Сравнение MBNK vs MOEX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MBNK торгуется с P/E 3.43, тогда как MOEX — с P/E 6.66. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) MBNK дешевле: 0.70 против 3.07. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) MBNK дешевле: 0.39 против 1.47. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. MOEX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22.03% против 11.43% у MBNK. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MOEX — 46.12%, MBNK — 20.39%. У MOEX маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MBNK — 4.97, MOEX — 47.33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | MBNK | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 3.43 | 6.66 | |
| P/B | 0.39 | 1.47 | |
| P/S | 0.70 | 3.07 | |
| PEG | — | 0.36 | |
| EV/EBITDA | — | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.43% | 22.03% | |
| ROA | 1.91% | 0.46% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | — | — | |
| Чистая маржа | 20.39% | 46.12% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4.97 | 47.33 | |
| Текущая ликв. | — | — | |
| Быстрая ликв. | — | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7.45% | 13.52% | |
| Коэфф. выплат | 23.22% | 75.18% | |
| EPS | $384.55 | $26.03 | |
| Балансовая стоим. | $3365.82 | $118.20 | |
Технический анализ
MOEX набирает 64 из 100 по техническому скорингу, MBNK — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): MBNK — 34.7 (нейтральная зона), MOEX — 59.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. MOEX торгуется выше SMA 50 (2.4%), тогда как MBNK ниже этой средней (-2.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. MOEX выше SMA 200 (+2.1%), MBNK — ниже (-3.5%). Долгосрочный тренд в пользу MOEX. Сила тренда по ADX: MBNK — 15.0 (нет тренда), MOEX — 16.2 (нет тренда). По бете MOEX стабильнее (0.57 vs 0.66). Значение ниже 0.8 делает MOEX защитной акцией.
| Индикатор | MBNK | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 34.67 | 59.17 | |
| Stochastic %K | 25.24 | 94.09 | |
| CCI (20) | -192.53 | 112.25 | |
| MFI | 38.92 | 62.70 | |
| Williams %R | -74.76 | -5.91 | |
| MACD гистограмма | -1.00 | 0.68 | |
| Momentum (10) | -27.50 | 7.70 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.99 | 16.19 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.91% | +1.76% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.49% | +2.29% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.82% | +2.36% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.53% | +2.14% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.12 | 0.17 | |
| Volume Ratio | 311.13 | 191.43 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 0.57 | |
| ATR % | 1.58% | 1.80% | |
| Sharpe (1г) | -0.42 | -0.28 | |
| RS Rating | 67.00 | 52.00 | |
| 52w от хая | -13.95 | -7.59 | |
| BB ширина | 2.77 | 6.54 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): MBNK — 70,81 млрд ₽, MOEX — 128,77 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. MOEX растёт быстрее по выручке: +15.54% год к году против +15.01% у MBNK. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: MBNK — 14,44 млрд ₽, MOEX — 59,39 млрд ₽. MOEX генерирует больше чистой прибыли.
| Показатель | MBNK | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 70,81 млрд ₽ | 128,77 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.01% | +15.54% | |
| Чистая прибыль | 14,44 млрд ₽ | 59,39 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +63.72% | +17.84% | |
| EPS (TTM) | $384.55 | $26.03 | |
| Операц. Cash Flow | — | 111,15 млрд ₽ | — |
| Free Cash Flow | — | 97,58 млрд ₽ | — |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность MBNK — 7.45%, MOEX — 13.52%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. MBNK платит дивиденды 1 лет подряд, MOEX — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MBNK — 23.22%, MOEX — 75.18%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MBNK | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7.45% | 13.52% | |
| Годовые дивиденды | $89.31 | $39.14 | |
| Коэфф. выплат | 23.22% | 75.18% | |
| Лет выплат | 1.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 37.62% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MBNK — январе (+8.69%), для MOEX — январе (+4.19%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для MBNK — октябрь (-7.46%), для MOEX — февраль (-3.18%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, май, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — МТС-Банк или ПАО Московская Биржа?
У кого выше рентабельность — MBNK или MOEX?
Какие дивиденды у МТС-Банк и ПАО Московская Биржа?
Какая компания крупнее по выручке — МТС-Банк или ПАО Московская Биржа?
У кого выше маржинальность — MBNK или MOEX?
Какая акция лучше по технике — MBNK или MOEX?
Что лучше купить — MBNK или MOEX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией