Сравнение MDLN vs NVST

Тикер 1

Тикер 2

MDLN18

18NVST

Medline Inc. (MDLN) и Envista Holdings Corp (NVST) — прямые конкуренты в индустрии «Медицинское оборудование», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации MDLN крупнее в 8.2× (31,37 млрд $ vs 3,85 млрд $). MDLN торгуется с P/E 30.80, тогда как NVST — с P/E 57.55. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE MDLN — 6.87%, у NVST — 2.18%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MDLN удерживает чистую маржу на уровне 3.31%, опережая NVST (2.41%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 28/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Общий счёт 18:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между MDLN и NVST зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Medline Inc.

MDLNNASDAQ

37,10 $+0,85 $ (+2,34%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 31,37 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

8.2

Качество

6.0

Рост

4.9

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Envista Holdings Corp

NVSTNYSE

23,63 $-0,14 $ (-0,59%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,85 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.7

Качество

5.3

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

MDLNNVST

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу MDLN — P/E 30.80 vs 57.55 у NVST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) MDLN дешевле: 1.05 против 1.38. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B NVST — 1.27, у MDLN — 2.63. EV/EBITDA NVST — 12.79, у MDLN — 13.92. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MDLN (6.87% vs 2.18%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MDLN — 3.31%, у NVST — 2.41%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MDLN — 1.12, у NVST — 0.52. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

MDLNNVST

Показатель	MDLN	NVST
Мультипликаторы оценки
P/E	30.80	57.55
P/B	2.63	1.27
P/S	1.05	1.38
PEG	12.11	0.32
EV/EBITDA	13.92	12.79
Рентабельность
ROE	6.87%	2.18%
ROA	2.47%	1.21%
Валовая маржа	24.04%	55.14%
Операц. маржа	7.04%	9.04%
Чистая маржа	3.31%	2.41%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.12	0.52
Текущая ликв.	4.41	2.44
Быстрая ликв.	2.51	2.06
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.18	$0.41
Балансовая стоим.	$23.63	$18.79

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 28/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): MDLN — 35.0 (нейтральная зона), NVST — 37.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: MDLN на -13.7%, NVST на -7.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: MDLN — 33.5 (выраженный тренд), NVST — 26.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете MDLN стабильнее (0.18 vs 1.64). Значение ниже 0.8 делает MDLN защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) MDLN составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MDLNNVST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MDLN	NVST
Осцилляторы
RSI (14)	34.95	37.53
Stochastic %K	15.73	16.74
CCI (20)	-88.44	-81.16
MFI	25.67	29.61
Williams %R	-84.27	-83.26
MACD гистограмма	-0.47	-0.15
Momentum (10)	-4.76	-0.66
Тренд
ADX	33.51	26.49
Цена vs EMA 9	-2.33%	-0.91%
Цена vs EMA 20	-7.55%	-4.05%
Цена vs SMA 50	-13.67%	-7.79%
Цена vs SMA 200	—	+2.00%
Объём
CMF	0.03	-0.20
Volume Ratio	230.93	77.04
Волатильность и статистика
Beta	0.18	1.64
ATR %	4.97%	4.19%
Sharpe (1г)	—	0.96
RS Rating	—	71.00
52w от хая	-27.08	-22.32
BB ширина	32.59	21.76

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): MDLN — 28,43 млрд $, NVST — 2,72 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: MDLN — 1,16 млрд $, NVST — 47 млн $. MDLN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MDLN — 1,74 млрд $, NVST — 230,40 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	MDLN	NVST
Выручка	28,43 млрд $	2,72 млрд $
Чистая прибыль	1,16 млрд $	47 млн $
EPS (TTM)	$1.43	$0.28
Операц. Cash Flow	1,74 млрд $	275,70 млн $
Free Cash Flow	1,74 млрд $	230,40 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	MDLN	NVST
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MDLN — январе (+8.81%), для NVST — январе (+4.23%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: MDLN — март (-2.94%), NVST — март (-7.29%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, февраль, апрель, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MDLN: +14.91% против +5.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MDLN

+8.8

+5.5

-2.9

+1.1

+0.0

+2.4

NVST

+4.2

+2.2

-7.3

+1.4

+2.4

-1.3

+1.1

+0.0

-2.1

-0.0

+1.5

+3.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Medline Inc. или Envista Holdings Corp?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Medline Inc.: P/E 30.80 против 57.55. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — MDLN или NVST?

Рентабельность собственного капитала (ROE): MDLN — 6.87%, NVST — 2.18%. Преимущество у MDLN.

Какие дивиденды у Medline Inc. и Envista Holdings Corp?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Medline Inc. или Envista Holdings Corp?

Выручка MDLN за TTM — 28,43 млрд $, NVST — 2,72 млрд $. MDLN генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — MDLN или NVST?

Чистая маржа MDLN — 3.31%, NVST — 2.41%. MDLN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MDLN или NVST?

Технический скоринг: MDLN — 28/100, NVST — 27/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MDLN или NVST?

Однозначного ответа нет. Счёт 18:18 в пользу ничьей по 40 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией