ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение MRKC vs MSNG

Тикер 1
Тикер 2
MRKC24
15MSNG
Россети Центр (MRKC) и Мосэнерго (MSNG) представляют одну индустрию — «Электросети». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По мультипликатору P/E MRKC оценён рынком дешевле: 2,27 против 13,17 у MSNG. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует MRKC (15,93% vs 2,04%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MRKC — 7,80%, у MSNG — 2,17%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. MRKC выплачивает дивиденды с доходностью 6,81% годовых, тогда как MSNG дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MRKC набирает 76 из 100 по техническому скорингу, MSNG — 56 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте MRKC уверенно лидирует со счётом 24:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.
MRKC
Россети Центр
MRKCRU
₽0,67
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank8.1
Стоимость
10.0
Качество
7.4
Рост
8.8
Техника
10.0
Дивиденды
7.6
Прогнозы
9.0
Сезонность
—
MSNG
Мосэнерго
MSNGRU
₽1,61
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank4.9
Стоимость
7.3
Качество
4.4
Рост
4.0
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
6.5
Сезонность
5.0

Динамика цен

MRKCMSNG

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MRKC с P/E 2,27 (у MSNG — 13,17). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) MRKC оценён ниже: 0,18 против 0,29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MSNG — 0,27, у MRKC — 0,36. EV/EBITDA MRKC — 1,69, у MSNG — 3,27. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MRKC — 15,93%, у MSNG — 2,04%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MRKC удерживает чистую маржу на уровне 7,80%, опережая MSNG (2,17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKC — 1,28, у MSNG — 0,14. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKC ниже 1 (0,60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MRKCMSNG
ПоказательMRKCMSNGЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E2,2713,17
P/B0,360,27
P/S0,180,29
PEG0,10—
EV/EBITDA1,693,27
Рентабельность
ROE15,93%2,04%
ROA6,99%1,78%
Валовая маржа——
Операц. маржа14,59%0,36%
Чистая маржа7,80%2,17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,280,14
Текущая ликв.0,604,10
Быстрая ликв.0,423,00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность6,81%—
Коэфф. выплат13,28%—
EPS$0,29—
Балансовая стоим.$1,73$7,75

Технический анализ

Техническая картина в пользу MRKC: скоринг 76/100 vs 56/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MRKC — 61,3, MSNG — 46,0. Обе акции находятся в одной зоне. MRKC торгуется выше SMA 50 (11,8%), тогда как MSNG ниже этой средней (-6,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MRKC — 32,7 (выраженный тренд), MSNG — 21,2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MSNG — 0,76, MRKC — 1,02. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKC составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MRKCMSNG
Общая оценка
76
56
Осцилляторы
64
53
Тренд
64
40
Объём
69
69
Волатильность
53
53
ИндикаторMRKCMSNGЛидер
Осцилляторы
RSI (14)61,2946,05
Stochastic %K83,0771,45
CCI (20)67,8945,27
MFI70,9277,49
Williams %R-16,93-28,55
MACD гистограмма0,010,02
Momentum (10)0,080,04
Тренд
ADX32,7421,18
Цена vs EMA 9+2,39%+0,61%
Цена vs EMA 20+7,71%+0,02%
Цена vs SMA 50+11,83%-6,51%
Цена vs SMA 200-12,58%-19,58%
Объём
CMF0,110,16
Volume Ratio41,6144,69
Волатильность и статистика
Beta1,020,76
ATR %5,03%4,80%
Sharpe (1г)-0,04-0,99
RS Rating71,0042,00
52w от хая-31,32-40,73
BB ширина50,9027,79

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MRKC генерирует 152,96 млрд ₽, MSNG — 290,69 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MSNG — +10,50%, MRKC — +10,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MRKC — 11,60 млрд ₽, MSNG — 6,29 млрд ₽. MRKC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKC — 3,23 млрд ₽, MSNG — -6,37 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательMRKCMSNGЛидер
Выручка152,96 млрд ₽290,69 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+10.70%+10.50%
Чистая прибыль11,60 млрд ₽6,29 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+76.80%-25.50%
EPS (TTM)$0,27$0,16
Операц. Cash Flow29,46 млрд ₽17,36 млрд ₽
Free Cash Flow3,23 млрд ₽-6,37 млрд ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: MRKC обеспечивает 6,81% годовой доходности, MSNG реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: MRKC — 16 лет, MSNG — 16 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKC — +2,82%, MSNG — +32,75%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора.

ПоказательMRKCMSNGЛидер
Див. доходность6,81%—
Годовые дивиденды$0,04$0,50
Коэфф. выплат13,28%—
Лет выплат1616
CAGR дивидендов (5л)2,82%32,75%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MRKC показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+6,54%), MSNG — в январе (+5,13%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MRKC — июнь (-4,50%), MSNG — июль (-2,30%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKC: +12,72% против +10,29%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
MRKC
-1,6
-4,3
+1,3
+4,1
+0,3
-4,5
+6,1
+1,3
-1,4
+0,9
+4,1
+6,5
MSNG
+5,1
+0,2
+3,3
-1,2
+2,2
+3,6
-2,3
-0,1
-1,1
-2,3
+1,1
+1,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр или Мосэнерго?
Мультипликатор P/E у Россети Центр ниже (2,27 vs 13,17), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — MRKC или MSNG?
Рентабельность собственного капитала (ROE): MRKC — 15,93%, MSNG — 2,04%. Преимущество у MRKC.
Какие дивиденды у Россети Центр и Мосэнерго?
Россети Центр выплачивает дивиденды с доходностью 6,81%. Мосэнерго дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр или Мосэнерго?
Выручка MRKC за TTM — 152,96 млрд ₽, MSNG — 290,69 млрд ₽. MSNG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — MRKC или MSNG?
Чистая маржа MRKC — 7,80%, MSNG — 2,17%. MRKC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — MRKC или MSNG?
Технический скоринг: MRKC — 76/100, MSNG — 56/100. MRKC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — MRKC или MSNG?
Однозначного ответа нет. Счёт 24:15 в пользу MRKC по 42 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией