Сравнение MPLX vs WMB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MPLX с P/E 12,86 (у WMB — 29,25). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) MPLX дешевле: 4,72 против 7,39. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) MPLX дешевле: 4,34 против 6,84. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MPLX оценён ниже: 11,68 vs 16,20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MPLX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33,42% против 23,86% у WMB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MPLX — 36,75%, WMB — 25,18%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MPLX — 1,85, WMB — 2,33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности WMB ниже 1 (0,48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MPLX | WMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 12,86 | 29,25 | |
| P/B | 4,34 | 6,84 | |
| P/S | 4,72 | 7,39 | |
| PEG | 1,20 | 1,12 | |
| EV/EBITDA | 11,68 | 16,20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 33,42% | 23,86% | |
| ROA | 11,02% | 5,07% | |
| Валовая маржа | 52,17% | 73,59% | |
| Операц. маржа | 42,91% | 40,31% | |
| Чистая маржа | 36,75% | 25,18% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,85 | 2,33 | |
| Текущая ликв. | 0,89 | 0,48 | |
| Быстрая ликв. | 0,83 | 0,43 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7,18% | 2,78% | |
| Коэфф. выплат | 110,49% | 81,52% | |
| EPS | $4,67 | $2,51 | |
| Балансовая стоим. | $14,04 | $12,56 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 67/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): MPLX — 59,1 (нейтральная зона), WMB — 54,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: MPLX на 4,6%, WMB на 0,8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MPLX — 29,8 (выраженный тренд), WMB — 27,6 (выраженный тренд). По бете WMB стабильнее (-0,03 vs 0,03).
| Индикатор | MPLX | WMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59,12 | 54,54 | |
| Stochastic %K | 74,15 | 65,52 | |
| CCI (20) | 110,98 | 38,95 | |
| MFI | 59,61 | 62,97 | |
| Williams %R | -25,85 | -34,48 | |
| MACD гистограмма | 0,07 | 0,19 | |
| Momentum (10) | 2,15 | 3,57 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29,77 | 27,59 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,23% | +2,25% | |
| Цена vs EMA 20 | +2,31% | +1,85% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,64% | +0,78% | |
| Цена vs SMA 200 | +7,46% | +7,32% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,04 | -0,05 | |
| Volume Ratio | 73,21 | 60,82 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,03 | -0,03 | |
| ATR % | 1,92% | 2,55% | |
| Sharpe (1г) | 0,88 | 0,84 | |
| RS Rating | 55,00 | 56,00 | |
| 52w от хая | -1,38 | -7,96 | |
| BB ширина | 8,01 | 8,96 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): MPLX — 11,82 млрд $, WMB — 11,95 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. WMB растёт быстрее по выручке: +13,80% год к году против +8,40% у MPLX. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: MPLX — 4,91 млрд $, WMB — 2,62 млрд $. MPLX генерирует больше чистой прибыли. FCF: MPLX генерирует 4,10 млрд $, WMB — 1 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MPLX | WMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 11,82 млрд $ | 11,95 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.40% | +13.80% | |
| Чистая прибыль | 4,91 млрд $ | 2,62 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +13.80% | +17.70% | |
| EPS (TTM) | $4,82 | $2,14 | |
| Операц. Cash Flow | 5,91 млрд $ | 5,90 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 4,10 млрд $ | 1 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность MPLX — 7,18%, WMB — 2,78%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. MPLX платит дивиденды 13 лет подряд, WMB — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MPLX — 110,49%, WMB — 81,52%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | MPLX | WMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7,18% | 2,78% | |
| Годовые дивиденды | $3,23 | $1,58 | |
| Коэфф. выплат | 110,49% | 81,52% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -0,69% | -0,81% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MPLX — апреле (+6,51%), для WMB — апреле (+7,35%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для MPLX — март (-3,30%), для WMB — декабрь (-2,61%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у WMB: +12,64% против +4,98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — MPLX Lp или The Williams Companies, Inc.?
У кого выше рентабельность — MPLX или WMB?
Какие дивиденды у MPLX Lp и The Williams Companies, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — MPLX Lp или The Williams Companies, Inc.?
У кого выше маржинальность — MPLX или WMB?
Какая акция лучше по технике — MPLX или WMB?
Что лучше купить — MPLX или WMB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией