Сравнение MRKP vs RTSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E MRKP оценён рынком дешевле: 2.61 против 7.66 у RTSB (разница составляет 65.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу MRKP: 0.37 vs 0.44 у RTSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MRKP дешевле: 0.52 против 3.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MRKP оценён ниже: 1.34 vs 5.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала RTSB составляет 51.67%, что превышает показатель MRKP (20.05%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRKP впереди: 14.19% против 5.80% у RTSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MRKP — 0.80, RTSB — 1.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MRKP ниже 1 (0.83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKP | RTSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.61 | 7.66 | |
| P/B | 0.52 | 3.96 | |
| P/S | 0.37 | 0.44 | |
| PEG | 0.09 | 0.09 | |
| EV/EBITDA | 1.34 | 5.02 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.05% | 51.67% | |
| ROA | 11.16% | 25.14% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 20.20% | 6.77% | |
| Чистая маржа | 14.19% | 5.80% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.80 | 1.06 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 1.35 | |
| Быстрая ликв. | 0.75 | 1.35 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 10.77% | — | |
| Коэфф. выплат | 23.91% | 19.55% | |
| EPS | $0.21 | $0.43 | |
| Балансовая стоим. | $1.04 | $0.83 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 31/100 и 32/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у MRKP составляет 47.7 (нейтральная зона), у RTSB — 46.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: MRKP на -0.3%, RTSB на -1.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. MRKP выше SMA 200 (+12.7%), RTSB — ниже (-3.2%). Долгосрочный тренд в пользу MRKP. Сила тренда по ADX: MRKP — 17.8 (нет тренда), RTSB — 13.1 (нет тренда). MRKP менее волатилен — бета 0.29 против 0.68 у RTSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKP составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKP | RTSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47.67 | 46.65 | |
| Stochastic %K | 32.24 | 53.19 | |
| CCI (20) | -90.79 | -36.39 | |
| MFI | 40.39 | 44.57 | |
| Williams %R | -67.76 | -46.81 | |
| MACD гистограмма | -0.01 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -0.02 | 0.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.83 | 13.06 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.27% | -0.42% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.38% | -0.80% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.30% | -1.90% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.67% | -3.17% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.12 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 206.20 | 8.95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.29 | 0.68 | |
| ATR % | 4.25% | 2.94% | |
| Sharpe (1г) | 0.68 | 0.64 | |
| RS Rating | 95.00 | 71.00 | |
| 52w от хая | -11.70 | -39.98 | |
| BB ширина | 16.07 | 8.21 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MRKP — 166,06 млрд ₽, RTSB — 66,94 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKP: +13.35% г/г vs +10.20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MRKP — 23,56 млрд ₽, RTSB — 3,88 млрд ₽. MRKP генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRKP генерирует 6,59 млрд ₽, RTSB — 1,12 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MRKP | RTSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 166,06 млрд ₽ | 66,94 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +13.35% | +10.20% | |
| Чистая прибыль | 23,56 млрд ₽ | 3,88 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +28.72% | +31.93% | |
| EPS (TTM) | $0.21 | $0.43 | |
| Операц. Cash Flow | 37,20 млрд ₽ | 1,94 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 6,59 млрд ₽ | 1,12 млрд ₽ |
Дивиденды
MRKP выплачивает дивиденды с доходностью 10.77% годовых, тогда как RTSB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MRKP платит дивиденды 15 лет подряд, RTSB — 11. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MRKP — +25.21%, RTSB — +56.90%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKP — 23.91%, RTSB — 19.55%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MRKP | RTSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 10.77% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.05 | $0.08 | |
| Коэфф. выплат | 23.91% | 19.55% | |
| Лет выплат | 15.00% | 11.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 25.21% | 56.90% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MRKP приходится на июле (+13.21%), а RTSB — на августе (+17.04%). Слабые месяцы: для MRKP — март (-4.82%), для RTSB — ноябрь (-7.46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RTSB: +59.63% против +33.75%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр и Приволжье или ТНС энерго Ростов-на-Дону?
У кого выше рентабельность — MRKP или RTSB?
Какие дивиденды у Россети Центр и Приволжье и ТНС энерго Ростов-на-Дону?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр и Приволжье или ТНС энерго Ростов-на-Дону?
У кого выше маржинальность — MRKP или RTSB?
Какая акция лучше по технике — MRKP или RTSB?
Что лучше купить — MRKP или RTSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией