Сравнение MORN vs VIRT

Тикер 1

Тикер 2

MORN16

27VIRT

MORN против VIRT — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации VIRT крупнее в 1.7× (11,16 млрд $ vs 6,59 млрд $). Стоимостная оценка в пользу VIRT — P/E 8.40 vs 16.75 у MORN. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала VIRT составляет 35.67%, что превышает показатель MORN (30.01%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MORN впереди: 16.06% против 14.17% у VIRT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность VIRT составляет 1.79%, у MORN — 1.11%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. VIRT набирает 83 из 100 по техническому скорингу, MORN — 45 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. VIRT побеждает по числу метрик: 27 против 16 у MORN. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Morningstar, Inc.

MORNNASDAQ

173,37 $+0,82 $ (+0,48%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 6,59 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

6.0

Качество

7.2

Рост

5.7

Техника

5.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Virtu Financial, Inc.

VIRTNYSE

52,75 $-1,02 $ (-1,90%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 11,16 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

7.8

Качество

7.0

Рост

7.9

Техника

10.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

4.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

MORNVIRT

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E VIRT оценён рынком дешевле: 8.40 против 16.75 у MORN (разница составляет 49.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/B (цена/балансовая стоимость) VIRT дешевле: 2.67 против 6.62. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VIRT оценён ниже: 8.07 vs 10.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VIRT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 35.67% против 30.01% у MORN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MORN — 16.06%, VIRT — 14.17%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MORN — 1.87, VIRT — 2.68. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VIRT ниже 1 (0.54), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MORNVIRT

Показатель	MORN	VIRT
Мультипликаторы оценки
P/E	16.75	8.40
P/B	6.62	2.67
P/S	2.62	2.92
PEG	1.63	0.10
EV/EBITDA	10.31	8.07
Рентабельность
ROE	30.01%	35.67%
ROA	10.10%	2.19%
Валовая маржа	61.71%	59.83%
Операц. маржа	22.66%	44.98%
Чистая маржа	16.06%	14.17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.87	2.68
Текущая ликв.	1.03	0.54
Быстрая ликв.	1.03	0.54
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.11%	1.79%
Коэфф. выплат	19.19%	66.84%
EPS	$10.30	$6.40
Балансовая стоим.	$26.05	$25.51

Технический анализ

Техническая картина в пользу VIRT: скоринг 83/100 vs 45/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MORN — 48.6, VIRT — 63.0. Обе акции находятся в одной зоне. VIRT торгуется выше SMA 50 (13.1%), тогда как MORN ниже этой средней (-1.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. VIRT выше SMA 200 (+36.2%), MORN — ниже (-16.7%). Долгосрочный тренд в пользу VIRT. Сила тренда по ADX: MORN — 11.6 (нет тренда), VIRT — 29.5 (выраженный тренд). VIRT демонстрирует выраженный тренд, а MORN — нет. Волатильность: бета MORN — 0.42, VIRT — 0.49. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MORN составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MORNVIRT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MORN	VIRT
Осцилляторы
RSI (14)	48.60	63.00
Stochastic %K	53.60	68.56
CCI (20)	-40.42	91.16
MFI	49.75	72.33
Williams %R	-46.40	-31.44
MACD гистограмма	-0.08	0.18
Momentum (10)	4.89	3.58
Тренд
ADX	11.63	29.50
Цена vs EMA 9	+0.26%	+0.84%
Цена vs EMA 20	-0.41%	+4.00%
Цена vs SMA 50	-1.26%	+13.07%
Цена vs SMA 200	-16.71%	+36.20%
Объём
CMF	-0.03	0.16
Volume Ratio	77.13	69.93
Волатильность и статистика
Beta	0.42	0.49
ATR %	4.41%	3.05%
Sharpe (1г)	-1.81	0.82
RS Rating	7.00	70.00
52w от хая	-45.52	-4.75
BB ширина	13.38	18.73

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MORN генерирует 2,45 млрд $, VIRT — 3,63 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: MORN — 374,20 млн $, VIRT — 468,36 млн $. VIRT генерирует больше чистой прибыли. FCF: MORN генерирует 442,60 млн $, VIRT — 1,30 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MORN	VIRT
Выручка	2,45 млрд $	3,63 млрд $
Чистая прибыль	374,20 млн $	468,36 млн $
EPS (TTM)	$8.93	$5.14
Операц. Cash Flow	589,70 млн $	1,36 млрд $
Free Cash Flow	442,60 млн $	1,30 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: MORN платит 1.11%, VIRT — 1.79%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. MORN платит дивиденды 13 лет подряд, VIRT — 12. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MORN — 19.19%, VIRT — 66.84%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	MORN	VIRT
Див. доходность	1.11%	1.79%
Годовые дивиденды	$2.00	$0.48
Коэфф. выплат	19.19%	66.84%
Лет выплат	13.00%	12.00%
CAGR дивидендов (5л)	16.18%	-12.94%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MORN показывает лучшую среднюю доходность в октябре (+5.45%), VIRT — в ноябре (+6.83%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MORN — сентябрь (-4.60%), для VIRT — сентябрь (-8.64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MORN: +11.73% против +8.25%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MORN

+1.1

-3.0

-1.8

+2.7

+2.2

+1.3

+4.7

+0.5

-4.6

+5.5

+2.9

+0.3

VIRT

+4.5

+6.1

+4.1

-0.2

-4.4

-3.0

-0.5

+0.9

-8.6

+0.5

+6.8

+2.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Morningstar, Inc. или Virtu Financial, Inc.?

Мультипликатор P/E у Virtu Financial, Inc. ниже (8.40 vs 16.75), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MORN или VIRT?

ROE MORN — 30.01%, VIRT — 35.67%. VIRT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Morningstar, Inc. и Virtu Financial, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность MORN — 1.11%, VIRT — 1.79%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Morningstar, Inc. или Virtu Financial, Inc.?

По объёму выручки: MORN — 2,45 млрд $, VIRT — 3,63 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MORN или VIRT?

Чистая маржа MORN — 16.06%, VIRT — 14.17%. MORN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MORN или VIRT?

Технический скоринг: MORN — 45/100, VIRT — 83/100. VIRT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MORN или VIRT?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик MORN выигрывает 16, VIRT — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией