Сравнение MISB vs VRSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MISB с P/E 7.56 (у VRSBP — 10.84). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) VRSBP оценён ниже: 0.59 против 0.71. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B MISB — 1.41, у VRSBP — 2.15. EV/EBITDA MISB — 6.14, у VRSBP — 8.55. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует VRSBP (19.87% vs 18.66%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MISB — 9.39%, у VRSBP — 5.43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MISB — 0.32, у VRSBP — 0.55. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | MISB | VRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.56 | 10.84 | |
| P/B | 1.41 | 2.15 | |
| P/S | 0.71 | 0.59 | |
| PEG | 0.22 | 0.48 | |
| EV/EBITDA | 6.14 | 8.55 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18.66% | 19.87% | |
| ROA | 14.11% | 12.80% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 7.96% | 5.29% | |
| Чистая маржа | 9.39% | 5.43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.32 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 2.23 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 2.23 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.46% | 5.47% | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 66.50% | |
| EPS | $7.49 | $27.05 | |
| Балансовая стоим. | $40.14 | $136.15 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу VRSBP: скоринг 87/100 vs 31/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MISB — 42.5, VRSBP — 62.4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: VRSBP выше на 11.4%, MISB — ниже на -4.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. VRSBP выше SMA 200 (+15.3%), MISB — ниже (-3.5%). Долгосрочный тренд в пользу VRSBP. ADX: MISB — 11.0 (нет тренда), VRSBP — 26.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MISB — 0.24, VRSBP — 0.34. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VRSBP составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MISB | VRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.47 | 62.44 | |
| Stochastic %K | 29.27 | 60.66 | |
| CCI (20) | -96.92 | 67.51 | |
| MFI | 53.75 | 73.01 | |
| Williams %R | -70.73 | -39.34 | |
| MACD гистограмма | -0.08 | 1.05 | |
| Momentum (10) | -0.50 | 10.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11.02 | 26.93 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.91% | +0.04% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.02% | +4.01% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.50% | +11.36% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.50% | +15.30% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | 0.26 | |
| Volume Ratio | 48.13 | 224.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.24 | 0.34 | |
| ATR % | 3.37% | 3.85% | |
| Sharpe (1г) | 0.20 | 0.82 | |
| RS Rating | 64.00 | 91.00 | |
| 52w от хая | -20.12 | -5.54 | |
| BB ширина | 11.67 | 29.16 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MISB генерирует 10,57 млрд ₽, VRSBP — 37,31 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MISB — +9.33%, VRSBP — +8.85%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MISB — 992,25 млн ₽, VRSBP — 2,03 млн ₽. MISB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MISB — 407 млн ₽, VRSBP — 577756 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MISB | VRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,57 млрд ₽ | 37,31 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.33% | +8.85% | |
| Чистая прибыль | 992,25 млн ₽ | 2,03 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +15.16% | +25.55% | |
| EPS (TTM) | $7.49 | $27.05 | |
| Операц. Cash Flow | 496,84 млн ₽ | 625811 ₽ | |
| Free Cash Flow | 407 млн ₽ | 577756 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: MISB платит 6.46%, VRSBP — 5.47%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: MISB — 14 лет, VRSBP — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MISB — +21.33%, VRSBP — +59.61%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MISB — 26.49%, VRSBP — 66.50%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MISB | VRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.46% | 5.47% | |
| Годовые дивиденды | $1.98 | $17.99 | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 66.50% | |
| Лет выплат | 14.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 21.33% | 59.61% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MISB показывает лучшую среднюю доходность в январе (+21.74%), VRSBP — в августе (+11.97%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: MISB — июль (-6.43%), VRSBP — сентябрь (-4.15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у MISB: +68.53% против +46.75%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНСэнМарЭл или ТНС энерго Воронеж привилегированные?
У кого выше рентабельность — MISB или VRSBP?
Какие дивиденды у ТНСэнМарЭл и ТНС энерго Воронеж привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТНСэнМарЭл или ТНС энерго Воронеж привилегированные?
У кого выше маржинальность — MISB или VRSBP?
Какая акция лучше по технике — MISB или VRSBP?
Что лучше купить — MISB или VRSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией