Сравнение MMSI vs NVST

Тикер 1

Тикер 2

MMSI26

12NVST

Инвесторы часто выбирают между MMSI и NVST — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Медицинское оборудование». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MMSI с P/E 27.54 (у NVST — 57.55). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала MMSI составляет 8.95%, что превышает показатель NVST (2.18%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MMSI впереди: 9.03% против 2.41% у NVST. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу MMSI сильнее: 41/100 против 26/100 у NVST. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 26:12 в пользу MMSI. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Merit Medical Systems, Inc.

MMSINASDAQ

63,63 $-0,86 $ (-1,33%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,80 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

8.3

Качество

7.0

Рост

6.6

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Envista Holdings Corp

NVSTNYSE

23,63 $-0,14 $ (-0,59%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,85 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.7

Качество

5.3

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

MMSINVST

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, MMSI выглядит привлекательнее: 27.54 против 57.55. Премия к оценке NVST может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) NVST дешевле: 1.38 против 2.49. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) NVST дешевле: 1.27 против 2.36. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA NVST оценён ниже: 12.79 vs 12.94. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MMSI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 8.95% против 2.18% у NVST. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MMSI — 9.03%, NVST — 2.41%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MMSI — 0.51, NVST — 0.52. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MMSINVST

Показатель	MMSI	NVST
Мультипликаторы оценки
P/E	27.54	57.55
P/B	2.36	1.27
P/S	2.49	1.38
PEG	2.21	0.32
EV/EBITDA	12.94	12.79
Рентабельность
ROE	8.95%	2.18%
ROA	5.12%	1.21%
Валовая маржа	48.65%	55.14%
Операц. маржа	12.13%	9.04%
Чистая маржа	9.03%	2.41%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.51	0.52
Текущая ликв.	5.08	2.44
Быстрая ликв.	3.46	2.06
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.34	$0.41
Балансовая стоим.	$27.34	$18.79

Технический анализ

MMSI набирает 41 из 100 по техническому скорингу, NVST — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): MMSI — 49.1 (нейтральная зона), NVST — 38.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: MMSI на -4.8%, NVST на -7.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. NVST выше SMA 200 (+2.7%), MMSI — ниже (-20.4%). Долгосрочный тренд в пользу NVST. Сила тренда по ADX: MMSI — 18.1 (нет тренда), NVST — 26.2 (выраженный тренд). NVST демонстрирует выраженный тренд, а MMSI — нет. По бете MMSI стабильнее (0.65 vs 1.63). Значение ниже 0.8 делает MMSI защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) NVST составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MMSINVST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MMSI	NVST
Осцилляторы
RSI (14)	49.10	38.48
Stochastic %K	70.27	18.91
CCI (20)	5.34	-95.14
MFI	47.30	28.84
Williams %R	-29.73	-81.09
MACD гистограмма	0.44	-0.20
Momentum (10)	2.86	-3.30
Тренд
ADX	18.15	26.16
Цена vs EMA 9	+0.81%	-0.55%
Цена vs EMA 20	-0.53%	-3.89%
Цена vs SMA 50	-4.80%	-7.46%
Цена vs SMA 200	-20.36%	+2.69%
Объём
CMF	-0.01	-0.24
Volume Ratio	63.96	146.85
Волатильность и статистика
Beta	0.65	1.63
ATR %	3.58%	4.26%
Sharpe (1г)	-1.44	0.80
RS Rating	13.00	71.00
52w от хая	-36.40	-21.86
BB ширина	17.05	22.22

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): MMSI — 1,51 млрд $, NVST — 2,72 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: MMSI — 128,49 млн $, NVST — 47 млн $. MMSI генерирует больше чистой прибыли. FCF: MMSI генерирует 215,65 млн $, NVST — 230,40 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MMSI	NVST
Выручка	1,51 млрд $	2,72 млрд $
Чистая прибыль	128,49 млн $	47 млн $
EPS (TTM)	$2.17	$0.28
Операц. Cash Flow	297,37 млн $	275,70 млн $
Free Cash Flow	215,65 млн $	230,40 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	MMSI	NVST
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MMSI — ноябре (+6.80%), для NVST — январе (+4.23%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для MMSI — октябрь (-2.25%), для NVST — март (-7.29%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, апрель, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MMSI: +16.73% против +5.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MMSI

+1.4

+2.6

-0.9

+5.6

+1.6

+2.2

-1.2

+2.0

-2.1

-2.3

+6.8

+0.9

NVST

+4.2

+2.2

-7.3

+1.4

+2.4

-1.3

+1.1

+0.0

-2.1

-0.0

+1.5

+3.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Merit Medical Systems, Inc. или Envista Holdings Corp?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Merit Medical Systems, Inc.: P/E 27.54 против 57.55. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — MMSI или NVST?

ROE MMSI — 8.95%, NVST — 2.18%. MMSI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Merit Medical Systems, Inc. и Envista Holdings Corp?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Merit Medical Systems, Inc. или Envista Holdings Corp?

По объёму выручки: MMSI — 1,51 млрд $, NVST — 2,72 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MMSI или NVST?

Чистая маржа MMSI — 9.03%, NVST — 2.41%. MMSI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MMSI или NVST?

Технический скоринг: MMSI — 41/100, NVST — 26/100. MMSI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MMSI или NVST?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик MMSI выигрывает 26, NVST — 12. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией