Сравнение MRKV vs TGKBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TGKBP торгуется с P/E 2.68, тогда как MRKV — с P/E 2.55. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) TGKBP оценён ниже: 0.15 против 0.22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA MRKV — 1.39, у TGKBP — 1.83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MRKV — 20.75%, у TGKBP — 17.36%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MRKV удерживает чистую маржу на уровне 8.76%, опережая TGKBP (5.51%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка TGKBP значительно выше: D/E 2.27 vs 0.84 у MRKV. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности TGKBP ниже 1 (0.42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKV | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.55 | 2.68 | |
| P/B | 0.53 | 0.46 | |
| P/S | 0.22 | 0.15 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 1.39 | 1.83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.75% | 17.36% | |
| ROA | 11.28% | 5.30% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 11.89% | -3.14% | |
| Чистая маржа | 8.76% | 5.51% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.84 | 2.27 | |
| Текущая ликв. | 0.89 | 0.42 | |
| Быстрая ликв. | 0.79 | 0.36 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7.80% | — | |
| Коэфф. выплат | 35.33% | — | |
| EPS | $0.06 | — | |
| Балансовая стоим. | $0.29 | $0.01 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 54/100 и 57/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: MRKV — 52.9, TGKBP — 56.6. Обе акции находятся в одной зоне. MRKV и TGKBP находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2.7% и +3.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: MRKV — 22.0 (слабый тренд), TGKBP — 41.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TGKBP — -0.11, MRKV — 0.10. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TGKBP составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKV | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.85 | 56.63 | |
| Stochastic %K | 49.74 | 40.23 | |
| CCI (20) | -4.87 | 66.73 | |
| MFI | 60.22 | 84.95 | |
| Williams %R | -50.26 | -59.77 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.03 | 41.32 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.24% | +0.50% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.34% | +1.88% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.74% | +3.43% | |
| Цена vs SMA 200 | +28.41% | +8.03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 64.62 | 6.11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.10 | -0.11 | |
| ATR % | 3.39% | 4.17% | |
| Sharpe (1г) | 1.15 | 0.83 | |
| RS Rating | 99.00 | 62.00 | |
| 52w от хая | -9.84 | -22.37 | |
| BB ширина | 7.03 | 12.38 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKV генерирует 129,25 млрд ₽, TGKBP — 65,03 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKV — +24.61%, TGKBP — +11.08%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKV — 11,33 млрд ₽, TGKBP — 3,58 млн ₽. MRKV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKV — 2,49 млрд ₽, TGKBP — 13,96 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKV | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 129,25 млрд ₽ | 65,03 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +24.61% | +11.08% | |
| Чистая прибыль | 11,33 млрд ₽ | 3,58 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +62.40% | — |
| EPS (TTM) | $0.06 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 19,10 млрд ₽ | 17,03 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,49 млрд ₽ | 13,96 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: MRKV обеспечивает 7.80% годовой доходности, TGKBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: MRKV — 13 лет, TGKBP — 1 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | MRKV | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7.80% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.02 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 35.33% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 9.96% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKV показывает лучшую среднюю доходность в январе (+8.64%), TGKBP — в апреле (+15.48%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKV — февраль (-1.46%), TGKBP — май (-10.38%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKV: +37.45% против +34.30%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Волга или ТГК-2 - акции привилегированные?
У кого выше рентабельность — MRKV или TGKBP?
Какие дивиденды у Россети Волга и ТГК-2 - акции привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Волга или ТГК-2 - акции привилегированные?
У кого выше маржинальность — MRKV или TGKBP?
Какая акция лучше по технике — MRKV или TGKBP?
Что лучше купить — MRKV или TGKBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией