Сравнение MISB vs TORS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу MISB — P/E 7.56 vs 8.01 у TORS. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу TORS: 0.23 vs 0.71 у MISB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TORS дешевле: 0.64 против 1.41. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TORS оценён ниже: 2.80 vs 6.14. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MISB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 18.66% против 7.96% у TORS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MISB — 9.39%, TORS — 2.93%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MISB — 0.32, TORS — 0.48. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности TORS ниже 1 (0.57), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MISB | TORS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.56 | 8.01 | |
| P/B | 1.41 | 0.64 | |
| P/S | 0.71 | 0.23 | |
| PEG | 0.22 | — | |
| EV/EBITDA | 6.14 | 2.80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18.66% | 7.96% | |
| ROA | 14.11% | 5.39% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 7.96% | 4.06% | |
| Чистая маржа | 9.39% | 2.93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.32 | 0.48 | |
| Текущая ликв. | 2.23 | 0.57 | |
| Быстрая ликв. | 2.23 | 0.51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.46% | 3.48% | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 26.25% | |
| EPS | $7.49 | $0.08 | |
| Балансовая стоим. | $40.14 | $0.99 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TORS сильнее: 40/100 против 31/100 у MISB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MISB составляет 42.5 (нейтральная зона), у TORS — 45.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: MISB на -4.5%, TORS на -1.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. TORS выше SMA 200 (+6.3%), MISB — ниже (-3.5%). Долгосрочный тренд в пользу TORS. Сила тренда по ADX: MISB — 11.0 (нет тренда), TORS — 26.9 (выраженный тренд). TORS демонстрирует выраженный тренд, а MISB — нет. MISB менее волатилен — бета 0.24 против 0.42 у TORS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TORS составляет 8.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MISB | TORS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.47 | 45.75 | |
| Stochastic %K | 29.27 | 17.23 | |
| CCI (20) | -96.92 | -28.19 | |
| MFI | 53.75 | 59.43 | |
| Williams %R | -70.73 | -82.77 | |
| MACD гистограмма | -0.08 | -0.01 | |
| Momentum (10) | -0.50 | 0.02 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11.02 | 26.89 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.91% | -7.24% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.02% | -5.91% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.50% | -1.54% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.50% | +6.31% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 48.13 | 10.81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.24 | 0.42 | |
| ATR % | 3.37% | 8.45% | |
| Sharpe (1г) | 0.20 | 0.86 | |
| RS Rating | 64.00 | 92.00 | |
| 52w от хая | -20.12 | -34.08 | |
| BB ширина | 11.67 | 49.40 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MISB — 10,57 млрд ₽, TORS — 11,82 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TORS: +12.03% г/г vs +9.33%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MISB — 992,25 млн ₽, TORS — 346,63 млн ₽. MISB генерирует больше чистой прибыли. FCF: MISB генерирует 407 млн ₽, TORS — 101,65 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MISB | TORS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,57 млрд ₽ | 11,82 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.33% | +12.03% | |
| Чистая прибыль | 992,25 млн ₽ | 346,63 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +15.16% | +1.99% | |
| EPS (TTM) | $7.49 | $0.08 | |
| Операц. Cash Flow | 496,84 млн ₽ | 882,50 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 407 млн ₽ | 101,65 млн ₽ |
Дивиденды
MISB и TORS — дивидендные акции. Доходность: MISB — 6.46%, TORS — 3.48%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. MISB платит дивиденды 14 лет подряд, TORS — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MISB — +21.33%, TORS — +28.35%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MISB — 26.49%, TORS — 26.25%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MISB | TORS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.46% | 3.48% | |
| Годовые дивиденды | $1.98 | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | 26.49% | 26.25% | |
| Лет выплат | 14.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 21.33% | 28.35% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MISB приходится на январе (+21.74%), а TORS — на январе (+16.85%). Слабые месяцы: для MISB — июль (-6.43%), для TORS — октябрь (-5.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июль, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MISB: +68.53% против +40.66%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНСэнМарЭл или ТРК?
У кого выше рентабельность — MISB или TORS?
Какие дивиденды у ТНСэнМарЭл и ТРК?
Какая компания крупнее по выручке — ТНСэнМарЭл или ТРК?
У кого выше маржинальность — MISB или TORS?
Какая акция лучше по технике — MISB или TORS?
Что лучше купить — MISB или TORS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией