Сравнение MISB vs VGSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, VGSB выглядит привлекательнее: 3.13 против 7.56. Премия к оценке MISB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) VGSB оценён ниже: 0.19 против 0.71. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 2.32 vs 6.14. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VGSB работает в убыток — ROE -449.04%, тогда как MISB показывает рентабельность 18.66%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: MISB — 9.39%, VGSB — 6.01%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MISB — 0.32, VGSB — -16.60. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VGSB ниже 1 (0.95), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MISB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.56 | 3.13 | |
| P/B | 1.41 | -14.05 | |
| P/S | 0.71 | 0.19 | |
| PEG | 0.22 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 6.14 | 2.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18.66% | -449.04% | |
| ROA | 14.11% | 28.78% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 7.96% | 5.22% | |
| Чистая маржа | 9.39% | 6.01% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.32 | -16.60 | |
| Текущая ликв. | 2.23 | 0.95 | |
| Быстрая ликв. | 2.23 | 0.83 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.46% | — | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 6.83% | |
| EPS | $7.49 | $5.05 | |
| Балансовая стоим. | $40.14 | $-3.41 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 31/100 и 34/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: MISB — 42.5, VGSB — 40.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: MISB на -4.5%, VGSB на -4.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. VGSB выше SMA 200 (+2.1%), MISB — ниже (-3.5%). Долгосрочный тренд в пользу VGSB. Сила тренда по ADX: MISB — 11.0 (нет тренда), VGSB — 19.6 (нет тренда). Волатильность: бета VGSB — 0.04, MISB — 0.24. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 6.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MISB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.47 | 40.79 | |
| Stochastic %K | 29.27 | 8.33 | |
| CCI (20) | -96.92 | -124.06 | |
| MFI | 53.75 | 50.82 | |
| Williams %R | -70.73 | -91.67 | |
| MACD гистограмма | -0.08 | -0.18 | |
| Momentum (10) | -0.50 | -1.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11.02 | 19.60 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.91% | -5.02% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.02% | -5.83% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.50% | -4.36% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.50% | +2.11% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 48.13 | 40.09 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.24 | 0.04 | |
| ATR % | 3.37% | 6.31% | |
| Sharpe (1г) | 0.20 | 0.85 | |
| RS Rating | 64.00 | 93.00 | |
| 52w от хая | -20.12 | -21.69 | |
| BB ширина | 11.67 | 18.94 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MISB генерирует 10,57 млрд ₽, VGSB — 31,95 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MISB — +9.33%, VGSB — +8.66%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MISB — 992,25 млн ₽, VGSB — 2,23 млрд ₽. VGSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: MISB генерирует 407 млн ₽, VGSB — 1,30 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MISB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,57 млрд ₽ | 31,95 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.33% | +8.66% | |
| Чистая прибыль | 992,25 млн ₽ | 2,23 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +15.16% | +31.72% | |
| EPS (TTM) | $7.49 | $5.57 | |
| Операц. Cash Flow | 496,84 млн ₽ | 1,44 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 407 млн ₽ | 1,30 млрд ₽ |
Дивиденды
MISB выплачивает дивиденды с доходностью 6.46% годовых, тогда как VGSB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MISB платит дивиденды 14 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MISB — 26.49%, VGSB — 6.83%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MISB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.46% | — | |
| Годовые дивиденды | $1.98 | $0.34 | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 6.83% | |
| Лет выплат | 14.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 21.33% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MISB показывает лучшую среднюю доходность в январе (+21.74%), VGSB — в августе (+31.80%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MISB — июль (-6.43%), для VGSB — февраль (-5.27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июль, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MISB: +68.53% против +46.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНСэнМарЭл или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — MISB или VGSB?
Какие дивиденды у ТНСэнМарЭл и Волгоградэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — ТНСэнМарЭл или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — MISB или VGSB?
Какая акция лучше по технике — MISB или VGSB?
Что лучше купить — MISB или VGSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией