Сравнение MRKC vs MRKU
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MRKU с P/E 3.16 (у MRKC — 3.12). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу MRKC: 0.24 vs 0.32 у MRKU. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA MRKU — 1.96, у MRKC — 2.01. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MRKU — 16.07%, у MRKC — 15.84%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MRKU удерживает чистую маржу на уровне 10.24%, опережая MRKC (7.59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MRKC — 1.38, у MRKU — 0.91. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MRKC ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MRKC | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 3.12 | 3.16 | |
| P/B | 0.49 | 0.51 | |
| P/S | 0.24 | 0.32 | |
| PEG | 0.08 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 2.01 | 1.96 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.84% | 16.07% | |
| ROA | 6.67% | 8.40% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 14.91% | 16.05% | |
| Чистая маржа | 7.59% | 10.24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.38 | 0.91 | |
| Текущая ликв. | 0.52 | 0.60 | |
| Быстрая ликв. | 0.42 | 0.56 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 10.42% | 10.05% | |
| Коэфф. выплат | 25.05% | 24.94% | |
| EPS | $0.27 | $0.15 | |
| Балансовая стоим. | $1.73 | $0.93 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MRKC сильнее: 65/100 против 54/100 у MRKU. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MRKC составляет 55.3 (нейтральная зона), у MRKU — 49.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MRKC и MRKU находятся выше 50-дневной скользящей средней (+5.2% и +2.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: MRKC — 27.6 (выраженный тренд), MRKU — 17.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MRKC менее волатилен — бета 0.06 против 0.51 у MRKU. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKC составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MRKC | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.34 | 49.91 | |
| Stochastic %K | 70.63 | 29.17 | |
| CCI (20) | 45.91 | -41.56 | |
| MFI | 73.50 | 51.20 | |
| Williams %R | -29.37 | -70.83 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.03 | -0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.57 | 17.49 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.86% | -1.11% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.13% | -0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.18% | +2.74% | |
| Цена vs SMA 200 | +14.47% | +28.10% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.07 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 52.58 | 31.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.06 | 0.51 | |
| ATR % | 4.23% | 3.80% | |
| Sharpe (1г) | 0.78 | 1.27 | |
| RS Rating | 94.00 | 95.00 | |
| 52w от хая | -10.41 | -6.27 | |
| BB ширина | 14.78 | 8.23 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MRKC — 152,96 млрд ₽, MRKU — 129,84 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKC: +10.11% г/г vs +8.03%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MRKC — 11,60 млрд ₽, MRKU — 13,30 млрд ₽. MRKU генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MRKC — 3,23 млрд ₽, MRKU — 6,17 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MRKC | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 152,96 млрд ₽ | 129,84 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.11% | +8.03% | |
| Чистая прибыль | 11,60 млрд ₽ | 13,30 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +33.23% | +45.96% | |
| EPS (TTM) | $0.27 | $0.15 | |
| Операц. Cash Flow | 29,46 млрд ₽ | 23,66 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд ₽ | 6,17 млрд ₽ |
Дивиденды
MRKC и MRKU — дивидендные акции. Доходность: MRKC — 10.42%, MRKU — 10.05%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: MRKC — 15 лет, MRKU — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MRKC — +27.52%, MRKU — +65.64%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MRKC — 25.05%, MRKU — 24.94%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MRKC | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 10.42% | 10.05% | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | $0.04 | |
| Коэфф. выплат | 25.05% | 24.94% | |
| Лет выплат | 15.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 27.52% | 65.64% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MRKC приходится на декабре (+12.35%), а MRKU — на мае (+14.62%). Наименее удачные месяцы: MRKC — август (-2.03%), MRKU — февраль (-4.50%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKU: +74.08% против +35.45%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Центр или Россети Урал?
У кого выше рентабельность — MRKC или MRKU?
Какие дивиденды у Россети Центр и Россети Урал?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Центр или Россети Урал?
У кого выше маржинальность — MRKC или MRKU?
Какая акция лучше по технике — MRKC или MRKU?
Что лучше купить — MRKC или MRKU?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией