Сравнение MRKV vs OGKB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, MRKV выглядит привлекательнее: 2.55 против 15.74. Премия к оценке OGKB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу MRKV: 0.22 vs 0.49 у OGKB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA MRKV оценён ниже: 1.39 vs 2.69. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MRKV составляет 20.75%, что превышает показатель OGKB (3.11%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRKV впереди: 8.76% против 3.13% у OGKB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MRKV — 0.84, OGKB — 0.47. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MRKV ниже 1 (0.89), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKV | OGKB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.55 | 15.74 | |
| P/B | 0.53 | 0.49 | |
| P/S | 0.22 | 0.49 | |
| PEG | — | -0.62 | |
| EV/EBITDA | 1.39 | 2.69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.75% | 3.11% | |
| ROA | 11.28% | 2.11% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 11.89% | 5.44% | |
| Чистая маржа | 8.76% | 3.13% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.84 | 0.47 | |
| Текущая ликв. | 0.89 | 2.93 | |
| Быстрая ликв. | 0.79 | 2.93 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7.80% | 14.19% | |
| Коэфф. выплат | 35.33% | 85.46% | |
| EPS | $0.06 | $0.07 | |
| Балансовая стоим. | $0.29 | $1.29 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MRKV сильнее: 54/100 против 31/100 у OGKB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MRKV составляет 52.9 (нейтральная зона), у OGKB — 30.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRKV выше на 2.7%, OGKB — ниже на -9.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MRKV выше SMA 200 (+28.4%), OGKB — ниже (-19.3%). Долгосрочный тренд в пользу MRKV. Сила тренда по ADX: MRKV — 22.0 (слабый тренд), OGKB — 29.4 (выраженный тренд). MRKV менее волатилен — бета 0.10 против 0.48 у OGKB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKV составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKV | OGKB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.85 | 30.89 | |
| Stochastic %K | 49.74 | 12.06 | |
| CCI (20) | -4.87 | -170.67 | |
| MFI | 60.22 | 17.01 | |
| Williams %R | -50.26 | -87.94 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.00 | -0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.03 | 29.43 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.24% | -3.06% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.34% | -4.78% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.74% | -9.14% | |
| Цена vs SMA 200 | +28.41% | -19.30% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 64.62 | 182.64 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.10 | 0.48 | |
| ATR % | 3.39% | 3.03% | |
| Sharpe (1г) | 1.15 | -0.18 | |
| RS Rating | 99.00 | 20.00 | |
| 52w от хая | -9.84 | -41.02 | |
| BB ширина | 7.03 | 9.55 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MRKV — 129,25 млрд ₽, OGKB — 141,57 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKV: +24.61% г/г vs +11.03%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MRKV — 11,33 млрд ₽, OGKB — 4,43 млрд ₽. MRKV генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRKV генерирует 2,49 млрд ₽, OGKB — 18,23 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MRKV | OGKB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 129,25 млрд ₽ | 141,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +24.61% | +11.03% | |
| Чистая прибыль | 11,33 млрд ₽ | 4,43 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -6.90% | — |
| EPS (TTM) | $0.06 | $0.04 | |
| Операц. Cash Flow | 19,10 млрд ₽ | 33,06 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,49 млрд ₽ | 18,23 млрд ₽ |
Дивиденды
MRKV и OGKB — дивидендные акции. Доходность: MRKV — 7.80%, OGKB — 14.19%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. MRKV платит дивиденды 13 лет подряд, OGKB — 11. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MRKV — +9.96%, OGKB — +10.22%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKV — 35.33%, OGKB — 85.46%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | MRKV | OGKB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7.80% | 14.19% | |
| Годовые дивиденды | $0.02 | $0.06 | |
| Коэфф. выплат | 35.33% | 85.46% | |
| Лет выплат | 13.00% | 11.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 9.96% | 10.22% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MRKV приходится на январе (+8.64%), а OGKB — на мае (+9.46%). Слабые месяцы: для MRKV — февраль (-1.46%), для OGKB — ноябрь (-4.09%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKV: +37.45% против +16.20%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Волга или Вторая генерирующая компания оптового рынка электроэнергии?
У кого выше рентабельность — MRKV или OGKB?
Какие дивиденды у Россети Волга и Вторая генерирующая компания оптового рынка электроэнергии?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Волга или Вторая генерирующая компания оптового рынка электроэнергии?
У кого выше маржинальность — MRKV или OGKB?
Какая акция лучше по технике — MRKV или OGKB?
Что лучше купить — MRKV или OGKB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией