Сравнение MRKS vs VGSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу VGSB — P/E 3.13 vs 44.30 у MRKS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу VGSB: 0.19 vs 0.37 у MRKS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 2.32 vs 5.97. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VGSB работает в убыток — ROE -449.04%, тогда как MRKS показывает рентабельность 7.44%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности VGSB впереди: 6.01% против 0.85% у MRKS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MRKS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 6.49, тогда как VGSB практически без долга (D/E -16.60). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности MRKS ниже 1 (0.50), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKS | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 44.30 | 3.13 | |
| P/B | 3.30 | -14.05 | |
| P/S | 0.37 | 0.19 | |
| PEG | — | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 5.97 | 2.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7.44% | -449.04% | |
| ROA | 0.99% | 28.78% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 7.98% | 5.22% | |
| Чистая маржа | 0.85% | 6.01% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 6.49 | -16.60 | |
| Текущая ликв. | 0.50 | 0.95 | |
| Быстрая ликв. | 0.46 | 0.83 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 10.20% | 6.83% | |
| EPS | $0.01 | $5.05 | |
| Балансовая стоим. | $0.16 | $-3.41 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 37/100 и 34/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у MRKS составляет 46.0 (нейтральная зона), у VGSB — 40.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: MRKS на -0.6%, VGSB на -4.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: MRKS — 34.3 (выраженный тренд), VGSB — 19.6 (нет тренда). MRKS имеет чётко выраженный тренд, в отличие от VGSB. MRKS менее волатилен — бета -0.42 против 0.04 у VGSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 6.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKS | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.99 | 40.79 | |
| Stochastic %K | 22.01 | 8.33 | |
| CCI (20) | -34.07 | -124.06 | |
| MFI | 92.61 | 50.82 | |
| Williams %R | -77.99 | -91.67 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.18 | |
| Momentum (10) | -0.02 | -1.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.29 | 19.60 | |
| Цена vs EMA 9 | -3.47% | -5.02% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.44% | -5.83% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.57% | -4.36% | |
| Цена vs SMA 200 | +0.91% | +2.11% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.34 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 44.21 | 40.09 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.42 | 0.04 | |
| ATR % | 6.14% | 6.31% | |
| Sharpe (1г) | 0.97 | 0.85 | |
| RS Rating | 56.00 | 93.00 | |
| 52w от хая | -28.06 | -21.69 | |
| BB ширина | 19.19 | 18.94 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MRKS — 133,37 млрд ₽, VGSB — 31,95 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKS: +27.23% г/г vs +8.66%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MRKS — 1,13 млрд ₽, VGSB — 2,23 млрд ₽. VGSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRKS генерирует 4,35 млрд ₽, VGSB — 1,30 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MRKS | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 133,37 млрд ₽ | 31,95 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +27.23% | +8.66% | |
| Чистая прибыль | 1,13 млрд ₽ | 2,23 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +31.72% | — |
| EPS (TTM) | $0.01 | $5.57 | |
| Операц. Cash Flow | 18,23 млрд ₽ | 1,44 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 4,35 млрд ₽ | 1,30 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. MRKS платит дивиденды 6 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKS — 10.20%, VGSB — 6.83%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MRKS | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.00 | $0.34 | |
| Коэфф. выплат | 10.20% | 6.83% | |
| Лет выплат | 6.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 12.93% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MRKS приходится на январе (+19.88%), а VGSB — на августе (+31.80%). Слабые месяцы: для MRKS — сентябрь (-2.60%), для VGSB — февраль (-5.27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, апрель, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKS: +67.52% против +46.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Сибирь или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — MRKS или VGSB?
Какие дивиденды у Россети Сибирь и Волгоградэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Сибирь или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — MRKS или VGSB?
Какая акция лучше по технике — MRKS или VGSB?
Что лучше купить — MRKS или VGSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией