Сравнение MRKC vs VGSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKC торгуется с P/E 2,24, тогда как VGSB — с P/E 2,43. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) VGSB оценён ниже: 0,14 против 0,17. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MRKC дешевле: 0,36 против 6,72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 1,48 vs 1,68. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VGSB составляет 276,87%, что превышает показатель MRKC (15,93%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRKC впереди: 7,80% против 5,96% у VGSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MRKC — 1,28, VGSB — 10,14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MRKC ниже 1 (0,60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKC | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2,24 | 2,43 | |
| P/B | 0,36 | 6,72 | |
| P/S | 0,17 | 0,14 | |
| PEG | 0,09 | 0,03 | |
| EV/EBITDA | 1,68 | 1,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15,93% | 276,87% | |
| ROA | 6,99% | 24,85% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 14,59% | 6,72% | |
| Чистая маржа | 7,80% | 5,96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,28 | 10,14 | |
| Текущая ликв. | 0,60 | 1,13 | |
| Быстрая ликв. | 0,42 | 1,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6,81% | — | |
| Коэфф. выплат | 13,28% | 6,46% | |
| EPS | $0,29 | $5,34 | |
| Балансовая стоим. | $1,73 | $1,93 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу MRKC: скоринг 60/100 vs 48/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRKC — 54,3, VGSB — 48,9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRKC выше на 8,7%, VGSB — ниже на -0,8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: MRKC — 30,0 (выраженный тренд), VGSB — 22,2 (слабый тренд). Волатильность: бета VGSB — 0,51, MRKC — 1,05. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 5,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKC | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54,27 | 48,88 | |
| Stochastic %K | 29,53 | 38,18 | |
| CCI (20) | 27,52 | 18,57 | |
| MFI | 62,31 | 64,13 | |
| Williams %R | -70,47 | -61,82 | |
| MACD гистограмма | 0,00 | 0,12 | |
| Momentum (10) | -0,03 | 0,85 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30,03 | 22,17 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,97% | -3,27% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,43% | -1,01% | |
| Цена vs SMA 50 | +8,67% | -0,77% | |
| Цена vs SMA 200 | -15,17% | -14,59% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,07 | 0,01 | |
| Volume Ratio | 72,29 | 87,66 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,05 | 0,51 | |
| ATR % | 5,05% | 5,60% | |
| Sharpe (1г) | -0,03 | 0,05 | |
| RS Rating | 76,00 | 85,00 | |
| 52w от хая | -33,41 | -35,71 | |
| BB ширина | 33,96 | 28,74 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKC генерирует 152,96 млрд ₽, VGSB — 35,80 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VGSB — +12,00%, MRKC — +10,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKC — 11,60 млрд ₽, VGSB — 2,13 млрд ₽. MRKC генерирует больше чистой прибыли. FCF: MRKC генерирует 3,23 млрд ₽, VGSB — 244,26 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MRKC | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 152,96 млрд ₽ | 35,80 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.70% | +12.00% | |
| Чистая прибыль | 11,60 млрд ₽ | 2,13 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +76.80% | -4.30% | |
| EPS (TTM) | $0,27 | $5,34 | |
| Операц. Cash Flow | 29,46 млрд ₽ | 271,93 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд ₽ | 244,26 млн ₽ |
Дивиденды
MRKC выплачивает дивиденды с доходностью 6,81% годовых, тогда как VGSB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MRKC платит дивиденды 16 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKC — 13,28%, VGSB — 6,46%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MRKC | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6,81% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,04 | $0,34 | |
| Коэфф. выплат | 13,28% | 6,46% | |
| Лет выплат | 16 | 2 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 2,82% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKC показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+6,54%), VGSB — в августе (+31,80%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MRKC — июнь (-4,50%), для VGSB — ноябрь (-5,54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, апрель, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VGSB: +44,64% против +12,72%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — MRKC или VGSB?
Какие дивиденды у Россети Центр и Волгоградэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — MRKC или VGSB?
Какая акция лучше по технике — MRKC или VGSB?
Что лучше купить — MRKC или VGSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией