрд ₽, VRSB — 2,03 млрд ₽. MRKY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKY — -224,22 млн ₽, VRSB — 577,76 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательMRKYVRSBЛидер
Выручка96,98 млрд ₽37,31 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+71.90%+15.40%
Чистая прибыль5,60 млрд ₽2,03 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)-8.70%-11.20%
EPS (TTM)$0,04$27,05
Операц. Cash Flow7,27 млрд ₽625,81 млн ₽
Free Cash Flow-224,22 млн ₽577,76 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: MRKY платит 5,31%, VRSB — 0,78%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: MRKY — 5 лет, VRSB — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKY — 37,70%, VRSB — 9,53%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательMRKYVRSBЛидер
Див. доходность5,31%0,78%
Годовые дивиденды$0,00$2,58
Коэфф. выплат37,70%9,53%
Лет выплат515
CAGR дивидендов (5л)—8,22%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MRKY показывает лучшую среднюю доходность в июле (+10,58%), VRSB — в октябре (+23,80%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKY — июнь (-3,39%), VRSB — май (-6,96%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VRSB: +52,73% против +21,35%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
MRKY
+8,9
-2,7
+1,5
+0,9
-0,0
-3,4
+10,6
+4,5
+1,0
-1,0
+0,6
+0,4
VRSB
+11,1
-4,7
+4,0
+8,7
-7,0
+0,8
+4,8
+13,5
+2,1
+23,8
-6,8
+2,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Юг или ТНС энерго Воронеж?
Мультипликатор P/E у Россети Юг ниже (5,18 vs 10,84), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — MRKY или VRSB?
Рентабельность собственного капитала (ROE): MRKY — 10,82%, VRSB — 19,87%. Преимущество у VRSB.
Какие дивиденды у Россети Юг и ТНС энерго Воронеж?
Обе компании платят дивиденды. Доходность MRKY — 5,31%, VRSB — 0,78%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Россети Юг или ТНС энерго Воронеж?
Выручка MRKY за TTM — 96,98 млрд ₽, VRSB — 37,31 млрд ₽. MRKY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — MRKY или VRSB?
Чистая маржа MRKY — 7,45%, VRSB — 5,43%. MRKY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — MRKY или VRSB?
Технический скоринг: MRKY — 40/100, VRSB — 29/100. MRKY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — MRKY или VRSB?
Однозначного ответа нет. Счёт 28:16 в пользу MRKY по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией