ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение MRKP vs PMSB

Тикер 1
Тикер 2
MRKP27
16PMSB
Хотя MRKP и PMSB принадлежат к одному сектору — «Коммунальные услуги», их бизнес-модели отличаются: Россети Центр и Приволжье специализируется в «Электросети», а Пермэнергосбыт — в «Электрогенерация». По капитализации MRKP крупнее в 4.0× (68,67 млрд ₽ vs 17,18 млрд ₽). По мультипликатору P/E MRKP оценён рынком дешевле: 2.61 против 8.85 у PMSB (разница составляет 70.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует PMSB (67.28% vs 20.05%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MRKP — 14.19%, у PMSB — 4.04%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По дивидендной доходности PMSB впереди: 23.23% годовых против 10.77% у MRKP. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 31/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. В общем зачёте MRKP уверенно лидирует со счётом 27:16. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.
MRKP
Россети Центр и Приволжье
MRKPRU
0,61 ₽
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 68,67 млрд ₽
ETP Rank8.4
Стоимость
9.2
Качество
8.7
Рост
9.2
Техника
7.0
Дивиденды
8.7
Прогнозы
5.0
Сезонность
5.0
PMSB
Пермэнергосбыт
PMSBRU
474,50 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 17,18 млрд ₽
ETP Rank6.2
Стоимость
3.5
Качество
8.0
Рост
4.6
Техника
7.0
Дивиденды
8.8
Прогнозы
—
Сезонность
4.0

Динамика цен

MRKPPMSB

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MRKP с P/E 2.61 (у PMSB — 8.85). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Балансовая оценка: P/B MRKP — 0.52, у PMSB — 5.95. MRKP торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA MRKP — 1.34, у PMSB — 6.84. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PMSB — 67.28%, у MRKP — 20.05%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MRKP удерживает чистую маржу на уровне 14.19%, опережая PMSB (4.04%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKP — 0.80, у PMSB — 1.96. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKP ниже 1 (0.83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MRKPPMSB
ПоказательMRKPPMSBЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E2.618.85
P/B0.525.95
P/S0.370.36
PEG0.090.02
EV/EBITDA1.346.84
Рентабельность
ROE20.05%67.28%
ROA11.16%22.54%
Валовая маржа—8.96%
Операц. маржа20.20%4.17%
Чистая маржа14.19%4.04%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0.801.96
Текущая ликв.0.831.32
Быстрая ликв.0.751.29
Дивиденды и прибыль
Див. доходность10.77%23.23%
Коэфф. выплат23.91%63.82%
EPS$0.21$50.14
Балансовая стоим.$1.04$74.53

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 31/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у MRKP составляет 47.7 (нейтральная зона), у PMSB — 25.3 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: MRKP на -0.3%, PMSB на -13.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: MRKP — 17.8 (нет тренда), PMSB — 30.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MRKP менее волатилен — бета 0.29 против 0.33 у PMSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKP составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRKPPMSB
Общая оценка
31
33
Осцилляторы
41
44
Тренд
47
33
Объём
31
31
Волатильность
43
65
ИндикаторMRKPPMSBЛидер
Осцилляторы
RSI (14)47.6725.26
Stochastic %K32.245.34
CCI (20)-90.79-178.71
MFI40.3935.98
Williams %R-67.76-94.66
MACD гистограмма-0.01-6.28
Momentum (10)-0.02-47.10
Тренд
ADX17.8330.44
Цена vs EMA 9-0.27%-7.57%
Цена vs EMA 20-1.38%-10.49%
Цена vs SMA 50-0.30%-13.27%
Цена vs SMA 200+12.67%+1.96%
Объём
CMF-0.12-0.11
Volume Ratio206.2099.63
Волатильность и статистика
Beta0.290.33
ATR %4.25%3.91%
Sharpe (1г)0.681.03
RS Rating95.0095.00
52w от хая-11.70-32.89
BB ширина16.0721.95

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MRKP — 166,06 млрд ₽, PMSB — 59,04 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKP: +13.35% г/г vs +9.02%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MRKP — 23,56 млрд ₽, PMSB — 2,38 млрд ₽. MRKP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKP — 6,59 млрд ₽, PMSB — 2,54 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательMRKPPMSBЛидер
Выручка166,06 млрд ₽59,04 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+13.35%+9.02%
Чистая прибыль23,56 млрд ₽2,38 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+28.72%+29.51%
EPS (TTM)$0.21$50.14
Операц. Cash Flow37,20 млрд ₽3,23 млрд ₽
Free Cash Flow6,59 млрд ₽2,54 млрд ₽

Дивиденды

MRKP и PMSB — дивидендные акции. Доходность: MRKP — 10.77%, PMSB — 23.23%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: MRKP — 15 лет, PMSB — 19 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKP — +25.21%, PMSB — +20.68%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKP — 23.91%, PMSB — 63.82%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательMRKPPMSBЛидер
Див. доходность10.77%23.23%
Годовые дивиденды$0.05$32.00
Коэфф. выплат23.91%63.82%
Лет выплат15.00%19.00%
CAGR дивидендов (5л)25.21%20.68%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MRKP приходится на июле (+13.21%), а PMSB — на апреле (+8.61%). Наименее удачные месяцы: MRKP — март (-4.82%), PMSB — июнь (-3.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKP: +33.75% против +24.18%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
MRKP
+2.0
+1.3
-4.8
+9.1
+4.0
-4.0
+13.2
+3.7
-0.4
-0.9
+6.3
+4.2
PMSB
+1.6
-0.0
+3.9
+8.6
-2.0
-3.3
+0.2
+2.3
+1.4
+1.8
+6.3
+3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр и Приволжье или Пермэнергосбыт?
По P/E Россети Центр и Приволжье оценена ниже: 2.61 против 8.85. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — MRKP или PMSB?
Рентабельность собственного капитала (ROE): MRKP — 20.05%, PMSB — 67.28%. Преимущество у PMSB.
Какие дивиденды у Россети Центр и Приволжье и Пермэнергосбыт?
Обе компании платят дивиденды. Доходность MRKP — 10.77%, PMSB — 23.23%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр и Приволжье или Пермэнергосбыт?
Выручка MRKP за TTM — 166,06 млрд ₽, PMSB — 59,04 млрд ₽. MRKP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — MRKP или PMSB?
Чистая маржа MRKP — 14.19%, PMSB — 4.04%. MRKP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — MRKP или PMSB?
Технический скоринг: MRKP — 31/100, PMSB — 33/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — MRKP или PMSB?
Однозначного ответа нет. Счёт 27:16 в пользу MRKP по 48 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией