Сравнение MGM vs WH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует WH с P/E 26,82 (у MGM — 26,34). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) MGM дешевле: 0,62 против 3,87. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MGM — 4,44, у WH — 11,57. EV/EBITDA WH — 16,36, у MGM — 19,27. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE WH — 42,06%, у MGM — 16,96%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. WH удерживает чистую маржу на уровне 14,67%, опережая MGM (2,40%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MGM — 11,87, у WH — 5,57. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности WH ниже 1 (0,99), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MGM | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 26,34 | 26,82 | |
| P/B | 4,44 | 11,57 | |
| P/S | 0,62 | 3,87 | |
| PEG | -3,01 | -0,75 | |
| EV/EBITDA | 19,27 | 16,36 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16,96% | 42,06% | |
| ROA | 1,07% | 4,80% | |
| Валовая маржа | 44,16% | 64,17% | |
| Операц. маржа | 5,73% | 30,96% | |
| Чистая маржа | 2,40% | 14,67% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 11,87 | 5,57 | |
| Текущая ликв. | 1,33 | 0,99 | |
| Быстрая ликв. | 1,30 | 0,99 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 2,27% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 61,54% | |
| EPS | $1,68 | $2,77 | |
| Балансовая стоим. | $13,29 | $6,40 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 27/100 и 31/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): MGM — 41,0 (нейтральная зона), WH — 42,7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: MGM на -5,5%, WH на -6,3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. MGM выше SMA 200 (+13,9%), WH — ниже (-5,7%). Долгосрочный тренд в пользу MGM. ADX: MGM — 14,5 (нет тренда), WH — 22,0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете WH стабильнее (0,61 vs 0,88). Дневная волатильность (ATR%) WH составляет 3,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MGM | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41,03 | 42,71 | |
| Stochastic %K | 21,10 | 41,72 | |
| CCI (20) | -119,81 | -76,03 | |
| MFI | 37,47 | 67,70 | |
| Williams %R | -78,90 | -58,28 | |
| MACD гистограмма | -0,19 | -0,04 | |
| Momentum (10) | -1,85 | -1,56 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14,47 | 22,03 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,09% | -0,07% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,47% | -1,83% | |
| Цена vs SMA 50 | -5,55% | -6,28% | |
| Цена vs SMA 200 | +13,93% | -5,73% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,11 | -0,17 | |
| Volume Ratio | 50,71 | 90,26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,88 | 0,61 | |
| ATR % | 2,45% | 3,16% | |
| Sharpe (1г) | 0,65 | -0,56 | |
| RS Rating | 60,00 | 21,00 | |
| 52w от хая | -14,70 | -19,05 | |
| BB ширина | 8,08 | 8,63 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): MGM — 17,54 млрд $, WH — 1,43 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. MGM растёт быстрее по выручке: +1,70% год к году против +1,50% у WH. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: MGM — 206,25 млн $, WH — 193 млн $. MGM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MGM — 1,67 млрд $, WH — 321 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MGM | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,54 млрд $ | 1,43 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +1.70% | +1.50% | |
| Чистая прибыль | 206,25 млн $ | 193 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -72.40% | -33.20% | |
| EPS (TTM) | $0,77 | $2,49 | |
| Операц. Cash Flow | 2,74 млрд $ | 367 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,67 млрд $ | 321 млн $ |
Дивиденды
WH выплачивает дивиденды с доходностью 2,27% годовых, тогда как MGM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: MGM — 8 лет, WH — 9 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | MGM | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 2,27% | |
| Годовые дивиденды | $0,01 | $0,86 | |
| Коэфф. выплат | — | 61,54% | |
| Лет выплат | 8 | 9 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -54,59% | -0,46% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MGM — ноябре (+7,38%), для WH — апреле (+5,27%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: MGM — март (-3,70%), WH — март (-7,94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MGM: +14,95% против +7,81%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — MGM Resorts International или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
У кого выше рентабельность — MGM или WH?
Какие дивиденды у MGM Resorts International и Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — MGM Resorts International или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
У кого выше маржинальность — MGM или WH?
Какая акция лучше по технике — MGM или WH?
Что лучше купить — MGM или WH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией