Сравнение MRKC vs RZSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKC торгуется с P/E 3.12, тогда как RZSB — с P/E 7.17. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) MRKC оценён ниже: 0.24 против 0.46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MRKC — 0.49, у RZSB — 4.01. MRKC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA MRKC — 2.01, у RZSB — 4.85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RZSB — 55.92%, у MRKC — 15.84%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MRKC удерживает чистую маржу на уровне 7.59%, опережая RZSB (6.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKC — 1.38, у RZSB — 0.89. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKC ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 3.12 | 7.17 | |
| P/B | 0.49 | 4.01 | |
| P/S | 0.24 | 0.46 | |
| PEG | 0.08 | 0.33 | |
| EV/EBITDA | 2.01 | 4.85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.84% | 55.92% | |
| ROA | 6.67% | 29.55% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 14.91% | 7.52% | |
| Чистая маржа | 7.59% | 6.37% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.38 | 0.89 | |
| Текущая ликв. | 0.52 | 1.60 | |
| Быстрая ликв. | 0.42 | 1.58 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 10.42% | 11.78% | |
| Коэфф. выплат | 25.05% | 89.05% | |
| EPS | $0.27 | $4.75 | |
| Балансовая стоим. | $1.73 | $8.49 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу RZSB: скоринг 77/100 vs 65/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MRKC — 55.3, RZSB — 54.4. Обе акции находятся в одной зоне. MRKC и RZSB находятся выше 50-дневной скользящей средней (+5.2% и +1.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: MRKC — 27.6 (выраженный тренд), RZSB — 16.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MRKC — 0.06, RZSB — 0.24. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKC составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.34 | 54.38 | |
| Stochastic %K | 70.63 | 67.37 | |
| CCI (20) | 45.91 | 24.90 | |
| MFI | 73.50 | 67.44 | |
| Williams %R | -29.37 | -32.63 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.02 | |
| Momentum (10) | 0.03 | 0.40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.57 | 16.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.86% | +0.09% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.13% | +0.47% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.18% | +1.33% | |
| Цена vs SMA 200 | +14.47% | +7.69% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.07 | 0.09 | |
| Volume Ratio | 52.58 | 35.05 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.06 | 0.24 | |
| ATR % | 4.23% | 1.51% | |
| Sharpe (1г) | 0.78 | 0.72 | |
| RS Rating | 94.00 | 80.00 | |
| 52w от хая | -10.41 | -16.41 | |
| BB ширина | 14.78 | 4.82 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MRKC генерирует 152,96 млрд ₽, RZSB — 15,42 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKC — +10.11%, RZSB — +8.01%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKC — 11,60 млрд ₽, RZSB — 982 млн ₽. MRKC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKC — 3,23 млрд ₽, RZSB — 668 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 152,96 млрд ₽ | 15,42 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.11% | +8.01% | |
| Чистая прибыль | 11,60 млрд ₽ | 982 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +33.23% | +5.72% | |
| EPS (TTM) | $0.27 | $4.75 | |
| Операц. Cash Flow | 29,46 млрд ₽ | 883 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд ₽ | 668 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: MRKC платит 10.42%, RZSB — 11.78%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: MRKC — 15 лет, RZSB — 17 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKC — +27.52%, RZSB — +23.85%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKC — 25.05%, RZSB — 89.05%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | MRKC | RZSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 10.42% | 11.78% | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | $4.23 | |
| Коэфф. выплат | 25.05% | 89.05% | |
| Лет выплат | 15.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 27.52% | 23.85% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MRKC показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+12.35%), RZSB — в мае (+19.65%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKC — август (-2.03%), RZSB — июнь (-13.46%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у RZSB: +61.41% против +35.45%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр или РязЭнСб?
У кого выше рентабельность — MRKC или RZSB?
Какие дивиденды у Россети Центр и РязЭнСб?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр или РязЭнСб?
У кого выше маржинальность — MRKC или RZSB?
Какая акция лучше по технике — MRKC или RZSB?
Что лучше купить — MRKC или RZSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией