Сравнение MLM vs TPC

Тикер 1

Тикер 2

MLM24

15TPC

MLM против TPC — два эмитента индустрии «Строительные материалы», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MLM крупнее в 8.2× (32,30 млрд $ vs 3,95 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MLM с P/E 12.90 (у TPC — 51.96). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. MLM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 25.07% против 6.50% у TPC. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MLM — 38.67%, TPC — 1.37%. У MLM маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность MLM составляет 0.61%, у TPC — 0.16%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. TPC набирает 41 из 100 по техническому скорингу, MLM — 27 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 24:15 — убедительное преимущество MLM. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Martin Marietta Materials, Inc.

MLMNYSE

537,97 $-4,01 $ (-0,74%)

Материалы · Строительные материалы

Капитализация: 32,30 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.6

Качество

6.5

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

6.2

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Tutor Perini Corporation

TPCNYSE

74,88 $-2,11 $ (-2,73%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 3,95 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

6.0

Качество

5.4

Рост

8.4

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

MLMTPC

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, MLM выглядит привлекательнее: 12.90 против 51.96. Премия к оценке TPC может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) TPC оценён ниже: 0.71 против 4.97. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA TPC оценён ниже: 12.46 vs 17.86. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MLM составляет 25.07%, что превышает показатель TPC (6.50%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MLM впереди: 38.67% против 1.37% у TPC. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MLM — 0.50, TPC — 0.38. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MLMTPC

Показатель	MLM	TPC
Мультипликаторы оценки
P/E	12.90	51.96
P/B	2.89	3.34
P/S	4.97	0.71
PEG	0.09	0.06
EV/EBITDA	17.86	12.46
Рентабельность
ROE	25.07%	6.50%
ROA	12.36%	1.52%
Валовая маржа	29.56%	11.74%
Операц. маржа	22.74%	3.97%
Чистая маржа	38.67%	1.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.50	0.38
Текущая ликв.	2.19	1.28
Быстрая ликв.	1.02	1.28
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.61%	0.16%
Коэфф. выплат	7.85%	8.26%
EPS	$42.02	$1.48
Балансовая стоим.	$187.35	$23.99

Технический анализ

Техническая картина в пользу TPC: скоринг 41/100 vs 27/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MLM — 29.0, TPC — 40.2. MLM в зоне зона перепроданности, а TPC — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: MLM на -8.9%, TPC на -4.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. TPC выше SMA 200 (+8.3%), MLM — ниже (-12.6%). Долгосрочный тренд в пользу TPC. Сила тренда по ADX: MLM — 31.4 (выраженный тренд), TPC — 27.9 (выраженный тренд). Волатильность: бета MLM — 0.98, TPC — 1.66. TPC значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) TPC составляет 5.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MLMTPC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MLM	TPC
Осцилляторы
RSI (14)	28.97	40.18
Stochastic %K	16.63	16.07
CCI (20)	-167.79	-112.17
MFI	30.95	49.40
Williams %R	-83.37	-83.93
MACD гистограмма	-6.83	-1.77
Momentum (10)	-73.50	-19.99
Тренд
ADX	31.36	27.90
Цена vs EMA 9	-3.84%	-3.70%
Цена vs EMA 20	-6.86%	-6.71%
Цена vs SMA 50	-8.93%	-4.57%
Цена vs SMA 200	-12.63%	+8.30%
Объём
CMF	-0.21	0.11
Volume Ratio	134.73	103.97
Волатильность и статистика
Beta	0.98	1.66
ATR %	2.91%	5.23%
Sharpe (1г)	-0.17	1.76
RS Rating	40.00	91.00
52w от хая	-23.77	-22.93
BB ширина	17.77	30.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MLM генерирует 6,54 млрд $, TPC — 5,54 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: MLM — 1,14 млрд $, TPC — 80,44 млн $. MLM генерирует больше чистой прибыли. FCF: MLM генерирует 978 млн $, TPC — 567,21 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MLM	TPC
Выручка	6,54 млрд $	5,54 млрд $
Чистая прибыль	1,14 млрд $	80,44 млн $
EPS (TTM)	$18.85	$1.53
Операц. Cash Flow	1,78 млрд $	748,07 млн $
Free Cash Flow	978 млн $	567,21 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: MLM платит 0.61%, TPC — 0.16%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. MLM платит дивиденды 13 лет подряд, TPC — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MLM — 7.85%, TPC — 8.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	MLM	TPC
Див. доходность	0.61%	0.16%
Годовые дивиденды	$1.66	$0.12
Коэфф. выплат	7.85%	8.26%
Лет выплат	13.00%	4.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.79%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MLM показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.12%), TPC — в мае (+14.68%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MLM — сентябрь (-1.59%), для TPC — март (-3.18%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TPC: +31.83% против +15.66%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MLM

+0.6

+0.1

-1.0

+2.1

+3.1

+0.8

+4.0

-0.7

-1.6

+3.9

+4.1

+0.3

TPC

+2.5

+5.7

-3.2

-0.1

+14.7

+3.1

-1.4

+3.2

+2.4

+4.4

-2.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Martin Marietta Materials, Inc. или Tutor Perini Corporation?

Мультипликатор P/E у Martin Marietta Materials, Inc. ниже (12.90 vs 51.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MLM или TPC?

ROE MLM — 25.07%, TPC — 6.50%. MLM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Martin Marietta Materials, Inc. и Tutor Perini Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность MLM — 0.61%, TPC — 0.16%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Martin Marietta Materials, Inc. или Tutor Perini Corporation?

По объёму выручки: MLM — 6,54 млрд $, TPC — 5,54 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MLM или TPC?

Чистая маржа MLM — 38.67%, TPC — 1.37%. MLM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MLM или TPC?

Технический скоринг: MLM — 27/100, TPC — 41/100. TPC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MLM или TPC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик MLM выигрывает 24, TPC — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией