Сравнение MRKK vs TGKA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKK имеет отрицательный P/E (-3,09), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — TGKA прибылен с P/E 15,91. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) TGKA оценён ниже: 0,20 против 0,46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TGKA — 0,19, у MRKK — 35,62. MRKK работает в убыток — ROE -1153,24%, тогда как TGKA показывает рентабельность 1,17%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MRKK (-14,87%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка MRKK значительно выше: D/E 37,27 vs 0,51 у TGKA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности MRKK ниже 1 (0,69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKK | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -3,09 | 15,91 | |
| P/B | 35,62 | 0,19 | |
| P/S | 0,46 | 0,20 | |
| PEG | — | -0,41 | |
| EV/EBITDA | -2,99 | 3,81 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -1153,24% | 1,17% | |
| ROA | -30,13% | 0,77% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | -16,49% | 4,71% | |
| Чистая маржа | -14,87% | 1,24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 37,27 | 0,51 | |
| Текущая ликв. | 0,69 | 1,78 | |
| Быстрая ликв. | 0,61 | 1,51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | -$5,22 | — | |
| Балансовая стоим. | $0,45 | $0,03 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 41/100 и 38/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: MRKK — 48,9, TGKA — 47,5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TGKA выше на 0,8%, MRKK — ниже на -6,7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: MRKK — 34,2 (выраженный тренд), TGKA — 20,0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MRKK — 0,57, TGKA — 0,94. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKK составляет 6,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKK | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,91 | 47,47 | |
| Stochastic %K | 30,46 | 5,75 | |
| CCI (20) | 57,15 | -3,47 | |
| MFI | 66,49 | 60,31 | |
| Williams %R | -69,54 | -94,25 | |
| MACD гистограмма | 0,23 | 0,00 | |
| Momentum (10) | 0,64 | 0,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34,21 | 20,03 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,18% | -4,04% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,42% | -2,24% | |
| Цена vs SMA 50 | -6,71% | +0,81% | |
| Цена vs SMA 200 | -18,56% | -22,92% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,22 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 98,31 | 80,11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,57 | 0,94 | |
| ATR % | 6,64% | 6,05% | |
| Sharpe (1г) | -0,50 | -0,85 | |
| RS Rating | 67,00 | 45,00 | |
| 52w от хая | -35,18 | -44,14 | |
| BB ширина | 17,61 | 26,37 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKK генерирует 73,57 млрд ₽, TGKA — 125,01 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKK — +35,30%, TGKA — +13,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. MRKK убыточен (чистая прибыль -10,94 млрд ₽), тогда как TGKA генерирует прибыль (1,54 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): MRKK — -15,74 млрд ₽, TGKA — -8,61 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKK | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 73,57 млрд ₽ | 125,01 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +35.30% | +13.00% | |
| Чистая прибыль | -10,94 млрд ₽ | 1,54 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +102.40% | — |
| EPS (TTM) | -$5,22 | $0,00 | |
| Операц. Cash Flow | -8,96 млрд ₽ | 5,19 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -15,74 млрд ₽ | -8,61 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: MRKK — 2 лет, TGKA — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | MRKK | TGKA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0,87 | $0,00 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2 | 12 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 34,84% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKK показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+7,60%), TGKA — в декабре (+6,47%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKK — май (-4,97%), TGKA — февраль (-3,15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKK: +13,69% против +3,50%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Северный Кавказ или ТГК-1?
У кого выше рентабельность — MRKK или TGKA?
Какие дивиденды у Россети Северный Кавказ и ТГК-1?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Северный Кавказ или ТГК-1?
Какая акция лучше по технике — MRKK или TGKA?
Что лучше купить — MRKK или TGKA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией