Сравнение MASI vs WAT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E WAT оценён рынком дешевле: 62.41 против 122.32 у MASI (разница составляет 49.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B WAT — 1.83, у MASI — 11.83. EV/EBITDA WAT — 29.59, у MASI — 28.23. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MASI (9.08% vs 8.04%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа WAT — 11.91%, у MASI — 4.90%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MASI — 0.62, у WAT — 0.36. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | MASI | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 122.32 | 62.41 | |
| P/B | 11.83 | 1.83 | |
| P/S | 6.01 | 5.90 | |
| PEG | 0.48 | -2.17 | |
| EV/EBITDA | 28.23 | 29.59 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.08% | 8.04% | |
| ROA | 4.64% | 1.83% | |
| Валовая маржа | 61.73% | 55.02% | |
| Операц. маржа | 19.85% | 17.08% | |
| Чистая маржа | 4.90% | 11.91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.62 | 0.36 | |
| Текущая ликв. | 2.68 | 1.79 | |
| Быстрая ликв. | 1.45 | 1.13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.46 | $5.47 | |
| Балансовая стоим. | $15.11 | $186.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу WAT сильнее: 73/100 против 65/100 у MASI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MASI составляет 64.8 (нейтральная зона), у WAT — 57.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MASI и WAT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0.3% и +8.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: MASI — 43.6 (выраженный тренд), WAT — 14.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MASI менее волатилен — бета 0.51 против 1.15 у WAT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) WAT составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MASI | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64.75 | 57.40 | |
| Stochastic %K | 80.64 | 72.45 | |
| CCI (20) | 171.24 | 33.61 | |
| MFI | 66.42 | 67.87 | |
| Williams %R | -19.36 | -27.55 | |
| MACD гистограмма | -0.12 | -0.20 | |
| Momentum (10) | 0.30 | -8.21 | |
| Тренд | |||
| ADX | 43.58 | 14.53 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.01% | +1.53% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.11% | +2.99% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.34% | +8.15% | |
| Цена vs SMA 200 | +15.99% | +1.28% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.09 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 95.89 | 70.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.51 | 1.15 | |
| ATR % | 0.23% | 3.73% | |
| Sharpe (1г) | 0.39 | -0.06 | |
| RS Rating | 59.00 | 31.00 | |
| 52w от хая | -0.20 | -17.59 | |
| BB ширина | 0.36 | 24.91 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MASI — 1,53 млрд $, WAT — 3,17 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. MASI убыточен (чистая прибыль -151,50 млн $), тогда как WAT генерирует прибыль (642,63 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): MASI — 197,80 млн $, WAT — 539,81 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MASI | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,53 млрд $ | 3,17 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -151,50 млн $ | 642,63 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-2.83 | $10.80 | |
| Операц. Cash Flow | 217,20 млн $ | 652,55 млн $ | |
| Free Cash Flow | 197,80 млн $ | 539,81 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. Стаж непрерывных выплат: MASI — 2 лет, WAT — 1 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | MASI | WAT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $0.16 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MASI приходится на ноябре (+7.34%), а WAT — на июле (+4.63%). Наименее удачные месяцы: MASI — октябрь (-2.58%), WAT — февраль (-3.32%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MASI: +17.84% против +7.97%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Masimo Corporation или Waters Corporation?
У кого выше рентабельность — MASI или WAT?
Какие дивиденды у Masimo Corporation и Waters Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Masimo Corporation или Waters Corporation?
У кого выше маржинальность — MASI или WAT?
Какая акция лучше по технике — MASI или WAT?
Что лучше купить — MASI или WAT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией