Сравнение MRKS vs TGKA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TGKA торгуется с P/E 5.79, тогда как MRKS — с P/E 44.30. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Балансовая оценка: P/B TGKA — 0.29, у MRKS — 3.30. TGKA торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA TGKA — 2.50, у MRKS — 5.97. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MRKS (7.44% vs 4.90%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TGKA — 6.96%, у MRKS — 0.85%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка MRKS значительно выше: D/E 6.49 vs 0.34 у TGKA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности MRKS ниже 1 (0.50), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKS | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 44.30 | 5.79 | |
| P/B | 3.30 | 0.29 | |
| P/S | 0.37 | 0.37 | |
| PEG | — | 0.01 | |
| EV/EBITDA | 5.97 | 2.50 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7.44% | 4.90% | |
| ROA | 0.99% | 3.65% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 7.98% | 9.30% | |
| Чистая маржа | 0.85% | 6.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 6.49 | 0.34 | |
| Текущая ликв. | 0.50 | 1.63 | |
| Быстрая ликв. | 0.46 | 1.63 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 10.20% | — | |
| EPS | $0.01 | — | |
| Балансовая стоим. | $0.16 | $0.03 | |
Технический анализ
TGKA набирает 48 из 100 по техническому скорингу, MRKS — 37 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): MRKS — 46.0 (нейтральная зона), TGKA — 45.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: MRKS на -0.6%, TGKA на -4.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. MRKS выше SMA 200 (+0.9%), TGKA — ниже (-0.5%). Долгосрочный тренд в пользу MRKS. ADX: MRKS — 34.3 (выраженный тренд), TGKA — 16.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MRKS стабильнее (-0.42 vs 0.14). Значение ниже 0.8 делает MRKS защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) MRKS составляет 6.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKS | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.99 | 45.73 | |
| Stochastic %K | 22.01 | 64.00 | |
| CCI (20) | -34.07 | -9.21 | |
| MFI | 92.61 | 59.79 | |
| Williams %R | -77.99 | -36.00 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -0.02 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.29 | 16.15 | |
| Цена vs EMA 9 | -3.47% | +0.39% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.44% | -0.50% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.57% | -4.03% | |
| Цена vs SMA 200 | +0.91% | -0.45% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.34 | -0.08 | |
| Volume Ratio | 44.21 | 76.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.42 | 0.14 | |
| ATR % | 6.14% | 3.27% | |
| Sharpe (1г) | 0.97 | 0.83 | |
| RS Rating | 56.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -28.06 | -25.87 | |
| BB ширина | 19.19 | 7.84 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): MRKS — 133,37 млрд ₽, TGKA — 102,28 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. MRKS растёт быстрее по выручке: +27.23% год к году против +3.42% у TGKA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: MRKS — 1,13 млрд ₽, TGKA — 7,11 млрд ₽. TGKA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKS — 4,35 млрд ₽, TGKA — 805 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKS | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 133,37 млрд ₽ | 102,28 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +27.23% | +3.42% | |
| Чистая прибыль | 1,13 млрд ₽ | 7,11 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -11.95% | — |
| EPS (TTM) | $0.01 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 18,23 млрд ₽ | 17,87 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 4,35 млрд ₽ | 805 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: MRKS — 6 лет, TGKA — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKS — +12.93%, TGKA — +34.84%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора.
| Показатель | MRKS | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.00 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 10.20% | — | |
| Лет выплат | 6.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 12.93% | 34.84% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MRKS — январе (+19.88%), для TGKA — декабре (+6.47%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: MRKS — сентябрь (-2.60%), TGKA — сентябрь (-5.10%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, октябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKS: +67.52% против +20.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Сибирь или ТГК-1?
У кого выше рентабельность — MRKS или TGKA?
Какие дивиденды у Россети Сибирь и ТГК-1?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Сибирь или ТГК-1?
У кого выше маржинальность — MRKS или TGKA?
Какая акция лучше по технике — MRKS или TGKA?
Что лучше купить — MRKS или TGKA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией