Сравнение MGTS vs RTKMP

Тикер 1

Тикер 2

MGTS35

8RTKMP

Хотя MGTS и RTKMP принадлежат к одному сектору — «Телекоммуникации», их бизнес-модели отличаются: МГТС специализируется в «Телеком-услуги», а Ростелеком - Привилегированные акции — в «Медиа». По капитализации MGTS крупнее в 9.6× (112,71 млрд ₽ vs 11,74 млрд ₽). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MGTS с P/E 3.88 (у RTKMP — 16.82). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. MGTS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 14.92% против 6.73% у RTKMP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MGTS — 59.19%, RTKMP — 2.17%. У MGTS маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. RTKMP выплачивает дивиденды с доходностью 7.86% годовых, тогда как MGTS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу MGTS: скоринг 64/100 vs 23/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Счёт 35:8 — убедительное преимущество MGTS. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

МГТС

MGTSRU

1 414,00 ₽

Телекоммуникации · Телеком-услуги

Капитализация: 112,71 млрд ₽

ETP Rank5.5

Стоимость

6.6

Качество

6.7

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

5.0

Ростелеком - Привилегированные акции

RTKMPRU

56,00 ₽

Телекоммуникации · Медиа

Капитализация: 11,74 млрд ₽

ETP Rank4.3

Стоимость

6.3

Качество

3.9

Рост

2.0

Техника

4.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

MGTSRTKMP

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, MGTS выглядит привлекательнее: 3.88 против 16.82. Премия к оценке RTKMP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу RTKMP: 0.21 vs 2.29 у MGTS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MGTS дешевле: 0.58 против 0.81. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA RTKMP оценён ниже: 2.75 vs 4.36. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MGTS составляет 14.92%, что превышает показатель RTKMP (6.73%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MGTS впереди: 59.19% против 2.17% у RTKMP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RTKMP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4.01, тогда как MGTS практически без долга (D/E 0.18). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности RTKMP ниже 1 (0.40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MGTSRTKMP

Показатель	MGTS	RTKMP
Мультипликаторы оценки
P/E	3.88	16.82
P/B	0.58	0.81
P/S	2.29	0.21
PEG	0.29	-0.97
EV/EBITDA	4.36	2.75
Рентабельность
ROE	14.92%	6.73%
ROA	12.63%	1.34%
Валовая маржа	61.08%	—
Операц. маржа	36.07%	17.23%
Чистая маржа	59.19%	2.17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.18	4.01
Текущая ликв.	3.85	0.40
Быстрая ликв.	3.85	0.33
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	7.86%
Коэфф. выплат	76.87%	199.04%
EPS	$301.79	$3.14
Балансовая стоим.	$2017.50	$0.06

Технический анализ

По техническому скорингу MGTS сильнее: 64/100 против 23/100 у RTKMP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MGTS составляет 62.6 (нейтральная зона), у RTKMP — 38.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MGTS выше на 24.1%, RTKMP — ниже на -3.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MGTS выше SMA 200 (+26.0%), RTKMP — ниже (-6.0%). Долгосрочный тренд в пользу MGTS. Сила тренда по ADX: MGTS — 36.0 (выраженный тренд), RTKMP — 24.7 (слабый тренд). MGTS менее волатилен — бета 0.36 против 0.57 у RTKMP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MGTS составляет 7.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MGTSRTKMP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MGTS	RTKMP
Осцилляторы
RSI (14)	62.58	38.19
Stochastic %K	39.18	34.88
CCI (20)	110.67	-64.06
MFI	85.29	45.34
Williams %R	-60.82	-65.12
MACD гистограмма	52.33	0.07
Momentum (10)	340.00	0.40
Тренд
ADX	36.05	24.73
Цена vs EMA 9	+2.78%	-0.39%
Цена vs EMA 20	+12.65%	-1.25%
Цена vs SMA 50	+24.05%	-3.80%
Цена vs SMA 200	+25.98%	-5.95%
Объём
CMF	0.01	-0.15
Volume Ratio	352.38	71.26
Волатильность и статистика
Beta	0.36	0.57
ATR %	7.09%	1.67%
Sharpe (1г)	0.77	-0.43
RS Rating	93.00	66.00
52w от хая	-28.44	-28.75
BB ширина	67.40	6.08

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MGTS — 48,55 млрд ₽, RTKMP — 872790 ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу RTKMP: +8.00% г/г vs +4.42%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MGTS — 28,74 млрд ₽, RTKMP — 18715 ₽. MGTS генерирует больше чистой прибыли. FCF: MGTS генерирует 16,36 млрд ₽, RTKMP — 4439 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MGTS	RTKMP
Выручка	48,55 млрд ₽	872790 ₽
Рост выручки (г/г)	+4.42%	+8.00%
Чистая прибыль	28,74 млрд ₽	18715 ₽
Рост прибыли (г/г)	+20.40%	-22.95%
EPS (TTM)	$301.79	$0.00
Операц. Cash Flow	21,52 млрд ₽	162478 ₽
Free Cash Flow	16,36 млрд ₽	4439 ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: RTKMP обеспечивает 7.86% годовой доходности, MGTS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MGTS платит дивиденды 9 лет подряд, RTKMP — 18. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MGTS — +72.34%, RTKMP — +4.56%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MGTS — 76.87%, RTKMP — 199.04%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	MGTS	RTKMP
Див. доходность	—	7.86%
Годовые дивиденды	$232.00	$6.25
Коэфф. выплат	76.87%	199.04%
Лет выплат	9.00%	18.00%
CAGR дивидендов (5л)	72.34%	4.56%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MGTS приходится на мае (+11.36%), а RTKMP — на июне (+5.38%). Слабые месяцы: для MGTS — июль (-6.34%), для RTKMP — август (-3.15%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июль, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MGTS

+6.0

+0.4

+1.0

-1.4

+11.4

+0.8

-6.3

+2.1

-1.2

-1.4

+2.2

-0.9

RTKMP

+3.0

-0.8

-0.5

+1.0

-0.3

+5.4

-2.1

-3.1

-2.5

-0.4

-1.4

-1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — МГТС или Ростелеком - Привилегированные акции?

По P/E МГТС оценена ниже: 3.88 против 16.82. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — MGTS или RTKMP?

ROE MGTS — 14.92%, RTKMP — 6.73%. MGTS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у МГТС и Ростелеком - Привилегированные акции?

Ростелеком - Привилегированные акции выплачивает дивиденды с доходностью 7.86%. МГТС дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — МГТС или Ростелеком - Привилегированные акции?

По объёму выручки: MGTS — 48,55 млрд ₽, RTKMP — 872790 ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MGTS или RTKMP?

Чистая маржа MGTS — 59.19%, RTKMP — 2.17%. MGTS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MGTS или RTKMP?

Технический скоринг: MGTS — 64/100, RTKMP — 23/100. MGTS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MGTS или RTKMP?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик MGTS выигрывает 35, RTKMP — 8. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией