ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение MRKU vs VGSBP

Тикер 1
Тикер 2
MRKU23
17VGSBP
Сектор «Коммунальные услуги» объединяет Россети Урал (MRKU, «Электросети») и Волгоградэнергосбыт привилегированные (VGSBP, «Электрогенерация»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. По капитализации MRKU крупнее в 52.4× (53,37 млрд ₽ vs 1,02 млрд ₽). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VGSBP с P/E 2.43 (у MRKU — 3.16). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала VGSBP составляет 276.87%, что превышает показатель MRKU (16.07%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRKU впереди: 10.24% против 5.96% у VGSBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: MRKU обеспечивает 10.05% годовой доходности, VGSBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MRKU набирает 54 из 100 по техническому скорингу, VGSBP — 38 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 23:17 в пользу MRKU. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
MRKU
Россети Урал
MRKURU
0,61 ₽
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 53,37 млрд ₽
ETP Rank7.0
Стоимость
8.9
Качество
7.9
Рост
6.4
Техника
5.0
Дивиденды
8.7
Прогнозы
—
Сезонность
8.0
VGSBP
Волгоградэнергосбыт привилегированные
VGSBPRU
12,65 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 1,02 млрд ₽
ETP Rank3.9
Стоимость
8.6
Качество
8.2
Рост
5.2
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
3.0

Динамика цен

MRKUVGSBP

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, VGSBP выглядит привлекательнее: 2.43 против 3.16. Премия к оценке MRKU может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) VGSBP оценён ниже: 0.14 против 0.32. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MRKU дешевле: 0.51 против 6.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSBP оценён ниже: 1.48 vs 1.96. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VGSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 276.87% против 16.07% у MRKU. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MRKU — 10.24%, VGSBP — 5.96%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. VGSBP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 10.14, тогда как MRKU практически без долга (D/E 0.91). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности MRKU ниже 1 (0.60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MRKUVGSBP
ПоказательMRKUVGSBPЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E3.162.43
P/B0.516.72
P/S0.320.14
PEG0.040.04
EV/EBITDA1.961.48
Рентабельность
ROE16.07%276.87%
ROA8.40%24.85%
Валовая маржа——
Операц. маржа16.05%6.72%
Чистая маржа10.24%5.96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0.9110.14
Текущая ликв.0.601.13
Быстрая ликв.0.561.13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность10.05%—
Коэфф. выплат24.94%0.11%
EPS$0.15$5.34
Балансовая стоим.$0.93$1.93

Технический анализ

Техническая картина в пользу MRKU: скоринг 54/100 vs 38/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRKU — 49.9, VGSBP — 45.1. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRKU выше на 2.7%, VGSBP — ниже на -2.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MRKU выше SMA 200 (+28.1%), VGSBP — ниже (-0.4%). Долгосрочный тренд в пользу MRKU. Сила тренда по ADX: MRKU — 17.5 (нет тренда), VGSBP — 29.1 (выраженный тренд). VGSBP демонстрирует выраженный тренд, а MRKU — нет. Волатильность: бета VGSBP — -0.03, MRKU — 0.51. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VGSBP составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRKUVGSBP
Общая оценка
54
38
Осцилляторы
44
45
Тренд
57
43
Объём
63
44
Волатильность
48
43
ИндикаторMRKUVGSBPЛидер
Осцилляторы
RSI (14)49.9145.06
Stochastic %K29.1724.32
CCI (20)-41.56-28.57
MFI51.2072.92
Williams %R-70.83-75.68
MACD гистограмма0.000.00
Momentum (10)-0.01-0.25
Тренд
ADX17.4929.07
Цена vs EMA 9-1.11%-2.54%
Цена vs EMA 20-0.69%-2.26%
Цена vs SMA 50+2.74%-2.86%
Цена vs SMA 200+28.10%-0.36%
Объём
CMF0.04-0.13
Volume Ratio31.4064.64
Волатильность и статистика
Beta0.51-0.03
ATR %3.80%4.59%
Sharpe (1г)1.270.78
RS Rating95.0092.00
52w от хая-6.27-23.33
BB ширина8.2311.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MRKU генерирует 129,84 млрд ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VGSBP — +10.97%, MRKU — +8.03%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKU — 13,30 млрд ₽, VGSBP — 2,13 млн ₽. MRKU генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRKU генерирует 6,17 млрд ₽, VGSBP — 244264 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательMRKUVGSBPЛидер
Выручка129,84 млрд ₽35,80 млн ₽
Рост выручки (г/г)+8.03%+10.97%
Чистая прибыль13,30 млрд ₽2,13 млн ₽
Рост прибыли (г/г)+45.96%+34.17%
EPS (TTM)$0.15$5.34
Операц. Cash Flow23,66 млрд ₽271925 ₽
Free Cash Flow6,17 млрд ₽244264 ₽

Дивиденды

MRKU выплачивает дивиденды с доходностью 10.05% годовых, тогда как VGSBP дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MRKU платит дивиденды 14 лет подряд, VGSBP — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKU — 24.94%, VGSBP — 0.11%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательMRKUVGSBPЛидер
Див. доходность10.05%—
Годовые дивиденды$0.04$0.01
Коэфф. выплат24.94%0.11%
Лет выплат14.00%4.00%
CAGR дивидендов (5л)65.64%—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MRKU показывает лучшую среднюю доходность в мае (+14.62%), VGSBP — в августе (+19.14%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MRKU — февраль (-4.50%), для VGSBP — май (-4.31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKU: +74.08% против +38.00%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
MRKU
+4.7
-4.5
+7.1
+0.8
+14.6
+4.5
+9.3
+14.1
-3.8
+11.3
+8.3
+7.6
VGSBP
+17.7
+5.9
-3.2
+5.5
-4.3
-0.9
+2.5
+19.1
-1.8
+0.3
+1.2
-4.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Урал или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
Мультипликатор P/E у Волгоградэнергосбыт привилегированные ниже (2.43 vs 3.16), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — MRKU или VGSBP?
ROE MRKU — 16.07%, VGSBP — 276.87%. VGSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Россети Урал и Волгоградэнергосбыт привилегированные?
Россети Урал выплачивает дивиденды с доходностью 10.05%. Волгоградэнергосбыт привилегированные дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Россети Урал или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
По объёму выручки: MRKU — 129,84 млрд ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — MRKU или VGSBP?
Чистая маржа MRKU — 10.24%, VGSBP — 5.96%. MRKU оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — MRKU или VGSBP?
Технический скоринг: MRKU — 54/100, VGSBP — 38/100. MRKU имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — MRKU или VGSBP?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик MRKU выигрывает 23, VGSBP — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией