Сравнение MCO vs MORN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу MORN — P/E 18,91 vs 30,22 у MCO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу MORN: 2,93 vs 10,14 у MCO. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MORN дешевле: 7,41 против 27,72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MORN оценён ниже: 11,01 vs 22,20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MCO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 79,69% против 35,29% у MORN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MCO — 34,25%, MORN — 16,43%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MCO — 2,49, MORN — 1,86. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | MCO | MORN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30,22 | 18,91 | |
| P/B | 27,72 | 7,41 | |
| P/S | 10,14 | 2,93 | |
| PEG | 0,89 | 1,54 | |
| EV/EBITDA | 22,20 | 11,01 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 79,69% | 35,29% | |
| ROA | 19,05% | 10,69% | |
| Валовая маржа | 71,94% | 62,24% | |
| Операц. маржа | 45,10% | 23,53% | |
| Чистая маржа | 34,25% | 16,43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,49 | 1,86 | |
| Текущая ликв. | 1,19 | 1,06 | |
| Быстрая ликв. | 1,19 | 1,06 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,82% | 0,97% | |
| Коэфф. выплат | 25,04% | 18,26% | |
| EPS | $15,93 | $11,15 | |
| Балансовая стоим. | $18,04 | $27,08 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MORN сильнее: 79/100 против 38/100 у MCO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MCO составляет 48,1 (нейтральная зона), у MORN — 67,4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: MCO на 1,4%, MORN на 14,6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MCO — 11,3 (нет тренда), MORN — 21,6 (слабый тренд). MORN менее волатилен — бета 0,09 против 0,62 у MCO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MORN составляет 3,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MCO | MORN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,14 | 67,41 | |
| Stochastic %K | 32,92 | 91,07 | |
| CCI (20) | -76,87 | 89,29 | |
| MFI | 29,98 | 63,15 | |
| Williams %R | -67,08 | -8,93 | |
| MACD гистограмма | -2,50 | 1,93 | |
| Momentum (10) | 6,25 | 28,05 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11,31 | 21,58 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,65% | +3,14% | |
| Цена vs EMA 20 | -0,89% | +7,76% | |
| Цена vs SMA 50 | +1,40% | +14,60% | |
| Цена vs SMA 200 | +0,97% | +6,55% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,01 | 0,20 | |
| Volume Ratio | 59,59 | 47,74 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,62 | 0,09 | |
| ATR % | 2,57% | 3,88% | |
| Sharpe (1г) | -0,31 | -0,59 | |
| RS Rating | 27,00 | 14,00 | |
| 52w от хая | -12,64 | -24,58 | |
| BB ширина | 10,42 | 29,07 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MCO — 7,72 млрд $, MORN — 2,45 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MCO: +8,90% г/г vs +7,50%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: MCO — 2,46 млрд $, MORN — 374,20 млн $. MCO генерирует больше чистой прибыли. FCF: MCO генерирует 2,58 млрд $, MORN — 442,60 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MCO | MORN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,72 млрд $ | 2,45 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.90% | +7.50% | |
| Чистая прибыль | 2,46 млрд $ | 374,20 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +19.50% | +1.20% | |
| EPS (TTM) | $13,73 | $8,93 | |
| Операц. Cash Flow | 2,90 млрд $ | 589,70 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,58 млрд $ | 442,60 млн $ |
Дивиденды
MCO и MORN — дивидендные акции. Доходность: MCO — 0,82%, MORN — 0,97%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. MCO платит дивиденды 13 лет подряд, MORN — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): MCO — +4,50%, MORN — +16,18%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MCO — 25,04%, MORN — 18,26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MCO | MORN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,82% | 0,97% | |
| Годовые дивиденды | $3,09 | $2,00 | |
| Коэфф. выплат | 25,04% | 18,26% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 4,50% | 16,18% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MCO приходится на ноябре (+6,14%), а MORN — на июле (+6,02%). Слабые месяцы: для MCO — сентябрь (-4,34%), для MORN — сентябрь (-4,60%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MCO: +15,38% против +11,56%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Moody's Corporation или Morningstar, Inc.?
У кого выше рентабельность — MCO или MORN?
Какие дивиденды у Moody's Corporation и Morningstar, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Moody's Corporation или Morningstar, Inc.?
У кого выше маржинальность — MCO или MORN?
Какая акция лучше по технике — MCO или MORN?
Что лучше купить — MCO или MORN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией