Сравнение MDT vs RGEN

Тикер 1

Тикер 2

MDT31

9RGEN

MDT против RGEN — два эмитента индустрии «Медицинское оборудование», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MDT крупнее в 15.7× (100,34 млрд $ vs 6,39 млрд $). MDT торгуется с P/E 21.72, тогда как RGEN — с P/E 122.52. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала MDT составляет 9.54%, что превышает показатель RGEN (2.46%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MDT впереди: 13.00% против 6.73% у RGEN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: MDT обеспечивает 3.63% годовой доходности, RGEN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MDT набирает 31 из 100 по техническому скорингу, RGEN — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 31:9 в пользу MDT. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Medtronic plc

MDTNYSE

78,15 $

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 100,34 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

8.6

Качество

7.0

Рост

7.5

Техника

3.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

8.5

Сезонность

6.0

Repligen Corporation

RGENNASDAQ

113,37 $+1,63 $ (+1,46%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 6,39 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

4.6

Качество

5.9

Рост

8.0

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

MDTRGEN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу MDT — P/E 21.72 vs 122.52 у RGEN. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) MDT оценён ниже: 2.83 против 8.26. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MDT дешевле: 2.05 против 2.99. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MDT оценён ниже: 13.60 vs 35.06. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MDT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 9.54% против 2.46% у RGEN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MDT — 13.00%, RGEN — 6.73%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MDT — 0.57, RGEN — 0.33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MDTRGEN

Показатель	MDT	RGEN
Мультипликаторы оценки
P/E	21.72	122.52
P/B	2.05	2.99
P/S	2.83	8.26
PEG	2.47	0.04
EV/EBITDA	13.60	35.06
Рентабельность
ROE	9.54%	2.46%
ROA	5.04%	1.75%
Валовая маржа	61.95%	50.25%
Операц. маржа	17.86%	8.81%
Чистая маржа	13.00%	6.73%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.57	0.33
Текущая ликв.	2.54	9.20
Быстрая ликв.	2.62	7.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.63%	0.00%
Коэфф. выплат	78.63%	0.00%
EPS	$3.60	$0.91
Балансовая стоим.	$38.37	$37.36

Технический анализ

Техническая картина в пользу MDT: скоринг 31/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: MDT — 42.5, RGEN — 45.0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: MDT на -6.5%, RGEN на -5.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: MDT — 48.1 (выраженный тренд), RGEN — 21.0 (слабый тренд). Волатильность: бета MDT — 0.44, RGEN — 1.54. RGEN значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) RGEN составляет 5.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MDTRGEN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MDT	RGEN
Осцилляторы
RSI (14)	42.49	45.01
Stochastic %K	55.39	35.20
CCI (20)	-23.83	-76.27
MFI	42.67	60.90
Williams %R	-44.61	-64.80
MACD гистограмма	0.41	-1.03
Momentum (10)	0.55	-14.02
Тренд
ADX	48.07	20.98
Цена vs EMA 9	+0.73%	+1.17%
Цена vs EMA 20	-1.08%	-2.25%
Цена vs SMA 50	-6.47%	-5.23%
Цена vs SMA 200	-15.97%	-18.87%
Объём
CMF	-0.18	-0.14
Volume Ratio	95.19	81.89
Волатильность и статистика
Beta	0.44	1.54
ATR %	2.21%	5.65%
Sharpe (1г)	-0.55	-0.19
RS Rating	32.00	29.00
52w от хая	-26.50	-36.43
BB ширина	12.84	24.59

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MDT генерирует 33,54 млрд $, RGEN — 738,26 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: MDT — 4,66 млрд $, RGEN — 48,89 млн $. MDT генерирует больше чистой прибыли. FCF: MDT генерирует 5,18 млрд $, RGEN — 93,90 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MDT	RGEN
Выручка	33,54 млрд $	738,26 млн $
Чистая прибыль	4,66 млрд $	48,89 млн $
EPS (TTM)	$3.63	$0.87
Операц. Cash Flow	7,04 млрд $	117,42 млн $
Free Cash Flow	5,18 млрд $	93,90 млн $

Дивиденды

MDT выплачивает дивиденды с доходностью 3.63% годовых, тогда как RGEN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MDT выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как RGEN не имеет дивидендной истории.

Показатель	MDT	RGEN
Див. доходность	3.63%	—
Годовые дивиденды	$0.71	—
Коэфф. выплат	78.63%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-22.07%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MDT показывает лучшую среднюю доходность в январе (+3.65%), RGEN — в июле (+13.38%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MDT — октябрь (-2.74%), для RGEN — сентябрь (-3.98%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RGEN: +17.44% против +2.59%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MDT

+3.6

-1.5

-1.6

+2.2

+0.2

+0.5

+2.0

+2.1

-2.0

-2.7

+1.6

-1.8

RGEN

-0.3

-1.7

-2.9

+2.8

+1.3

+3.2

+13.4

+3.5

-4.0

-1.4

+5.8

-2.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Medtronic plc или Repligen Corporation?

Мультипликатор P/E у Medtronic plc ниже (21.72 vs 122.52), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — MDT или RGEN?

ROE MDT — 9.54%, RGEN — 2.46%. MDT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Medtronic plc и Repligen Corporation?

Medtronic plc выплачивает дивиденды с доходностью 3.63%. Repligen Corporation дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Medtronic plc или Repligen Corporation?

По объёму выручки: MDT — 33,54 млрд $, RGEN — 738,26 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MDT или RGEN?

Чистая маржа MDT — 13.00%, RGEN — 6.73%. MDT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MDT или RGEN?

Технический скоринг: MDT — 31/100, RGEN — 21/100. MDT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MDT или RGEN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик MDT выигрывает 31, RGEN — 9. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией