Сравнение MRKC vs RZSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKC торгуется с P/E 2,23, тогда как RZSB — с P/E 7,17. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) MRKC оценён ниже: 0,17 против 0,46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MRKC — 0,35, у RZSB — 4,01. EV/EBITDA MRKC — 1,68, у RZSB — 4,85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RZSB — 55,92%, у MRKC — 15,93%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MRKC удерживает чистую маржу на уровне 7,80%, опережая RZSB (6,37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKC — 1,28, у RZSB — 0,89. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKC ниже 1 (0,60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2,23 | 7,17 | |
| P/B | 0,35 | 4,01 | |
| P/S | 0,17 | 0,46 | |
| PEG | 0,09 | 0,29 | |
| EV/EBITDA | 1,68 | 4,85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15,93% | 55,92% | |
| ROA | 6,99% | 29,55% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 14,59% | 7,52% | |
| Чистая маржа | 7,80% | 6,37% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,28 | 0,89 | |
| Текущая ликв. | 0,60 | 1,60 | |
| Быстрая ликв. | 0,42 | 1,58 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6,81% | 10,96% | |
| Коэфф. выплат | 13,28% | 89,05% | |
| EPS | $0,29 | $4,75 | |
| Балансовая стоим. | $1,73 | $8,49 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу RZSB: скоринг 62/100 vs 51/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MRKC — 49,2, RZSB — 51,1. Обе акции находятся в одной зоне. MRKC торгуется выше SMA 50 (5,3%), тогда как RZSB ниже этой средней (-0,6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MRKC — 28,2 (выраженный тренд), RZSB — 14,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета RZSB — 0,33, MRKC — 1,03. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKC составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49,20 | 51,08 | |
| Stochastic %K | 4,26 | 55,56 | |
| CCI (20) | -12,71 | 36,52 | |
| MFI | 52,00 | 67,07 | |
| Williams %R | -95,74 | -44,44 | |
| MACD гистограмма | 0,00 | 0,14 | |
| Momentum (10) | -0,05 | -0,28 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28,18 | 14,18 | |
| Цена vs EMA 9 | -4,13% | -0,83% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,64% | +0,23% | |
| Цена vs SMA 50 | +5,25% | -0,58% | |
| Цена vs SMA 200 | -17,85% | -5,39% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,06 | 0,09 | |
| Volume Ratio | 57,72 | 100,03 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,03 | 0,33 | |
| ATR % | 5,13% | 2,62% | |
| Sharpe (1г) | -0,14 | -0,09 | |
| RS Rating | 77,00 | 83,00 | |
| 52w от хая | -35,54 | -17,12 | |
| BB ширина | 28,82 | 13,79 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKC генерирует 152,96 млрд ₽, RZSB — 15,42 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RZSB — +13,60%, MRKC — +10,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKC — 11,60 млрд ₽, RZSB — 982 млн ₽. MRKC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKC — 3,23 млрд ₽, RZSB — 668 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 152,96 млрд ₽ | 15,42 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.70% | +13.60% | |
| Чистая прибыль | 11,60 млрд ₽ | 982 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +76.80% | +8.70% | |
| EPS (TTM) | $0,27 | $4,75 | |
| Операц. Cash Flow | 29,46 млрд ₽ | 883 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд ₽ | 668 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: MRKC платит 6,81%, RZSB — 10,96%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: MRKC — 16 лет, RZSB — 17 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKC — +2,82%, RZSB — +23,85%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKC — 13,28%, RZSB — 89,05%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6,81% | 10,96% | |
| Годовые дивиденды | $0,04 | $4,23 | |
| Коэфф. выплат | 13,28% | 89,05% | |
| Лет выплат | 16 | 17 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 2,82% | 23,85% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKC показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+6,54%), RZSB — в январе (+11,69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKC — июнь (-4,50%), RZSB — июнь (-13,20%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, апрель, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у RZSB: +38,87% против +12,72%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр или РЭСК?
У кого выше рентабельность — MRKC или RZSB?
Какие дивиденды у Россети Центр и РЭСК?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр или РЭСК?
У кого выше маржинальность — MRKC или RZSB?
Какая акция лучше по технике — MRKC или RZSB?
Что лучше купить — MRKC или RZSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией