Сравнение MRKK vs SAREP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKK имеет отрицательный P/E (-3.09), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — SAREP прибылен с P/E 3.46. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) SAREP оценён ниже: 0.11 против 0.46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B SAREP — 1.28, у MRKK — 35.62. MRKK работает в убыток — ROE -1153.24%, тогда как SAREP показывает рентабельность 36.89%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MRKK (-14.87%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKK — 37.27, у SAREP — 1.24. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKK ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKK | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -3.09 | 3.46 | |
| P/B | 35.62 | 1.28 | |
| P/S | 0.46 | 0.11 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | -2.99 | 1.01 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -1153.24% | 36.89% | |
| ROA | -30.13% | 16.44% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | -16.49% | 3.36% | |
| Чистая маржа | -14.87% | 3.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 37.27 | 1.24 | |
| Текущая ликв. | 0.69 | 1.52 | |
| Быстрая ликв. | 0.61 | 1.51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-5.22 | $0.15 | |
| Балансовая стоим. | $0.45 | $0.39 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 56/100 и 55/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: MRKK — 51.7, SAREP — 46.4. Обе акции находятся в одной зоне. MRKK торгуется выше SMA 50 (2.5%), тогда как SAREP ниже этой средней (-0.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MRKK — 17.0 (нет тренда), SAREP — 37.2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MRKK — 0.38, SAREP — 0.99. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SAREP составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKK | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51.72 | 46.41 | |
| Stochastic %K | 36.50 | 19.32 | |
| CCI (20) | -25.35 | -63.20 | |
| MFI | 53.90 | 65.39 | |
| Williams %R | -63.50 | -80.68 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.18 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.99 | 37.19 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.84% | -2.02% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.05% | -1.85% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.51% | -0.50% | |
| Цена vs SMA 200 | +9.07% | +9.94% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.13 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 73.26 | 5.54 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.38 | 0.99 | |
| ATR % | 4.31% | 4.69% | |
| Sharpe (1г) | 0.69 | 1.00 | |
| RS Rating | 89.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -11.55 | -22.46 | |
| BB ширина | 9.18 | 9.22 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKK генерирует 73,57 млрд ₽, SAREP — 28,12 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKK — +21.22%, SAREP — +8.65%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. MRKK убыточен (чистая прибыль -10,94 млрд ₽), тогда как SAREP генерирует прибыль (926128 ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): MRKK — -15,74 млрд ₽, SAREP — 642875 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKK | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 73,57 млрд ₽ | 28,12 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +21.22% | +8.65% | |
| Чистая прибыль | -10,94 млрд ₽ | 926128 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +97.10% | — |
| EPS (TTM) | $-5.22 | $0.15 | |
| Операц. Cash Flow | -8,96 млрд ₽ | 1,01 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -15,74 млрд ₽ | 642875 ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: MRKK — 2 лет, SAREP — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | MRKK | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.87 | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKK показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+11.40%), SAREP — в январе (+22.08%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKK — май (-5.29%), SAREP — октябрь (-10.16%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, октябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKK: +31.22% против +28.98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Северный Кавказ или Саратовэнерго привилегированные?
У кого выше рентабельность — MRKK или SAREP?
Какие дивиденды у Россети Северный Кавказ и Саратовэнерго привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Северный Кавказ или Саратовэнерго привилегированные?
Какая акция лучше по технике — MRKK или SAREP?
Что лучше купить — MRKK или SAREP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией