Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение MRKP vs SAGOP

Тикер 1

Тикер 2

MRKP23

21SAGOP

Россети Центр и Приволжья (MRKP) и Самараэнерго привилегированные (SAGOP) представляют одну индустрию — «Электросети». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. MRKP торгуется с P/E 2,46, тогда как SAGOP — с P/E 5,56. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. ROE SAGOP — 19,12%, у MRKP — 20,09%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MRKP удерживает чистую маржу на уровне 14,78%, опережая SAGOP (3,59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность MRKP составляет 12,23%, у SAGOP — 7,50%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. SAGOP набирает 68 из 100 по техническому скорингу, MRKP — 44 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 23:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Россети Центр и Приволжья

MRKPRU

₽0,49

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank9.2

Стоимость

9.9

Качество

9.2

Рост

9.2

Техника

7.0

Дивиденды

9.4

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Самараэнерго привилегированные

SAGOPRU

₽2,01

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank6.5

Стоимость

8.4

Качество

7.6

Рост

4.6

Техника

4.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

—

Сезонность

5.0

Динамика цен

MRKPSAGOP

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу MRKP — P/E 2,46 vs 5,56 у SAGOP. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) SAGOP оценён ниже: 0,20 против 0,36. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MRKP — 0,49, у SAGOP — 1,06. EV/EBITDA MRKP — 1,14, у SAGOP — 2,74. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует SAGOP (19,12% vs 20,09%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MRKP — 14,78%, у SAGOP — 3,59%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKP — 0,71, у SAGOP — 0,54. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKP ниже 1 (0,97), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MRKPSAGOP

Показатель	MRKP	SAGOP
Мультипликаторы оценки
P/E	2,46	5,56
P/B	0,49	1,06
P/S	0,36	0,20
PEG	0,12	0,18
EV/EBITDA	1,14	2,74
Рентабельность
ROE	20,09%	19,12%
ROA	11,76%	12,43%
Валовая маржа	—	43,85%
Операц. маржа	20,72%	2,92%
Чистая маржа	14,78%	3,59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,71	0,54
Текущая ликв.	0,97	2,27
Быстрая ликв.	0,75	2,27
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	12,23%	7,50%
Коэфф. выплат	31,52%	47,76%
EPS	$0,23	$0,49
Балансовая стоим.	$1,04	$2,57

Технический анализ

Техническая картина в пользу SAGOP: скоринг 68/100 vs 44/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRKP — 46,3, SAGOP — 56,4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: SAGOP выше на 1,3%, MRKP — ниже на -3,6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: MRKP — 25,7 (выраженный тренд), SAGOP — 27,6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SAGOP — 0,56, MRKP — 0,73. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SAGOP составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRKPSAGOP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MRKP	SAGOP
Осцилляторы
RSI (14)	46,26	56,39
Stochastic %K	29,47	63,74
CCI (20)	17,86	84,52
MFI	69,75	62,68
Williams %R	-70,53	-36,26
MACD гистограмма	0,00	0,03
Momentum (10)	-0,02	0,18
Тренд
ADX	25,70	27,57
Цена vs EMA 9	-3,91%	+1,38%
Цена vs EMA 20	-2,29%	+3,29%
Цена vs SMA 50	-3,63%	+1,27%
Цена vs SMA 200	-7,86%	-15,98%
Объём
CMF	0,08	-0,21
Volume Ratio	88,88	233,77
Волатильность и статистика
Beta	0,73	0,56
ATR %	4,67%	4,97%
Sharpe (1г)	0,08	-1,27
RS Rating	85,00	32,00
52w от хая	-26,09	-38,24
BB ширина	21,26	25,84

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MRKP генерирует 166,06 млрд ₽, SAGOP — 52,58 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKP — +15,70%, SAGOP — +10,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKP — 23,56 млрд ₽, SAGOP — 1,89 млн ₽. MRKP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKP — 6,59 млрд ₽, SAGOP — -46604 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	MRKP	SAGOP
Выручка	166,06 млрд ₽	52,58 млн ₽
Рост выручки (г/г)	+15.70%	+10.60%
Чистая прибыль	23,56 млрд ₽	1,89 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+43.40%	-11.60%
EPS (TTM)	$0,21	$0,49
Операц. Cash Flow	37,20 млрд ₽	525592 ₽
Free Cash Flow	6,59 млрд ₽	-46604 ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: MRKP платит 12,23%, SAGOP — 7,50%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: MRKP — 16 лет, SAGOP — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKP — +22,83%, SAGOP — +80,24%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKP — 31,52%, SAGOP — 47,76%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	MRKP	SAGOP
Див. доходность	12,23%	7,50%
Годовые дивиденды	$0,07	$0,23
Коэфф. выплат	31,52%	47,76%
Лет выплат	16	8
CAGR дивидендов (5л)	22,83%	80,24%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MRKP показывает лучшую среднюю доходность в июле (+12,13%), SAGOP — в ноябре (+10,17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKP — июнь (-4,84%), SAGOP — декабрь (-3,80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SAGOP: +29,47% против +24,29%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MRKP

-1,1

-3,9

+2,2

+7,4

+1,4

-4,8

+12,1

+3,3

-2,1

-0,2

+6,7

+3,1

SAGOP

+9,0

-0,6

+5,0

+4,5

-0,9

-2,0

+4,4

+1,6

-0,4

+2,5

+10,2

-3,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр и Приволжья или Самараэнерго привилегированные?

Мультипликатор P/E у Россети Центр и Приволжья ниже (2,46 vs 5,56), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MRKP или SAGOP?

Рентабельность собственного капитала (ROE): MRKP — 20,09%, SAGOP — 19,12%. По рентабельности компании сопоставимы.

Какие дивиденды у Россети Центр и Приволжья и Самараэнерго привилегированные?

Обе компании платят дивиденды. Доходность MRKP — 12,23%, SAGOP — 7,50%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр и Приволжья или Самараэнерго привилегированные?

Выручка MRKP за TTM — 166,06 млрд ₽, SAGOP — 52,58 млн ₽. MRKP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — MRKP или SAGOP?

Чистая маржа MRKP — 14,78%, SAGOP — 3,59%. MRKP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MRKP или SAGOP?

Технический скоринг: MRKP — 44/100, SAGOP — 68/100. SAGOP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MRKP или SAGOP?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:21 в пользу MRKP по 48 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией